KPMG Statsautoriseret RevisionspartnerselskabBygmestervej 65600 Faaborg30700228ÅrsrapportRegnskabsklasse BRevisionspåtegning2013-01-012013-12-312014-05-30Mads Peter Sommerlund2014-05-30Sojoki Faaborg ApSLindevej 25600Faaborg335862722011-03-30Faaborg-MidtfynMads Peter SommerlunddirektørKPMG Statsautoriseret RevisionspartnerselskabBygmestervej65600FaaborgFaaborg2014-05-30Faaborg2014-05-30KPMGPeter Klindt Eilertsenstatsaut. revisor865177851877-58618-541648065597977138065597977137443188-383730-557121423573243780-89942-8004533363116373533363116373513338125133381251333812513338125133381251333812519671742752772372719879791501151502617731323005135154381336113080000800003336311637354136312437352498951524262498951524267439231743997574392317439975528066754441691320148082554126815524994128519121296496913515438133611308994280045133381251333812580000163735-1637353336318000033363174392317439975Direktionen har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2013 for Sojoki Faaborg ApS. Årsrapporten er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Det er min opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2013 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2013. Det er endvidere min opfattelse, at ledelsesberetningen indeholder en retvisende redegørelse for de forhold, beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse.Til kapitalejeren i Sojoki Faaborg ApSPåtegning på årsregnskabet Vi har revideret årsregnskabet for Sojoki Faaborg ApS for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2013. Årsregnskabet omfatter anvendt regnskabspraksis, resultatopgørelse, balance og noter. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven.Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl.Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om årsregnskabet på grundlag af vores revision. Vi har udført revisionen i overensstemmelse med internationale standarder om revision og yderligere krav ifølge dansk revisorlovgivning. Dette kræver, at vi overholder etiske krav samt planlægger og udfører revisionen for at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet er uden væsentlig fejlinformation. En revision omfatter udførelse af revisionshandlinger for at opnå revisionsbevis for beløb og oplysninger i årsregnskabet. De valgte revisionshandlinger afhænger af revisors vurdering, herunder vurderingen af risici for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved risikovurderingen overvejer revisor intern kontrol, der er relevant for selskabets udarbejdelse af et årsregnskab, der giver et retvisende billede. Formålet hermed er at udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke at udtrykke en konklusion om effektiviteten af selskabets interne kontrol. En revision omfatter endvidere vurdering af, om ledelsens valg af regnskabspraksis er passende, om ledelsens regnskabsmæssige skøn er rimelige samt den samlede præsentation af årsregnskabet. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Revisionen har ikke givet anledning til forbehold.Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2013 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2013 i overensstemmelse med årsregnskabsloven.Uden at modificere vores konklusion skal vi henvise til note 3, hvor det fremgår at selskabets ejendom er værdiansat til et afkast på ca. 6 %. Det anføres endvidere, at ejendommens værdiansættelse er behæftet med usikkerhed henset til den usikkerhed, der er i ejendomsmarkedet. Uden at modificere vores konklusion skal vi henvise til note 4, hvori det fremgår at selskabets moderselskab har erklæret, at lån ydet til selskabet på 5.281 tkr. ikke kræves indfriet i 2014. Vi har i henhold til årsregnskabsloven gennemlæst ledelsesberetningen. Vi har ikke foretaget yderligere handlinger i tillæg til den udførte revision af årsregnskabet. Det er på denne baggrund vores opfattelse, at oplysningerne i ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet.Selskabets hovedaktiviteter er erhvervelse og udlejning af fast ejendom.Selskabets ejendom i Faaborg er erhvervet i 2011. Ejendommen er værdiansat til et afkast på ca. 6 %. Henset til den usikkerhed der er i ejendomsmarkedet, er ejendommens værdiansættelse behæftet med usikkerhed.Årets resultat udgør et overskud på 334 tkr. Årets resultat er som forventet. Selskabets moderselskab har erklæret, at lån ydet til selskabet på 5.281 tkr. ikke kræves indfriet i 2014.Der er efter årsafslutningen ikke forekommet begivender, der har væsentlig betydning for den økonomiske stilling pr. 31. december 2013.Årsrapporten for Sojoki Faaborg ApS for 2013 er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for klasse B-virksomheder. Årsregnskabet er aflagt efter samme regnskabspraksis som sidste år.Nettoomsætning omfatter lejeindtægter, som periodiseres og medtages i resultatopgørelsen med de til regnskabsåret svarende beløb. Indtægter vedrørende igangværende varme- og fællesregnskaber indregnes i balancen og påvirker således ikke driften.Andre eksterne omkostninger omfatter omkostninger til drift af ejendomme, herunder reparations- og vedligeholdelsesomkostninger, samt omkostninger til administration mv.Finansielle indtægter og omkostninger indeholder renter og realiserede og urealiserede kursgevinster og -tab vedrørende gæld.Selskabet er sambeskattet med MS Faaborg Holding ApS og dettes 100%-ejede danske dattervirksomheder. Modervirksomheden betaler den samlede danske skat af disse virksomheders skattepligtige indkomst. De sambeskattede selskaber indgår i acontoskatteordningen. Årets skat, som består af årets aktuelle skat og forskydning i udskudt skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte i egenkapitalen med den del, der kan henføres til bevægelser direkte i egenkapitalen. Den andel af skatten, der indregnes i resultatopgørelsen, som knytter sig til årets ekstraordinære resultat, henføres hertil, mens den resterende del henføres til årets ordinære resultat.Investeringsejendomme måles ved første indregning til kostpris. Investeringsejendomme er ejendomme, der besiddes for at opnå lejeindtægter og kapitalgevinster med et eventuelt efterfølgende salg. Investeringsejendomme måles efterfølgende til dagsværdi. Ejendommes dagsværdi revuderes årligt på baggrund af den afkastbaserede værdiansættelsesmodel. Forrentningssatserne er fastsat individuelt for hver ejendom. Driftsafkastet beregnes under hensyntagen til de eksisterende lejekontrakter, ejendommens vedligeholdelsestilstand samt budgetterne over omkostninger og indtægter for det kommende år.Periodeafgrænsningsposter, indregnet under omsætningsaktiver, omfatter afholdte omkostninger vedrørende efterfølgende regnskabsår.Finansielle forpligtelser, som omfatter gæld til kreditinstitutter, leverandørgæld og gæld til tilknyttede virksomheder, indregnes ved lånoptagelse til kostpris, svarende til det modtagne provenu efter fradrag af afholdte transaktionsomkostninger. I efterfølgende perioder måles gæld til kreditinstitutter til kursværdi, og de resterende finansielle forpligtelser måles til amortiseret kostpris. Øvrige gældsforpligtelser måles til nettorealisationsværdi.Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balancen som beregnet skat af årets skattepligtige indkomst, reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster og for betalte acontoskatter. Udskudt skat måles efter den balanceorienterede gældsmetode af alle midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssig og skattemæssig værdi af aktiver og forpligtelser. I de tilfælde, hvor opgørelse af skatteværdien kan foretages efter alternative beskatningsregler, måles udskudt skat på grundlag af den planlagte anvendelse af aktivet henholdsvis afvikling af forpligtelsen. Udskudte skatteaktiver, herunder skatteværdien af fremførselsberettiget skattemæssigt underskud, måles til den værdi, hvortil de forventes at kunne realiseres, enten ved udligning i skat af fremtidig indtjening eller ved modregning i udskudte skatteforpligtelser inden for samme juridiske skatteenhed. Eventuelle udskudte nettoaktiver måles til nettorealisationsværdi. Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler og skattesatser, der med balancedagens lovgivning vil være gældende, når den udskudte skat forventes udløst som aktuel skat. Ændring i udskudt skat som følge af ændringer i skattesatser indregnes i resultatopgørelsen.Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris. Der nedskrives til imødegåelse af forventede tab efter en individuel vurdering af tilgodehavender. Foreslået udbytte indregnes som en forpligtelse på tidspunktet for vedtagelse på den ordinære generalforsamling (deklareringstidspunktet). Udbytte, som forventes udbetalt for året, vises som en særskilt post under egenkapitalen.Oplysning om Andre finansielle omkostninger Heraf udgør renteudgifter til tilknyttede virksomheder 318.065 kr. (2012: 354.639 kr.) Eventualforpligtelser Selskabet er sambeskattet med koncernselskaber under MS Faaborg Holding ApS. Som datterselskab hæfter selskabet ubegrænset og solidarisk for danske selskabsskatter og kildeskatter på udbytte, renter og royalties inden for sambeskatningskredsen. Pantsætninger og sikkerhedsstillelser Til sikkerhed for engagement med realkreditinstitut er deponeret realkreditpantebrev stort 7.437 tkr. med pant i selskabets ejendom. Til sikkerhed for selskabets og moderselskabets engagement med kreditinstitut er deponeret ejerpantebrev stort 5.000 tkr. med pant i selskabets ejendom. 335862722013-01-012013-12-31335862722012-01-012012-12-31335862722012-12-31335862722013-12-31335862722013-01-012013-12-311335862722013-01-012013-12-311335862722013-01-012013-12-31d:ProposedDividendRecognisedInEquityMember335862722012-01-012012-12-31d:ProposedDividendRecognisedInEquityMember335862722013-01-01d:InvestmentPropertyMember335862722013-12-31d:InvestmentPropertyMember335862722013-01-01d:ContributedCapitalMember335862722013-12-31d:ContributedCapitalMember335862722013-01-01d:ProposedDividendRecognisedInEquityMember335862722013-01-012013-12-31d:ProposedDividendRecognisedInEquityMember335862722013-12-31d:ProposedDividendRecognisedInEquityMember335862722013-12-31d:LongtermMortgageLoansMember335862722012-12-31d:LongtermMortgageLoansMemberiso4217:DKK