BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskabHavneholmen 29DK-1561 København V20222670Årsrapport2024-06-04Thomas WarthoeQlife ApSFruebjergvej 32100 København ØRevisionspåtegning399822772018-10-30København2023-01-012023-12-312022-01-012022-12-31BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskabHavneholmen291561København VVilma HaavistoEteläesplanadi200130HelsinkiKøbenhavn Ø2024-06-04Thomas WarthoeLars BangsgaardFormandThomas WarthoeLars Aage Staal WegnerKonklusionGrundlag for konklusionKøbenhavn2024-06-04BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskab20222670Ole C. K. NielsenRevisionspåtegningStatsautoriseret revisormne23299-6497000-818200020324000432090007401200012645000-100833000-640360006911000-2452000-107744000-61584000-2992000-5500000-104752000-56084000-104752000-56084000-104752000-56084000100800059034000839200087050009400000677390004369000327320001354000224300011300017210005836000366960007070002972000707000297200015943000107407000068900048970004704000489700053930000706000678000162700029920005500000439000522000410900083550007740002336000978000016084000257230001234910008600086000733300052837000-93368000-69544000-85949000-1662100010540001109000438200030163000967000900000640300032172000964000904000611000286700016502000165160007597000129180007813000071117000191000114000105269000107940000111672000140112000257230001234910008600052837000-69544000-104752000035424000-4550400045504000860007333000-933680002458185360003791800094500024650003240004470005190002379000203240004320900044830004400002428000-28920006911000-2452000-2992000-5500000709020008705000104390003349000606660003662000206750008392000118670000837700001617700001966700001008000839200035251000736000020900003756000671000159000339680001700021270005039000801400012200025190005117000369000224400090001075000395000155200071500067000066600009000436900013540001130004369000297100033900026030007070007070004382Regnskabsklasse BtruetrueBestyrelsen og direktionen har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2023 for Qlife ApS. Årsrapporten aflægges i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2023 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2023. Ledelsesberetningen indeholder efter vores opfattelse en retvisende redegørelse for de forhold, beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Til kapitalejeren i Qlife ApS Vi har revideret årsregnskabet for Qlife ApS for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2023, der omfatter resultatopgørelse, balance, egenkapitalopgørelse, noter og anvendt regnskabspraksis. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven. Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2023 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2023 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Grundlag for konklusion Grundlag for konklusion Vi har udført vores revision i overensstemmelse med internationale standarder om revision og de yderligere krav, der er gældende i Danmark. Vores ansvar ifølge disse standarder og krav er nærmere beskrevet i revisionspåtegningens afsnit ”Revisors ansvar for revisionen af årsregnskabet”. Vi er uafhængige af selskabet i overensstemmelse med International Ethics Standards Board for Accountants’ internationale retningslinjer for revisorers etiske adfærd (IESBA Code) og de yderligere etiske krav, der er gældende i Danmark, ligesom vi har opfyldt vores øvrige etiske forpligtelser i henhold til disse krav og IESBA Code. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Fremhævelse af forhold i regnskabet Uden at modificere vores konklusion gør vi opmærksom på, at der er væsentlig usikkerhed omkring selskabets evne til at fortsætte driften. Vi henviser til note 11 i regnskabet, hvori ledelsen redegør for usikkerhed om selskabets evne til at fortsætte driften, da selskabet er afhængig af ekstern finansiering. Selskabet har fået tilsagn fra moderselskabet om, at det vil stille den nødvendige likviditet til rådighed for selskabet, hvorfor ledelsen vurderer at forudsætningen for fortsat drift er opfyldt, og aflægger i overensstemmelse hermed årsregnskabet under forudsætning om virksomhedens fortsatte drift. Ledelsens ansvar for årsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved udarbejdelsen af årsregnskabet er ledelsen ansvarlig for at vurdere selskabets evne til at fortsætte driften; at oplyse om forhold vedrørende fortsat drift, hvor dette er relevant; samt at udarbejde årsregnskabet på grundlag af regnskabsprincippet om fortsat drift, medmindre ledelsen enten har til hensigt at likvidere selskabet, indstille driften eller ikke har andet realistisk alternativ end at gøre dette. Vores mål er at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet som helhed er uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl, og at afgive en revisionspåtegning med en konklusion. Høj grad af sikkerhed er et højt niveau af sikkerhed, men er ikke en garanti for, at en revision, der udføres i overensstemmelse med internationale standarder om revision og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, altid vil afdække væsentlig fejlinformation, når sådan findes. Fejlinformationer kan opstå som følge af besvigelser eller fejl og kan betragtes som væsentlige, hvis det med rimelighed kan forventes, at de enkeltvis eller samlet har indflydelse på de økonomiske beslutninger, som regnskabsbrugerne træffer på grundlag af årsregnskabet. Som led i en revision, der udføres i overensstemmelse med internationale standarder om revision og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, foretager vi faglige vurderinger og opretholder professionel skepsis under revisionen. Herudover: Identificerer og vurderer vi risikoen for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl, udformer og udfører revisionshandlinger som reaktion på disse risici samt opnår revisionsbevis, der er tilstrækkeligt og egnet til at danne grundlag for vores konklusion. Risikoen for ikke at opdage væsentlig fejlinformation forårsaget af besvigelser er højere end ved væsentlig fejlinformation forårsaget af fejl, idet besvigelser kan omfatte sammensværgelser, dokumentfalsk, bevidste udeladelser, vildledning eller tilsidesættelse af intern kontrol. Opnår vi forståelse af den interne kontrol med relevans for revisionen for at kunne udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke for at kunne udtrykke en konklusion om effektiviteten af selskabets interne kontrol. Tager vi stilling til, om den regnskabspraksis, som er anvendt af ledelsen, er passende, samt om de regnskabsmæssige skøn og tilknyttede oplysninger, som ledelsen har udarbejdet, er rimelige. Konkluderer vi, om ledelsens udarbejdelse af årsregnskabet på grundlag af regnskabsprincippet om fortsat drift er passende, samt om der på grundlag af det opnåede revisionsbevis er væsentlig usikkerhed forbundet med begivenheder eller forhold, der kan skabe betydelig tvivl om selskabets evne til at fortsætte driften. Hvis vi konkluderer, at der er en væsentlig usikkerhed, skal vi i vores revisionspåtegning gøre opmærksom på oplysninger herom i årsregnskabet eller, hvis sådanne oplysninger ikke er tilstrækkelige, modificere vores konklusion. Vores konklusioner er baseret på det revisionsbevis, der er opnået frem til datoen for vores revisionspåtegning. Fremtidige begivenheder eller forhold kan dog medføre, at selskabet ikke længere kan fortsætte driften. Tager vi stilling til den samlede præsentation, struktur og indhold af årsregnskabet, herunder noteoplysningerne, samt om årsregnskabet afspejler de underliggende transaktioner og begivenheder på en sådan måde, at der gives et retvisende billede heraf. Vi kommunikerer med ledelsen om blandt andet det planlagte omfang og den tidsmæssige placering af revisionen samt betydelige revisionsmæssige observationer, herunder eventuelle betydelige mangler i intern kontrol, som vi identificerer under revisionen. Udtalelse om ledelsesberetningen Ledelsen er ansvarlig for ledelsesberetningen. Vores konklusion om årsregnskabet omfatter ikke ledelsesberetningen, og vi udtrykker ingen form for konklusion med sikkerhed om ledelsesberetningen. I tilknytning til vores revision af årsregnskabet er det vores ansvar at læse ledelsesberetningen og i den forbindelse overveje, om ledelsesberetningen er væsentligt inkonsistent med årsregnskabet eller vores viden opnået ved revisionen eller på anden måde synes at indeholde væsentlig fejlinformation. Vores ansvar er derudover at overveje, om ledelsesberetningen indeholder krævede oplysninger i henhold til årsregnskabsloven. Baseret på det udførte arbejde er det vores opfattelse, at ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet og er udarbejdet i overensstemmelse med årsregnskabslovens krav. Vi har ikke fundet væsentlig fejlinformation i ledelsesberetningen. Væsentligste aktiviteter Qlife har udviklet en diagnostisk testplatform Egoo Health, som integrerer flere teknologier der kan teste for et bredt udsnit af biomarkører på klinisk niveau – proteinbaserede såvel som molekylære. Teknikken er enkel at anvende, er prisbillig og er hensigtsmæssig at benytte i folks hjem og decentrale test-steder. I årene 2020-2022 udviklede og CE-mærkede Qlife en molekylær isoterm PCR-test på Egoo Health, som var fremgangsrig under Sars-CoV-2-pandemien. Siden da har selskabet fokuseret på at videreudvikle platformen henimod et nyt koncept ”hjemme-hospitalet” som omhandler at beholde patienter så længe som muligt i deres eget hjem for at kunne frigøre hospitalssenge. Måling af proteinbaserede blod-biomarkører i hjemmet er vigtigt for at dette koncept kan fungere. Derudover har selskabet fastholdt sit fokus på en fenylalanin-test (PHE) som adresserer en sjælden sygdom Følings-syge som omhandler at disse mennesker ikke kan tåle proteinholdige fødevarer og derfor konstant har brug for at måle deres PHE-niveau i blodet. I fjerde kvartal af 2023 indgik Qlife en strategisk samarbejdsaftale med kinesiske Hipro Biotechnology, med henblik på at udvikle et antal biomarkører på Egoo Health platform til det kinesiske marked med fokus på hjemme-hospitalet i Kina. Hipro Biotechnology er et ledende in-vitro diagnostisk selskab indenfor “near-patient testing” i Kina og sælger i dag til ca. 14,000 ud af ca. 37,000 hospitaler i Kina. En væsentlig del af aftalen er at Hipro finansierer alle implementering- videreudvikling- og godkendelses- aktiviteter af Egoo Health til det kinesiske marked. Hipro har dermed valgt Egoo Health til at introducere kliniske tests til det voksende kinesiske hjemmehospitalsmarked. Samarbejdet med Hipro Biotechnology er delt ind i fire fokusområder: a) Integration af Hipro godkendte biomarkører på Egoo Health; b) Godkendelses at respektive biomarkører på Egoo Health til det kinesiske marked; c) Kommercialisering i Kina; og d) Produktion af Egoo Health i Kina og til det generelle verdensmarked. Det forventes at Qlife kan anvende godkendelsesdokumentation fra Kina til ligeledes at indsende til myndighedsgodkendelse i henholdsvis UK, EU og USA suppleret med data fra de respektive markeder. Udviklingen af PHE-testen er forløbet tilfredsstillende gennem året og det forventes at PHE-testen vil blive lanceret til Følings-patienterne fra andet halvår 2024 som en RUO-test (research-use-only) i samarbejde med kliniske partnere fra Rigshospitalet (DK), Birmingham Children's Hospital (UK) og Groningen University Hospital (NL). PHE-testen vil kunne kommercialiseres som en RUO-test, fordi den har status som en sjælden sygdom. Selskabet forventer dermed begyndende omsætning allerede fra andet halvår 2024. Udviklingen i aktiviteter og økonomiske forhold Selskabets resultatopgørelse for regnskabsåret 2023 udviser et resultat på t.kr. -104.752, og selskabets balance pr. 31. december 2023 udviser en balancesum på t.kr. 25.723, og egenkapital på t.kr. -85.949. Qlife's ledelse ser den forgangne periode som tilfredsstillende. Selskabet har i perioden været ramt af at måtte nedscalere organisationen fra Covid-tiden og samtidig måtte færdiggøre næste biomarkører med henblik på hjemmehospitalsmarkedet. Grundet den overgangsfase som har varet det meste af året, har det været nødvendigt at revurdere de opstillede mål for virksomhedens aktiviteter i 2024 og samtidig fokusere på at sikre yderligere kapital til finansiering af virksomheden. Betydningsfulde begivenheder, indtruffet efter regnskabsårets afslutning Selskabets moderselskab Qlife Holding AB vedtog 12. december 2023 at gennemføre salg af units bestående af aktier og tegningsoptioner i selskabet til en værdi på SEK 49.5 millioner. Denne emission blev i februar måned 2024 tegnet med 60,9% og tilførte dermed selskabet ca. SEK 30 millioner før omkostninger forbundet med emissionen. I maj måned 2024 har selskabets moderselskab Qlife Holding AB underskrevet en hensigtserklæring med et London-baseret finansieringsselskab Atlas Capital Markets (ACM) med henblik på at etablere en finansieringsordning der over de næste 24 måneder vil tilføre selskabet op til SEK 30 millioner. Kontraktudarbejdelsen er ved udsendelsen af nærværende årsrapport ikke tilendebragt, men forventes at blive underskrevet inden for første halvdel af juni måned 2024. Indgåelsen i denne finansieringsaftale er afgørende for selskabets videre drift. Finansieringsaftalen er opdelt i rater, hvoraf første rate indbetales ved underskrift af aftalen. Efterfølgende rater er afhængige af opnåelsen af milepæle, der er baseret på fremdriften af udviklingen af det kliniske godkendelsesarbejde der udføres af selskabets samarbejdspartner Hipro Biotechnology. Udviklingsarbejdet forløber efter planen, hvilket indebærer godkendelse af første assay i efteråret 2024 hvorefter første produkt kan markedsføres. Qlife Holding AB har afgivet en stærk støtteerklæring overfor Qlife ApS, med henblik på at sikre den fremtidige drift. Første tranche i aftalen - SEK 6 millioner - indskydes straks efter underskrivelsen af den endelige kontrakt. Herefter er aftalen betinget af at de kliniske studier hos Hipro Biotechnology fortsat gennemføres efter udviklingsplanen. Kliniske studier på assayet CRP er igangsat og forventes tilendebragt i ultimo 2024 og studier omkring VitaminD igangsættes i efteråret 2024. Assay'ene NTProBNP og Ddimer forventes igangsat primo 2025. Selskabet registreredes i marts 2024 i rekonstruktion, i hvilken forbindelse det månedlige likviditetsbehov blev væsentlig nedbragt, hvilket er et af formålene hermed samt at sikre at selskabet vil kunne betale sin gæld efter rekonstruktionens afslutning. Rekonstruktionsplanen blev vedtaget i Sø- og Handelsretten 23. april 2024 løber frem til oktober 2024, på hvilket tidspunkt selskaber forventer at betale alle gældsposter. Selskabet forventer på baggrund af det reducerede løbende likviditetsbehov og finansieringen fra moderselskabet at driften for 2024 er sikret. Herudover forventes at omsætning fra henholdsvis PHE-test salg i Norden vil starte andet halvår 2024 og ekspandere internationalt derfra, samt royaltyindtægter fra Hipro partnerskabet i Kina vil starte med at generere omsætning fra ultimo 2024. Forventninger til fremtiden Selskabet ser et stort omsætningspotentiale for Egoo Health platformen i hjemmehospitalsmarkedet globalt set med fokus i starten på det kinesiske marked og parrallet PHE-testen til en sjælden sygdom som der altid har været stort behov for hos Følings-patienterne. Selskabets fremtidige drift er afhængig af at der tilføres den nødvendige finansiering fra ACM eller andre investorer. Selskabets ledelse ser fortrøstningsfuldt på fremtiden da Egoo Health platformen er fuldt udviklet, selskabets driftsomkostninger er på et lavere niveau end tidligere år og samtidig oplever selskabet stor interesse i Egoo Health fra større in-vitro diagnostiske selskaber som har interesse i hjemmehospitalsmarkedet. Dermed forventer ledelsen at det vil være muligt at indgå yderligere finansieret partnerskaber i fremtiden, som vil bidrage positivt til Egoo Health kommercialisering over de kommende år. tkr. Anpartskapital Reserve for udviklings- omkostninger Overført resultat I alt Egenkapital 1. januar 2023 86 52.837 -69.544 -16.621 Forslag til resultatdisponering -104.752 -104.752 Transaktioner med ejere Kapitaltilskud 35.424 35.424 Andre lovpligtige bindinger Aktiverede udviklingsomkostninger -45.504 45.504 0 Egenkapital 31. december 2023 86 7.333 -93.368 -85.949 Særlige poster 1 Arbejde for egen regning, opført under immaterielle aktiver 13.788 32.657 13.788 32.657 Personaleomkostninger 2 Antal heltidsbeskæftigede personer i gennemsnit: 24 58 Løn og gager 18.536 37.918 Pensioner 945 2.465 Andre omkostninger til social sikring 324 447 Andre personaleomkostninger 519 2.379 20.324 43.209 Andre finansielle omkostninger 3 Renteomkostninger til tilknyttede virksomheder 4.483 440 173.107 Finansielle omkostninger i øvrigt 2.428 -2.892 6.911 -2.452 Immaterielle anlægsaktiver 5 tkr. Færdiggjorte udviklingsprojekter Udv.projekter under udførelse Kostpris 1. januar 2023 70.902 8.705 Tilgang 10.439 3.349 Afgang -60.666 -3.662 Kostpris 31. december 2023 20.675 8.392 Afskrivninger 1. januar 2023 11.867 0 Tilbageførsel af afskrivninger på afhændede aktiver -8.377 0 Årets afskrivninger 16.177 0 Afskrivninger 31. december 2023 19.667 0 Regnskabsmæssig værdi 31. december 2023 1.008 8.392 Virksomhedens udviklingsprojekter vedrører udvikling af produkter indenfor hjemmediagnostisk udstyr. Udviklingen for produkter der ikke er færdiggjorte forløber som planlagt og forventes fortsat at være igangværende i 2024, men vil blive færdiggjort i 2024. Materielle anlægsaktiver 6 tkr. Grunde og bygninger Andre anlæg, driftsmateriel og inventar Indretning af lejede lokaler Kostpris 1. januar 2023 35.251 7.360 2.090 Tilgang 3.756 671 159 Afgang -33.968 -17 -2.127 Kostpris 31. december 2023 5.039 8.014 122 Af- og nedskrivninger 1. januar 2023 2.519 5.117 369 Tilbageførsel af afskrivninger på afhændede aktiver -2.244 -9 -1.075 Årets afskrivninger 395 1.552 715 Af- og nedskrivninger 31. december 2023 670 6.660 9 Regnskabsmæssig værdi 31. december 2023 4.369 1.354 113 Finansielle leasingaktiver 4.369 Finansielle anlægsaktiver 7 tkr. Lejedepositum og andre tilgodehavender Kostpris 1. januar 2023 2.971 Tilgang 339 Afgang -2.603 Kostpris 31. december 2023 707 Regnskabsmæssig værdi 31. december 2023 707 Langfristede gældsforpligtelser 8 31/12 2023 Afdrag Restgæld 31/12 2022 gæld i alt næste år efter 5 år gæld i alt Gæld til pengeinstitutter 2.018 964 0 2.013 533.100 533.100.01 Leasingforpligtelser 4.993 611 4.382 33.030 533.200 533.200.01 Feriepengeindefrysning 967 0 0 974 535.900 535.900.01 7.978 1.575 4.382 36.017 Eventualaktiver I 2020 indgik Qlife et samarbejde med den finske virksomhed Aidian Oy. Der blev indgået flere aftaler mellem parterne i 2020 og 2021, hvorefter Qlife forpligtede sig til at købe produkter og tjenester fra Aidian, og Aidian forpligtede sig til at købe produkter – herunder Egoo.Health-apparatet og Sars-CoV2-kapslen – fra Qlife. Aidian har ikke opfyldt det minimumskøbsvolumen, der er aftalt i denne aftale. Qlife har præsenteret Aidian for et krav på cirka EUR 2,2 millioner baseret på Aidians manglende opfyldelse af minimumsvolumen. Aidian har bestridt kravet, og Qlife har til hensigt at bringe kravet til voldgift i Helsinki. Kravet er optaget som et eventualaktiv og er ikke optaget i balancen. Pantsætninger og sikkerhedsstillelser 10 Til sikkerhed for gæld til Vækstfonden på t.kr 2.013 har virksomheden stillet virksomhedspant på nominelt t.kr. 3.000. Virksomhedspantet omfatter følgende aktiver, hvis regnskabsmæssige værdi på balancedagen udgør: Færdiggjorte udviklingsprojekter 1.008 411 Udv.projekter under udførelse 8.392 416 Andre anlæg, driftsmateriel og inventar 1.354 422 Varebeholdninger 4.897 441 Oplysninger om usikkerhed ved going concern 11 Selskabet har i pr 31/12 2023 negativ egenkapital på -85.950 t.dkk. Egenkapitalen forventes reetableret gennem konvertering af gæld til moderselskabet Qlife Holding AB, som også har afgivet støtteerklæring overfor selskabet med henblik på at sikre den fremtidige drift. Selskabet registreredes i marts 2024 i rekonstruktion, i hvilken forbindelse det månedlige likviditetsbehov blev væsentlig nedbragt, hvilket er et af formålene hermed samt at sikre at selskabet vil kunne betale sin gæld efter rekonstruktionens afslutning. Rekonstruktionsplanen blev vedtaget i Sø- og Handelsretten 23. april 2024 løber frem til oktober 2024, på hvilket tidspunkt selskaber forventer at betale alle gældsposter. Selskabet har i forbindelse med den i ledelsesberetningen omtalte rekonstruktion nedbragt det månedlige likviditetsbehov til et niveau hvor ovennævnte finansiering vil kunne dække driften i resten af 2024. I maj måned 2024 har selskabets moderselskab Qlife Holding AB underskrevet en hensigtserklæring med et London-baseret finansieringsselskab Atlas Capital Markets (ACM) med henblik på at etablere en finansieringsordning der over de næste 24 måneder vil tilføre selskabet op til SEK 30 millioner. Kontraktudarbejdelsen er ved udsendelsen af nærværende årsrapport ikke tilendebragt, men forventes at blive underskrevet inden for første halvdel af juni måned 2024. Indgåelsen i denne finansieringsaftale er afgørende for selskabets videre drift. Finansieringsaftalen er opdelt i rater, hvoraf første rate indbetales ved underskrift af aftalen. Efterfølgende rater er afhængige af opnåelsen af milepæle, der er baseret på fremdriften af udviklingen af det kliniske godkendelsesarbejde der udføres af selskabets samarbejdspartner Hipro Biotechnology. Udviklingsarbejdet forløber efter planen, hvilket indebærer godkendelse af første assay i efteråret 2024 hvorefter første produkt kan markedsføres. Kliniske tests af biologisk materiale er altid omgærdet af usikkerhed, men denne usikkerhed anses for begrænset da de applikationer der skal overføres til selskabets instrument Egoo allerede nu sælges til hospitaler i forbindelse med Hipro’s eget POC-udstyr. ”Home hospitalisation” markedet er et nyt marked - hvis man ser bort fra diabetes patienters test af deres blodsukker - og det er uvist hvordan man vil tage imod produkterne som indebærer at personer skal tage en lille blodprøve på sig selv. Selskabet lancerer hen over sommeren 2024 en (Research Use Only) PHE-test til personer med Føllings sygdom, der vil deltage i dataopsamling med regulatorisk godkendelse for øje. Dette er så vidt vides ikke prøvet før, og det er uvist om PHE’ere vil deltage, men der har gennem alle udviklingsårene været høj interesse for at kunne teste PHE-niveau efter behov. På baggrund af dette forventer selskabet indtjening i 2025 i form af omsætning på PHE-salg og royalty-indtægter fra salg i Kina, og ser den kortsigtede finansielle risiko som afklaret og ser den lidt længere-sigtede risiko værende afhængig af produkternes modtagelse på markedet. Selskabets ledelse erkender, at der i løbet af 2025 kan være behov for yderligere kapital til udbygning af salgsstyrke udenfor Kina, og ser markedsføringen i Kina som et grundlag herfor. Årsrapporten for Qlife ApS for 2023 er aflagt i overensstemmelse med den danske årsregnskabslovs bestemmelser for virksomheder i regnskabsklasse B med tilvalg af regler fra regnskabsklasse C. Regnskabsklasse B1 true true Årsrapporten er udarbejdet efter samme regnskabspraksis som sidste år. Nettoomsætning Nettoomsætning ved salg af tjenesteydelser indregnes i resultatopgørelsen, såfremt levering og risikoovergang til køber har fundet sted inden årets udgang, og såfremt indtægten kan opgøres pålideligt og forventes modtaget. Nettoomsætningen indregnes ekskl. moms og med fradrag af de afgifter og rabatter, der kan henføres til salget. Vareforbrug Vareforbrug omfatter omkostninger, der afholdes for at opnå årets nettoomsætning. Herunder indgår direkte og indirekte omkostninger til råvarer og hjælpematerialer.Arbejde udført for egen regning og opført under aktiver Arbejde udført for egen regning og opført under aktiver indeholder primært personaleomkostninger.Andre eksterne omkostninger Andre eksterne omkostninger omfatter øvrige produktions-, salgs-, leverings- og administrationsomkostninger, herunder omkostninger til energi, markedsføring lokaler, tab på debitorer, operationelle leasingomkostninger mv. Ydelser i forbindelse med operationelle leasingaftaler og øvrige lejeaftaler indregnes i resultatopgørelsen over kontraktens løbetid. Selskabets samlede forpligtelse vedrørende operationelle leasing- og lejeaftaler indgår i beløbet oplyst under eventualposter mv. Personaleomkostninger Personaleomkostninger omfatter løn og gager, inklusiv feriepenge og pensioner samt andre omkostninger til social sikring mv. til selskabets medarbejdere. I personaleomkostninger er fratrukket modtagne godtgørelser fra offentlige myndigheder. Finansielle indtægter og omkostninger Finansielle indtægter og omkostninger indeholder renteindtægter og -omkostninger, finansielle omkostninger ved finansiel leasing, realiserede og urealiserede kursgevinster og -tab vedrørende værdipapirer, gæld og transaktioner i fremmed valuta samt tillæg og godtgørelse under acontoskatteordningen mv. Finansielle indtægter og omkostninger indregnes i resultatopgørelsen med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Renteindtægter og -omkostninger beregnes på amortiserede kostpriser. Skat af årets resultat Årets skat, som består af årets aktuelle skat og forskydning i udskudt skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte i egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer direkte i egenkapitalen. Immaterielle anlægsaktiver Udviklingsomkostninger og kostprisen på de immaterielle rettigheder, som følger heraf, indregnes i resultatopgørelsen som omkostninger, når de afholdes. Arbejde udført for egen regning og opført under aktiver omfatter forsknings- og udviklingsomkostninger, løn og gager og andre omkostninger der er afholdt i året. Omkostningerne er indregnet i kostprisen for egenfremstillede immaterielle anlægsaktiver. Patenter og licenser måles til kostpris med fradrag af akkumulerede afskrivninger eller til genindvindingsværdien, hvor denne er lavere. Patenter afskrives over den resterende patentperiode, og licenser afskrives over aftaleperioden, dog maksimalt 8 år. Fortjeneste eller tab ved salg af immaterielle anlægsaktiver opgøres som forskellen mellem salgsprisen med fradrag af salgsomkostninger og den regnskabsmæssige værdi på salgstidspunktet. Fortjeneste og tab indregnes i resultatopgørelsen under andre driftsindtægter eller andre driftsomkostninger. Materielle anlægsaktiver Grunde og bygninger, produktionsanlæg og maskiner samt andre anlæg, driftsmateriel og inventar måles til kostpris med fradrag af akkumulerede af- og nedskrivninger. Der afskrives ikke på grunde. Afskrivningsgrundlaget er kostpris med fradrag af den skønnede restværdi efter afsluttet brugstid. Kostprisen omfatter anskaffelsesprisen samt omkostninger direkte tilknyttet anskaffelsen indtil det tidspunkt, hvor aktivet er klar til at blive taget i brug. Der foretages lineære afskrivninger baseret på følgende vurdering af aktivernes forventede brugstider og restværdi: Brugstid Restværdi Andre anlæg, driftsmateriel og inventar 2-3 år 0 % Indretning af lejede lokaler 2-3 år 0 % Fortjeneste eller tab ved salg af materielle anlægsaktiver opgøres som forskellen mellem salgspris med fradrag af salgsomkostninger og den regnskabsmæssige værdi på salgstidspunktet. Fortjeneste eller tab indregnes i resultatopgørelsen under andre driftsindtægter eller andre driftsomkostninger. Leasingkontrakter Leasingkontrakter vedrørende materielle anlægsaktiver, hvor selskabet har alle væsentlige risici og fordele forbundet med ejendomsretten (finansiel leasing, jf. IAS 17), indregnes i balancen som aktiver. Aktiverne måles ved første indregning i balancen til kostpris opgjort til dagsværdi eller (hvis lavere) nutidsværdien af de fremtidige leasingydelser. Ved beregning af nutidsværdien anvendes leasingaftalens interne rente, eller alternativt virksomhedens lånerente, som diskonteringsfaktor. Finansielt leasede aktiver behandles herefter som selskabets øvrige tilsvarende materielle anlægsaktiver. Den kapitaliserede restleasingforpligtelse indregnes i balancen som en gældsforpligtelse, og leasingydelsens rentedel indregnes over kontraktens løbetid i resultatopgørelsen. Finansielle anlægsaktiver Værdiforringelse af anlægsaktiver Den regnskabsmæssige værdi af immaterielle og materielle anlægsaktiver samt finansielle anlægsaktiver, der ikke måles til dagsværdi, vurderes årligt for indikationer på værdiforringelse ud over det, som udtrykkes ved afskrivning. Foreligger der indikationer på værdiforringelse, foretages nedskrivningstest af hvert enkelt aktiv henholdsvis gruppe af aktiver. Der foretages nedskrivning til genindvindingsværdien, hvis denne er lavere end den regnskabsmæssige værdi. Genindvindingsværdi er den højeste værdi af kapitalværdi og salgsværdien fratrukket forventede omkostninger ved et salg. Kapitalværdien opgøres som nutidsværdien af de forventede nettopengestrømme fra fortsat anvendelse af aktivet eller aktivgruppen og det forventede provenu ved salg af aktivet eller aktivgruppen efter endt brugstid. Der anvendes en diskonteringsrente, som afspejler den risikofri markedsrente og ejernes afkastkrav for tilsvarende aktiver. Vækstraten i terminalperioden fastsættes i overensstemmelse med branchenormen. Varebeholdninger Varebeholdninger måles til kostpris efter FIFO-princippet. I tilfælde, hvor nettorealisationsværdien er lavere end kostprisen, nedskrives til denne lavere værdi. Kostpris for handelsvarer samt råvarer og hjælpematerialer opgøres som anskaffelsespris med tillæg af hjemtagelsesomkostninger. Kostpris for fremstillede færdigvarer samt varer under fremstilling omfatter kostpris for råvarer, hjælpematerialer, direkte løn og øvrige direkte produktionsomkostninger. Nettorealisationsværdien for varebeholdninger opgøres som forventet salgspris med fradrag af direkte færdiggørelsesomkostninger og omkostninger, der afholdes for at effektuere salget. Værdien fastsættes under hensyntagen til varebeholdningernes omsættelighed, ukurans og forventet udvikling i salgspris. Tilgodehavender Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til nominel værdi. Værdien reduceres med nedskrivning til imødegåelse af forventede tab. Der foretages nedskrivning til imødegåelse af tab, hvor der vurderes at være indtruffet en objektiv indikation på, at et tilgodehavende eller en portefølje af tilgodehavender er værdiforringet. Hvis der foreligger en objektiv indikation på, at et individuelt tilgodehavende er værdiforringet, foretages nedskrivning på individuelt niveau. Tilgodehavender, hvorpå der ikke foreligger en objektiv indikation på værdiforringelse på individuelt niveau, vurderes på porteføljeniveau for objektiv indikation for værdiforringelse. Porteføljerne baseres primært på debitorernes hjemsted og kreditvurdering i overensstemmelse med selskabets kreditrisikostyringspolitik. De objektive indikatorer, som anvendes for porteføljer, er fastsat baseret på historiske tabserfaringer. Nedskrivninger opgøres som forskellen mellem den regnskabsmæssige værdi af tilgodehavender og nutidsværdien af de forventede pengestrømme, herunder realisationsværdi af eventuelle modtagne sikkerhedsstillelser. Som diskonteringssats anvendes den effektive rente for det enkelte tilgodehavende eller portefølje. Periodeafgrænsningsposter, aktiver Periodeafgrænsningsposter indregnet under aktiver omfatter afholdte omkostninger vedrørende efterfølgende regnskabsår. Skyldig skat og udskudt skat Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balancen som beregnet skat af årets skattepligtige indkomst reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster samt for betalte acontoskatter. Udskudt skat måles af midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssig og skattemæssig værdi af aktiver og forpligtelser. Udskudte skatteaktiver, herunder skatteværdien af fremførselsberettiget skattemæssigt underskud, måles til den værdi, hvortil aktivet forventes at blive anvendt inden for en overskuelig årrække, enten ved udligning i skat af fremtidig indtjening eller ved modregning i udskudte skatteforpligtelser inden for samme juridiske skatteenhed. Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler og skattesatser, der med balancedagens lovgivning vil være gældende, når den udskudte skat forventes udløst som aktuel skat. Ændring i udskudt skat som følge af ændringer i skattesatser indregnes i resultatopgørelsen bortset fra poster, der føres direkte på egenkapitalen. Gældsforpligtelser Finansielle forpligtelser indregnes ved lånoptagelse til det modtagne provenu med fradrag af afholdte transaktionsomkostninger. I efterfølgende perioder måles de finansielle forpligtelser til amortiseret kostpris svarende til den kapitaliserede værdi ved anvendelse af den effektive rente, således forskellen mellem nettoprovenuet og den nominelle værdi indregnes i resultatopgørelsen over låneperioden. Amortiseret kostpris for kortfristede forpligtelser svarer normalt til nominel værdi. Periodeafgrænsningsposter, passiver Periodeafgrænsningsposter indregnet under passiver omfatter modtagne betalinger vedrørende indtægter i de efterfølgende år. 399822772023-01-012023-12-31399822772023-12-31399822772022-12-31399822772022-01-012022-12-31399822772023-01-012023-12-31g:ContributedCapitalMember399822772023-01-01g:ContributedCapitalMember399822772023-12-31g:ContributedCapitalMember399822772023-01-012023-12-31g:RetainedEarningsMember399822772023-01-01g:RetainedEarningsMember399822772023-12-31g:RetainedEarningsMember399822772023-01-012023-12-31g:ReserveForDevelopmentExpenditureMember399822772023-01-01g:ReserveForDevelopmentExpenditureMember399822772023-12-31g:ReserveForDevelopmentExpenditureMember399822772023-01-012023-12-311399822772023-01-012023-12-31g:CompletedDevelopmentProjectsMember399822772023-01-01g:CompletedDevelopmentProjectsMember399822772023-12-31g:CompletedDevelopmentProjectsMember399822772023-01-012023-12-31g:DevelopmentProjectsInProgressAndPrepaymentsForIntangibleAssetsMember399822772023-01-01g:DevelopmentProjectsInProgressAndPrepaymentsForIntangibleAssetsMember399822772023-12-31g:DevelopmentProjectsInProgressAndPrepaymentsForIntangibleAssetsMember399822772023-01-012023-12-31g:FixturesFittingsToolsAndEquipmentMember399822772023-01-01g:FixturesFittingsToolsAndEquipmentMember399822772023-12-31g:FixturesFittingsToolsAndEquipmentMember399822772023-01-012023-12-31g:LandAndBuildingsMember399822772023-01-012023-12-31g:LandAndBuildingsMember399822772023-01-01g:LandAndBuildingsMember399822772023-12-31g:LandAndBuildingsMember399822772023-01-012023-12-31g:LeaseholdImprovementsMember399822772023-01-01g:LeaseholdImprovementsMember399822772023-12-31g:LeaseholdImprovementsMember399822772023-01-012023-12-31g:OtherReceivablesMember399822772023-01-01g:OtherReceivablesMember399822772023-12-31g:OtherReceivablesMember399822772023-01-012023-12-311399822772023-01-012023-12-312399822772023-01-012023-12-313399822772023-01-012023-12-311xbrli:pureiso4217:DKK