29851530 2024-10-01 2025-09-30 29851530 2024-10-01 2025-09-30 0 29851530 2024-10-01 2025-09-30 0 29851530 2024-10-01 2025-09-30 gsd:RegisteredReportingPeriodDeviatingFromReportedReportingPeriodDueArbitraryDatesMember 29851530 2024-10-01 2025-09-30 0 29851530 2023-10-01 2024-09-30 29851530 2025-09-30 29851530 2024-09-30 xbrli:pure iso4217:DKK 36464852 Din Revisor Frederiksberg P/S Dronning Olgas Vej 43A 2000 Frederiksberg Andre erklæringer uden sikkerhed Årsrapport Regnskabsklasse B 2024-10-01 2025-09-30 2023-10-01 2024-09-30 true 0 M.B.E. Ejendomsselskab ApS Kildemosevej 30Kildemosevej 30 4000 Roskilde 29851530 20 2026-02-27 Michael Stanley Brockmann Elkjær Ledelsen har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for regnskabsåret 1. oktober 2024 - 30. september 2025 for M.B.E. Ejendomsselskab ApS. Årsrapporten aflægges i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. september 2025 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. oktober 2024 - 30. september 2025. Ledelsesberetningen indeholder efter vores opfattelse en retvisende redegørelse for de forhold, beretningen omhandler. Betingelserne for at undlade revision af årsregnskabet anses som opfyldt. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Roskilde 2026-02-27 Michael Stanley Brockmann Elkjær Direktør Til den daglige ledelse i M.B.E. Ejendomsselskab ApS Vi har opstillet årsregnskabet for M.B.E. Ejendomsselskab ApS for regnskabsåret 1. oktober 2024 - 30. september 2025 på grundlag af selskabets bogføring og øvrige oplysninger, som De har tilvejebragt.Årsregnskabet omfatter anvendt regnskabspraksis, resultatopgørelse, balance og noter.Vi har udført opgaven i overensstemmelse med ISRS 4410, Opgaver om opstilling af finansielle oplysninger.Vi har anvendt vores faglige ekspertise til at assistere Dem med at udarbejde og præsentere årsregnskabet i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Vi har overholdt relevante bestemmelser i revisorloven og International Ethics Standards Board for Accountants' internationale retningslinjer for revisorers etiske adfærd (IESBA Code) herunder principper om integritet, objektivitet, professionel kompetence og fornøden omhu.Årsregnskabet samt nøjagtigheden og fuldstændigheden af de oplysninger, der er anvendt til opstilling af årsregnskabet, er Deres ansvar.Da en opgave om opstilling af finansielle oplysninger ikke er en erklæringsopgave med sikkerhed, er vi ikke forpligtet til at verificere nøjagtigheden eller fuldstændigheden af de oplysninger, De har givet os til brug for at opstille årsregnskabet. Vi udtrykker derfor ingen revisions- eller reviewkonklusion om, hvorvidt årsregnskabet er udarbejdet i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Frederiksberg, den 27. februar 2026Din Revisor Frederiksberg P/SCVR-nr. 36464852Kaspar KristoffersenRegistreret revisormne34513 Frederiksberg 2026-02-27 Din Revisor Frederiksberg P/S 36464852 Kaspar Kristoffersen Registreret revisor mne34513 M.B.E. Ejendomsselskab ApS 4000 Roskilde 29851530 2006-09-05 Roskilde 2024-10-01 2025-09-30 Dronning Olgas Vej 43A 2000 Frederiksberg 44 922 622 frederiksberg@dinrevisor.net Selskabets væsentligste aktiviteterSelskabets væsentligste aktivitet består af ejendomsudlejning. Årsrapporten for M.B.E. Ejendomsselskab ApS for 2024/25 er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for virksomheder i regnskabsklasse B. Generelt om indregning og målingRegnskabet er udarbejdet med udgangspunkt i det historiske kostprisprincip.Indtægter indregnes i resultatopgørelsen i takt med, at de indtjenes, herunder indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser, der måles til dagsværdi eller amortiseret kostpris. Endvidere indregnes i resultatopgørelsen alle omkostninger, der er afholdt for at opnå årets indtjening, herunder afskrivninger, nedskrivninger og hensatte forpligtelser samt tilbageførsler som følge af ændrede regnskabsmæssige skøn af beløb, der tidligere har været indregnet i resultatopgørelsen. Aktiver indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets værdi kan måles pålideligt.Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå selskabet, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og forpligtelser som beskrevet for hver enkelt regnskabspost nedenfor. Visse finansielle aktiver og forpligtelser måles til amortiseret kostpris, hvorved der indregnes en konstant effektiv rente over løbetiden. Amortiseret kostpris opgøres som oprindelig kostpris med fradrag af afdrag og tillæg/fradrag af den akkumulerede amortisering af forskellen mellem kostprisen og det nominelle beløb. Herved fordeles kurstab og -gevinst over løbetiden. Ved indregning og måling tages hensyn til gevinster, tab og risici, der fremkommer, inden årsrapporten aflægges, og som be- eller afkræfter forhold, der eksisterede på balancedagen. Resultatopgørelsen Bruttofortjeneste og -tabMed henvisning til årsregnskabslovens § 32 er visse indtægter og omkostninger sammendraget i regnskabsposten bruttofortjeneste.Bruttofortjenesten består af en sammentrækning af regnskabsposterne nettoomsætning, direkte omkostninger samt andre eksterne omkostninger. NettoomsætningNettoomsætning indregnes i resultatopgørelsen, såfremt levering og risikoovergang til køber har fundet sted inden årets udgang, og såfremt indtægten kan opgøres pålideligt og forventes modtaget. Nettoomsætningen indregnes eksklusive moms, afgifter og med fradrag af rabatter i forbindelse med salget. Direkte omkostningerDirekte omkostninger omfatter direkte omkostninger, der afholdes for at opnå årets nettoomsætning. Andre eksterne omkostningerAndre eksterne omkostninger omfatter omkostninger til administration, lokaler, tab på debitorer mv. Dagsværdiregulering af investeringsaktiver og -gæld Reguleringer af investeringsaktiver og -gæld målt til dagsværdi indregnes som selvstændig post i resultatopgørelsen. Finansielle indtægter og omkostningerFinansielle indtægter og omkostninger indregnes i resultatopgørelsen med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Finansielle poster omfatter renteindtægter og -omkostninger, amortisering af realkreditlån samt tillæg og godtgørelser under acontoskatteordningen mv. Skat af årets resultatSkat af årets resultat omfatter aktuel skat af årets forventede skattepligtige indkomst og årets regulering af udskudt skat med fradrag af den del af årets skat, der vedrører egenkapitalbevægelser. Aktuel og udskudt skat vedrørende egenkapitalbevægelser indregnes direkte i egenkapitalen.Selskabet er omfattet af de danske regler om tvungen sambeskatning af moderselskabet og de danske datterselskaber.Den danske selskabsskat fordeles mellem overskuds- og underskudsgivende danske selskaber i forhold til disses skattepligtige indkomst. Virksomheder med skattemæssige underskud modtager sambeskatningsbidrag fra virksomheder, som har kunnet anvende det aktuelle underskud (fuld fordeling). Balancen Materielle anlægsaktiver InvesteringsejendommeInvesteringsejendomme omfatter investering i grunde og bygninger med det formål at opnå afkast af den investerede kapital i form af løbende driftsafkast og kapitalgevinst ved videresalg.Investeringsejendomme indregnes på erhvervelsestidspunktet til kostpris med tillæg af omkostninger direkte foranlediget af anskaffelsen. Renter og øvrige låneomkostninger i opførelsesperioden indregnes i kostprisen.Investeringsejendomme måles efterfølgende til dagsværdien. Ejendommens dagsværdi revurderes årligt på baggrund af den afkastbaserede værdiansættelsesmodel.Dagsværdien beregnes ud fra nettoforrentningen for erhvervsejendomme inden for det geografiske område, hvor ejendommene er beliggende. Nettoforrentningen beregnes under hensyntagen til de eksisterende lejekontrakter, ejendommens vedligeholdelsestilstand samt budgetterne for det kommende år.Nettoforrentningen beregnes som de samlede husleje indtægter med fradrag af direkte omkostninger i form af ejendomsskatter, forsikringer og vedligeholdelse samt administration, som pålignes investeringsejendomme divideret med investeringsejendommenes regnskabsmæssige værdi med fradrag af deposita.Ændringer i dagsværdien indregnes i resultatopgørelsen under posten 'Værdiregulering af investeringsejendomme'.Som følge af målingen til dagsværdi foretages der ikke afskrivninger på investeringsejendomme. Periodeafgrænsningsposter, aktiverPeriodeafgrænsningsposter indregnet under aktiver omfatter afholdte omkostninger vedrørende efterfølgende regnskabsår. LikviderLikvider omfatter likvide beholdninger EgenkapitalEgenkapitalen omfatter virksomhedskapitalen og en række øvrige egenkapitalposter, der kan være lovbestemte eller fastsat i vedtægterne. Hensatte forpligtelserUdskudt skatUdskudt skat og årets regulering heraf opgøres som skatten af alle midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssig og skattemæssig værdi af aktiver og forpligtelser opgjort på grundlag af den planlagte anvendelse af aktivet eller afvikling af forpligtelsen. Udskudte skatteaktiver, herunder skatteværdien af fremførselsberettigede skattemæssige underskud, indregnes med den værdi, hvortil de forventes at blive anvendt, enten ved udligning i skat af fremtidig indtjening eller ved modregning i udskudte skatteforpligtelser i virksomheder inden for samme juridiske skatteenhed og jurisdiktion.Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler og skattesatser, der med balancedagens lovgivning vil være gældende, når den udskudte skat forventes udløst som aktuel skat. Ændring i udskudt skat som følge af ændringer i skattesatser indregnes i resultatopgørelsen. Aktuelle skatteforpligtelserAktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balancen som beregnet skat af årets forventede skattepligtige indkomst, reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster samt for betalte acontoskatter. GældsforpligtelserFinansielle gældsforpligtelser indregnes ved lånoptagelse til det modtagne provenu med fradrag af afholdte transaktionsomkostninger. I efterfølgende perioder måles de finansielle forpligtelser til amortiseret kostpris svarende til den kapitaliserede værdi ved anvendelse af den effektive rente, således at forskellen mellem provenuet og den nominelle værdi indregnes i resultatopgørelsen over låneperioden.Prioritetsgæld er således målt til amortiseret kostpris, der for kontantlån svarer til lånets restgæld. For obligationslån svarer amortiseret kostpris til en restgæld beregnet som lånets underliggende kontantværdi på lånoptagelsestidspunktet reguleret med en over afdragstiden foretaget afskrivning af lånets kursregulering på optagelsestidspunktet.I finansielle forpligtelser indregnes tillige den kapitaliserede leasingforpligtelse på finansielle leasingkontrakter.Andre gældsforpligtelser, som omfatter deposita, gæld til leverandører samt anden gæld, måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til nominel værdi.Anden gældAndre gældsforpligtelser måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til nominel værdi.Eventualaktiver og -forpligtelserEventualaktiver og -forpligtelser indregnes ikke i balancen, men oplyses alene i noterne. 223724 208546 24100 -62800 247824 145746 173 74 163105 69766 84892 76054 18681 16734 66211 59320 -66211 -59320 5559000 1721550 4883650 3138000 10442650 4859550 10442650 4859550 4313 0 2550212 135674 2554525 135674 12997175 4995224 250000 250000 1747213 1681002 1997213 1931002 335940 317396 335940 317396 4657959 0 5703419 2571062 137 12083 10361515 2583145 92041 0 12083 3005 198383 160676 302507 163681 10664022 2746826 12997175 4995224 2024/252023/241. Finansielle omkostningerRenter tilknyttede virksomheder138.85240.700Andre finansielle omkostninge24.25329.066163.10569.766 202520242. InvesteringsejendommeKostpris primo2.450.7802.450.780Tilgang i årets løb, herunder forbedringer1.721.5500Kostpris ultimo4.172.3302.450.780Dagsværdireguleringer primo687.220750.020Årets reguleringer24.100-62.800Dagsværdireguleringer ultimo711.320687.220Regnskabsmæssig værdi ultimo4.883.6503.138.000Investeringsejendomme måles til dagsværdi. Dagsværdien er opgjort ved anvendelse af anerkendteværdiansættelsesteknikker, beskrevet under anvendt regnskabspraksis. Der har ikke været anvendt eksternvurderingsmand ved fastsættelse af dagsværdien på investeringsejendommene.Der er tale om ejendomme i forskellig kategori, første kategori er erhvervsejendomme, beliggende i centrum af Kgs. Lyngby, og anden kategori er boliger beliggende i Roskilde området. Anvendelsen af regnskabsmæssige skøn medfører, at der er en vis usikkerhed i opgørelsen af dagsværdien.Investeringsejendomme måles til dagsværdi. Dagsværdien er opgjort ved anvendelse af anerkendteværdiansættelsesteknikker, beskrevet under anvendt regnskabspraksis. Der har ikke været anvendt eksternvurderingsmand ved fastsættelse af dagsværdien på investeringsejendommene.Anvendelsen af regnskabsmæssige skøn medfører, at der er en vis usikkerhed i opgørelsen af dagsværdien.Dagsværdien er opgjort på baggrund af forudsætninger, som ledelsen vurdere er sandsynlige og realistiske. Ledelsenrevurderer løbende forudsætningerne og eventuelle ændringer heri afspejles i dagsværdien. De væsentligsteforudsætninger, som er anvendt ved fastlæggelsen af dagsværdien, er oplyst nedenfor for hver ejendomstype.Ejendomstype gruppe 1: Erhvervslejemål i Kg.s Lyngby områdetEjendomstype gruppe 2: Boligejendom i Roskilde områdetDagsværdien for investeringsejendommene er opgjort ved anvendelse af følgende forudsætninger:Ejendomstype gruppe 1: Forrentning 6,75%Ejendomstype gruppe 2: Forrentning 4,88%Gruppe 1: Ejendommens stand er over middel. Ejendommen er beliggende i et område med relativ lav tomgang. Gruppe 2: Ejendommens stand er over middel. Ejendommen er beliggende i et område med relativ lav tomgang. Følsomhedsanalyse gruppe 1::Værdi ved kapitalfaktor på -1%: kr 549.923Værdi ved kapitalfaktor på +1%: kr -408.008Følsomhedsanalyse gruppe 2::Værdi ved kapitalfaktor på -1%: kr 443.701Værdi ved kapitalfaktor på +1%: kr -292.782 3. Langfristede gældsforpligtelserForfaldForfaldForfaldindenfor 1 årmellem 1-4 årefter 5 årLangfristet gældsforpligtelser92.0414.501.5425.859.83592.0414.501.5425.859.835Selskabet har modtaget en tilbagetrædelseserklæring for det kommende regnskabsår vedrørende gæld til M.S. Elkjær Holding ApS. 4. EventualforpligtelserAndre forpligtelser udgør tkr. 61. 5. Sikkerhedsstillelser og pantsætningerI ejendommen er tinglyst ejerpantebrev tkr. 3.576 til sikkerhed for kreditinstitut.