Årsrapport 30700228 EY Godkendt Revisionspartnerselskab Cortex Park Vest 3 5230 Odense M 2024-01-01 2024-12-31 2023-01-01 2023-12-31 40790403 Nørregade 77 ApS Papirmester Allé 20 5250 Odense SV 2019-09-17 Odense EY Godkendt Revisionspartnerselskab 30700228 Cortex Park Vest 3 5230 Odense M 2025-04-24 Robin Feddern Regnskabsklasse B Andre erklæringer uden sikkerhed true true CaseWare Working Papers Odense 2025-04-24 Robin Feddern direktør Odense 2025-04-24 Morten Schougaard Sørensen statsaut. revisor mne32129 1415178 1768363 244093 226350 0 4272 1171085 1537741 0 -1223399 1171085 314342 4922 0 735755 596026 440252 -281684 104141 -55014 336111 -226670 250000 0 450000 0 -363889 -226670 37868683 37618683 37868683 37618683 37868683 37618683 451538 190792 93456 88612 544994 279404 264458 885332 809452 1164736 38678135 38783419 40000 40000 7764461 8128350 250000 0 8054461 8168350 1850937 1832948 1850937 1832948 25544261 25665670 25544261 25665670 204158 312127 28310 49845 2124444 1842371 79020 198108 663224 584509 129320 129491 3228476 3116451 28772737 28782121 38678135 38783419 40000 8355020 0 -226670 0 40000 8128350 0 86111 250000 450000 0 40000 7764461 250000 4922 0 106833 117783 628922 478243 79020 198108 17989 -260079 7132 6957 29422856 250000 29672856 8195827 8195827 37868683 25748419 204158 25544261 25041450 Direktionen har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for Nørregade 77 ApS for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2024. Årsrapporten, der ikke er revideret, er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Direktionen anser betingelserne for at undlade revision for opfyldt. Det er min opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2024 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2024. Det er endvidere min opfattelse, at ledelsesberetningen indeholder en retvisende redegørelse for de forhold, beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Til den daglige ledelse i Nørregade 77 ApS Vi har opstillet årsregnskabet for Nørregade 77 ApS for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2024 på grundlag af selskabets bogføring og øvrige oplysninger, som du har tilvejebragt. Årsregnskabet omfatter resultatopgørelse, balance, egenkapitalopgørelse og noter, herunder anvendt regnskabspraksis. Vi har udført opgaven i overensstemmelse med ISRS 4410 Opgaver om opstilling af finansielle oplysninger. Vi har anvendt vores faglige ekspertise til at assistere dig med at udarbejde og præsentere årsregnskabet i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Vi har overholdt relevante bestemmelser i revisorloven og International Ethics Standards Board for Accountants' internationale retningslinjer for revisorers etiske adfærd (IESBA Code), herunder principper om integritet, objektivitet, professionel kompetence og fornøden omhu. Årsregnskabet samt nøjagtigheden og fuldstændigheden af de oplysninger, der er anvendt til opstillingen af årsregnskabet, er dit ansvar. Da en opgave om opstilling af finansielle oplysninger ikke er en erklæringsopgave med sikkerhed, er vi ikke forpligtet til at verificere nøjagtigheden eller fuldstændigheden af de oplysninger, som du har givet os til brug for at opstille årsregnskabet. Vi udtrykker derfor ingen revisions- eller review-konklusion om, hvorvidt årsregnskabet er udarbejdet i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Selskabets formål er at eje og udleje fast ejendom samt hermed beslægtet virksomhed. Selskabets 0resultatopgørelse for 2024 udviser et overskud på 336.111 kr. mod et underskud på 226.670 kr. sidste år, og selskabets balance pr. 31. december 2024 udviser en egenkapital på 8.054.461 kr. Der er ikke efter balancedagen indtruffet begivenheder af væsentlig betydning for virksomhedens finansielle stilling. Årsrapporten for Nørregade 77 ApS for 2024 er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for klasse B-virksomheder med tilvalg af visse bestemmelser for klasse C. Årsregnskabet er aflagt efter samme regnskabspraksis som sidste år. Aktiver indregnes i balancen, når det som følge af en tidligere begivenhed er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde virksomheden, og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når virksomheden som følge af en tidligere begivenhed har en retligeller faktisk forpligtelse, og det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå virksomheden,og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Måling efter første indregning sker som beskrevetfor hver enkelt regnskabspost nedenfor. Ved indregning og måling tages hensyn til forudsigelige risici og tab, der fremkommer, inden årsrapporten aflægges, og som be- eller afkræfter forhold, der eksisterede på balancedagen. I resultatopgørelsen indregnes indtægter, i takt med at de indtjenes, mens omkostninger indregnes med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Præsentationsvaluta Årsregnskabet er aflagt i danske kroner (kr.). Virksomheden har valgt IAS 11/IAS 18 som fortolkningsbidrag for indregning af omsætning. Nettoomsætning måles til dagsværdien af det aftalte vederlag ekskl. moms og afgifter opkrævet på vegne af tredjepart. Alle former for afgivne rabatter indregnes i nettoomsætningen. I resultatopgørelsen er nettoomsætning, ejendomsomkostninger og andre driftsindtægter med henvisning til årsregnskabslovens § 32 sammendraget til én regnskabspost benævnt bruttofortjeneste. I ejendomsomkostninger indregnes omkostninger vedrørende udlejning af virksomhedens investeringsejendomme, herunder omkostninger til drift og vedligeholdelse af investeringsejendomme. I administrationsomkostninger indregnes omkostninger, der er afholdt i året til ledelse og administration af virksomheden, herunder omkostninger til administrativt personale, ledelsen, kontorlokaler og kontoromkostninger samt afskrivninger på aktiver, som benyttes i administrationen. Andre driftsindtægter indeholder regnskabsposter af sekundær karakter i forhold til virksomhedens hovedaktivitet, herunder lejeindtægter fra midlertidig udleje af produktionsfaciliteter, forsikringserstatninger, offentlige tilskud, lønrefusioner, fortjeneste ved afhændelse af immaterielle og materielle anlægsaktiver m.v. Erstatninger og tilskud indregnes, når det er overvejende sandsynligt, at de modtages, og betingelserne er opfyldt. Andre driftsomkostninger indeholder regnskabsposter af sekundær karakter i forhold til virksomhedens hovedaktiviteter, herunder tab ved afhændelse af anlægsaktiver. Finansielle indtægter og omkostninger indregnes i resultatopgørelsen med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Finansielle poster omfatter renteindtægter og -omkostninger samt tillæg og godtgørelse under acontoskatteordningen m.v. Skat af årets resultat omfatter aktuel skat af årets forventede skattepligtige indkomst og årets regulering af udskudt skat. Årets skat indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og i egenkapitalen med den del, som kan henføres til transaktioner indregnet i egenkapitalen. Virksomheden indgår i sambeskatning med øvrige koncernvirksomheder. Den danske selskabsskat fordeles mellem overskuds- og underskudsgivende danske selskaber i forhold til disses skattepligtige indkomst (fuld fordeling). Sambeskattede selskaber med overskydende skat godtgøres som minimum i henhold til de gældende satser for rentegodtgørelser af administrationsselskabet, ligesom sambeskattede selskaber med restskat som maksimum betaler et tillæg i henhold til de gældende satser for rentetillæg til administrationsselskabet. Investeringsejendomme måles ved første indregning til kostpris, der består af ejendommenes købspris tillagt direkte tilknyttede anskaffelsesomkostninger. Investeringsejendomme måles efterfølgende til dagsværdi, der svarer til det beløb, som den enkelte ejendom vurderes at ville kunne sælges for på balancedagen til en uafhængig køber. Dagsværiden opgøres ved anvendelse af den afkastbaserede model som den beregnede kapitalværdi af de forventede pengestrømme fra de enkelte ejendomme. Beregningen baseres på den budgetterede nettoindtjening for det kommende år tilpasset en normalindtjening og ved anvendelse af et afkastkrav, der afspejler markedets aktuelle afkastkrav for tilsvarende ejendomme. Værdien reguleres for forhold, som ikke afspejles i normalindtjeningen, eksempelvis faktisk tomgang, større renovereingsarbejder o.l. Regnskabsårets regulering af ejendommenes dagsværdi indregnes i resultatopgørelsen. Den regnskabsmæssige værdi af materielle anlægsaktiver vurderes årligt for indikationer på værdiforringelse. Foreligger der indikationer på værdiforringelse, foretages nedskrivningstest af hvert enkelt aktiv henholdsvis gruppe af aktiver. Der foretages nedskrivning til genindvindingsværdien, hvis denne er lavere end den regnskabsmæssige værdi. Som genindvindingsværdi anvendes den højeste værdi af nettosalgspris og kapitalværdi. Kapitalværdien opgøres som nutidsværdien af de forventede nettopengestrømme fra anvendelsen af aktivet eller aktivgruppen og forventede nettopengestrømme ved salg af aktivet eller aktivgruppen efter endt brugstid. Tidligere indregnede nedskrivninger tilbageføres, når begrundelsen for nedskrivningen ikke længere består. Virksomheden har valgt IAS 39 som fortolkningsbidrag for nedskrivninger af finansielle tilgodehavender. Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris. Der foretages nedskrivning til imødegåelse af tab, hvor der vurderes at være indtruffet en objektiv indikation på, at et tilgodehavende eller en portefølje af tilgodehavender er værdiforringet. Hvis der foreligger en objektiv indikation på, at et individuelt tilgodehavende er værdiforringet, foretages nedskrivning på individuelt niveau. Tilgodehavender, hvor der ikke foreligger en objektiv indikation på værdiforringelse på individuelt niveau, vurderes på porteføljeniveau for objektiv indikation for værdiforringelse. Porteføljerne baseres primært på debitorernes hjemsted og kreditvurdering i overensstemmelse med virksomhedens risikostyringspolitik. De objektive indikatorer, som anvendes for porteføljer, er fastsat baseret på historiske tabserfaringer. Nedskrivninger opgøres som forskellen mellem den regnskabsmæssige værdi af tilgodehavender og nutidsværdien af de forventede pengestrømme, herunder realisationsværdi af eventuelle modtagne sikkerhedsstillelser. Som diskonteringssats anvendes den effektive rente for det enkelte tilgodehavende eller portefølje. Periodeafgrænsningsposter, indregnet under aktiver, omfatter forudbetalte omkostninger vedrørende efterfølgende regnskabsår. Likvider omfatter likvide beholdninger. Foreslået udbytte Foreslået udbytte indregnes som en forpligtelse på tidspunktet for vedtagelse på den ordinære generalforsamling (deklareringstidspunktet). Udbytte, som forventes udbetalt for året, vises som en særskilt post under egenkapitalen. Foreslået udbytte indregnes som en forpligtelse på tidspunktet for vedtagelse på den ordinære generalforsamling (deklareringstidspunktet). Udbytte, som forventes udbetalt for året, vises som en særskilt post under egenkapitalen. Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balancen som beregnet skat af årets skattepligtige indkomst, reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster samt betalte acontoskatter. Udskudt skat måles efter den balanceorienterede gældsmetode af alle midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssig og skattemæssig værdi af aktiver og forpligtelser. Der indregnes dog ikke udskudt skat af midlertidige forskelle vedrørende skattemæssigt ikke-afskrivningsberettiget goodwill og kontorejendomme samt andre poster, hvor midlertidige forskelle bortset fra virksomhedsovertagelser er opstået på anskaffelsestidspunktet uden at have indvirkning på resultat eller skattepligtig indkomst. I de tilfælde, hvor opgørelse af skatteværdien kan foretages efter forskellige beskatningsregler, måles udskudt skat på grundlag af den af ledelsen planlagte anvendelse af aktivet, henholdsvis afvikling af forpligtelsen. Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler og skattesatser, der med balancedagens lovgivning vil være gældende, når den udskudte skat forventes udløst som aktuel skat. Udskudte skatteaktiver indregnes med den værdi, som de forventes at blive udnyttet med, enten ved udligning i skat af fremtidig indtjening eller ved modregning i udskudte skatteforpligtelser inden for samme jurisdiktion. Ændring i udskudt skat som følge af ændringer i skattesatser indregnes i resultatopgørelsen. Andre gældsforpligtelser Andre gældsforpligtelser måles til nettorealisationsværdien. For oplysning om sikkerhedsstillelser mv. vedrørende materielle anlægsaktiver henvises til note 9. Opgørelse af dagsværdi Dagsværdien af investeringsejendomme er opgjort med udgangspunkt i ejendommens budget for det kommende år, korrigeret for udsving, der har karakter af enkeltstående begivenheder. Dette korrigerede budget udtrykker et 'normaliseret' driftsresultat og anvendes sammen med et relevant afkastkrav til at beregne dagsværdien efter en afkastbaseret model. Centrale forudsætninger for den opgjorte dagsværdi Selskabets investeringsejendomme omfatter både erhvervsejendomme og boligejendomme. Udlejningsejendomme omfatter: En ejendom i det centrale Odense (35.369 t.kr.), som består af kontorlejemål (38% af areal) og boliglejemål (62% af areal). Værdiansættelsen baserer sig på aktuelle lejekontrakter, svarende til ca. 1.184 kr. pr. kvm. i gennemsnit (2023: 1.082 kr. pr. kvm.). Dagsværdien er fastsat udfra et normalafkast på 4,85% (2023: 5,25%), som er et vægtet afkast under hensyntagen til anvendelsen.Værdien af ejendommen svarer til 19.434 kr. pr. kvm. (2023: 19.434 kr. pr. kvm.). En ejerlejlighed i det centrale Odense (2.500 t.kr.), som er værdiansat på basis af et afkastkrav på 3,72%. Ejendommen er fuldt udlejet og ventes også fuldt udlejet fremadrettet. Værdien af ejendommen svarer til 22.727 kr. pr. kvm. (2023: 22.727 kr. pr. kvm.). Dagsværdien er fastsat på niveau 3 i dagsværdihierakiet. Følsomhedsanalyse Dagsværdien af investeringsejendommene udgør kr. 37.868.683 pr. 31.12.2024. Følsomheden af det gennemsnitlige afkastkrav kan illustreres ved, at ved en stigning i afkastprocenten på 0,25 %-point vil dagsværdien falde med 1.847 t.kr. Et fald i afkastprocenten på 0,25 %-point vil medføre en stigning i dagsværdien på 2.054 t.kr. Virksomheden har ingen ansatte. Selskabet er sambeskattet med modervirksomheden Lærkedal ApS som administrationsselskab og hæfter solidarisk med øvrige sambeskattede selskaber for betaling af selskabsskat samt for kildeskat på renter, royalties og udbytter. Til sikkerhed for gæld til realkreditinstitutter er der afgivet pant i investeringsejendomme med en bogført værdi pr. 31.12.2024 på 37.869 t.kr. 40790403 2024-01-01 2024-12-31 40790403 2023-01-01 2023-12-31 40790403 2023-12-31 40790403 2024-12-31 40790403 2024-01-01 2024-12-31 1 40790403 2024-01-01 2024-12-31 1 40790403 2024-01-01 e:InvestmentPropertyMember 40790403 2024-01-01 2024-12-31 e:InvestmentPropertyMember 40790403 2024-12-31 e:InvestmentPropertyMember 40790403 2023-01-01 e:ContributedCapitalMember 40790403 2024-01-01 e:ContributedCapitalMember 40790403 2024-12-31 e:ContributedCapitalMember 40790403 2024-01-01 e:RetainedEarningsMember 40790403 2024-01-01 2024-12-31 e:RetainedEarningsMember 40790403 2024-12-31 e:RetainedEarningsMember 40790403 2023-01-01 e:RetainedEarningsMember 40790403 2023-01-01 2023-12-31 e:RetainedEarningsMember 40790403 2024-01-01 e:ProposedDividendRecognisedInEquityMember 40790403 2024-01-01 2024-12-31 e:ProposedDividendRecognisedInEquityMember 40790403 2024-12-31 e:ProposedDividendRecognisedInEquityMember 40790403 2023-01-01 e:ProposedDividendRecognisedInEquityMember 40790403 2023-01-01 2023-12-31 e:ProposedDividendRecognisedInEquityMember 40790403 2024-12-31 e:LongtermMortgageLoansMember iso4217:DKK