BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskabNørrebro 15DK-9800 Hjørring20222670Årsrapport432023-02-28Mikkel Buchwald MøllerAurion A/SGuldagervej 5259800 HjørringRevisionspåtegning98 96 34 44aurion.dkinfo@aurion.dk871086191979-06-28Hjørring2021-10-012022-09-302020-10-012021-09-30BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskabNørrebro159800HjørringMerkur AndelskasseBispensgade16, 1.9000AalborgAdvokatfirmaet HjulmandKaptainFrederikshavnsvej2159800HjørringHjørring2023-02-24Brian T. NyboAlfred JosefsenFormandPoul Johannes PedersenAnnette Hartvig BohéKonklusionGrundlag for konklusionHjørring2023-02-24BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskab20222670Claus MuhligRevisionspåtegningStatsautoriseret revisormne267114353000040583000397300001541600014126000136680001747000-142000-151000-668000-740000-626000-21510001920001079000-882000-777000Årets resultat før skatÅrets resultat før skatÅrets resultat før skatÅrets resultat før skatÅrets resultat før skat835000-691000-462000383210003913500038695000137280001289300013584000196400015600003995000-220000-833000-5894000300020006000-972000-847000-29100083300058940002829272930-3.32-0.3-0.43.438.439.835.832.935.1-9.80.96.3-5.2-3.343541495412310002517114622028000342664873000196080186000530372243570001360537115905000133467531351600016843681554000-1425750835000725088643000-2150838192000-46400044000-1686838148000-1686838148000-1686838148000106258802015797194900030783851949000179785091849700062181446268000241966532476500027275038267140008660257922700029903741608000049300011650631113280003579672247300004064000348921375000392859369120004880880004285914245042000496544749080001719939681000977350112351000164588871794000068000532000680005320000120007380366788700023550292589000337974504000102091951112800051330540006572495683400024200023400022098547300073508994797000166000166000161230601544200026332255265700004285914245042000490822468120112350300-1686838572231487771038738-1038738496544717199399773501-168683814800016843681526000-1184428000-464000440007474-28000-323889-1993000-1081078577000937688819000-166004-166000-1104123955000-1278330-1949000-972090-8490001850038000-2231920-27600000929000-545548-547000-225998-218000427026000-2900032555781839000-8046534000853455200048808600028291120440611431000148841815240003155022520003384273090001334675313516000-46400044000019492531239686-12117860127833012396862015797177098017709801062588201579739322371139267580-27900292365679725022183396147361455640020824297765844301552781193069534021636227833825617978509621814425970815195800Regnskabsklasse BtruetrueBestyrelsen og direktionen har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for regnskabsåret 1. oktober 2021 - 30. september 2022 for Aurion A/S. Årsrapporten aflægges i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. september 2022 samt af resultatet af selskabets aktiviteter og pengestrømme for regnskabsåret 1. oktober 2021 - 30. september 2022. Ledelsesberetningen indeholder efter vores opfattelse en retvisende redegørelse for de forhold, beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Til kapitalejerne i Aurion A/S Vi har revideret årsregnskabet for Aurion A/S for regnskabsåret 1. oktober 2021 - 30. september 2022, der omfatter resultatopgørelse, balance, egenkapitalopgørelse, pengestrømsopgørelse, noter og anvendt regnskabspraksis. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven. Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. september 2022 samt af resultatet af selskabets aktiviteter og pengestrømme for regnskabsåret 1. oktober 2021 - 30. september 2022 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Grundlag for konklusion Grundlag for konklusion Vi har udført vores revision i overensstemmelse med internationale standarder om revision og de yderligere krav, der er gældende i Danmark. Vores ansvar ifølge disse standarder og krav er nærmere beskrevet i revisionspåtegningens afsnit ”Revisors ansvar for revisionen af årsregnskabet”. Vi er uafhængige af selskabet i overensstemmelse med International Ethics Standards Board for Accountants’ internationale retningslinjer for revisorers etiske adfærd (IESBA Code) og de yderligere etiske krav, der er gældende i Danmark, ligesom vi har opfyldt vores øvrige etiske forpligtelser i henhold til disse krav og IESBA Code. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Ledelsens ansvar for årsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved udarbejdelsen af årsregnskabet er ledelsen ansvarlig for at vurdere selskabets evne til at fortsætte driften; at oplyse om forhold vedrørende fortsat drift, hvor dette er relevant; samt at udarbejde årsregnskabet på grundlag af regnskabsprincippet om fortsat drift, medmindre ledelsen enten har til hensigt at likvidere selskabet, indstille driften eller ikke har andet realistisk alternativ end at gøre dette. Vores mål er at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet som helhed er uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl, og at afgive en revisionspåtegning med en konklusion. Høj grad af sikkerhed er et højt niveau af sikkerhed, men er ikke en garanti for, at en revision, der udføres i overensstemmelse med internationale standarder om revision og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, altid vil afdække væsentlig fejlinformation, når sådan findes. Fejlinformationer kan opstå som følge af besvigelser eller fejl og kan betragtes som væsentlige, hvis det med rimelighed kan forventes, at de enkeltvis eller samlet har indflydelse på de økonomiske beslutninger, som regnskabsbrugerne træffer på grundlag af årsregnskabet. Som led i en revision, der udføres i overensstemmelse med internationale standarder om revision og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, foretager vi faglige vurderinger og opretholder professionel skepsis under revisionen. Herudover: Identificerer og vurderer vi risikoen for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl, udformer og udfører revisionshandlinger som reaktion på disse risici samt opnår revisionsbevis, der er tilstrækkeligt og egnet til at danne grundlag for vores konklusion. Risikoen for ikke at opdage væsentlig fejlinformation forårsaget af besvigelser er højere end ved væsentlig fejlinformation forårsaget af fejl, idet besvigelser kan omfatte sammensværgelser, dokumentfalsk, bevidste udeladelser, vildledning eller tilsidesættelse af intern kontrol. Opnår vi forståelse af den interne kontrol med relevans for revisionen for at kunne udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke for at kunne udtrykke en konklusion om effektiviteten af selskabets interne kontrol. Tager vi stilling til, om den regnskabspraksis, som er anvendt af ledelsen, er passende, samt om de regnskabsmæssige skøn og tilknyttede oplysninger, som ledelsen har udarbejdet, er rimelige. Konkluderer vi, om ledelsens udarbejdelse af årsregnskabet på grundlag af regnskabsprincippet om fortsat drift er passende, samt om der på grundlag af det opnåede revisionsbevis er væsentlig usikkerhed forbundet med begivenheder eller forhold, der kan skabe betydelig tvivl om selskabets evne til at fortsætte driften. Hvis vi konkluderer, at der er en væsentlig usikkerhed, skal vi i vores revisionspåtegning gøre opmærksom på oplysninger herom i årsregnskabet eller, hvis sådanne oplysninger ikke er tilstrækkelige, modificere vores konklusion. Vores konklusioner er baseret på det revisionsbevis, der er opnået frem til datoen for vores revisionspåtegning. Fremtidige begivenheder eller forhold kan dog medføre, at selskabet ikke længere kan fortsætte driften. Tager vi stilling til den samlede præsentation, struktur og indhold af årsregnskabet, herunder noteoplysningerne, samt om årsregnskabet afspejler de underliggende transaktioner og begivenheder på en sådan måde, at der gives et retvisende billede heraf. Vi kommunikerer med ledelsen om blandt andet det planlagte omfang og den tidsmæssige placering af revisionen samt betydelige revisionsmæssige observationer, herunder eventuelle betydelige mangler i intern kontrol, som vi identificerer under revisionen. Udtalelse om ledelsesberetningen Ledelsen er ansvarlig for ledelsesberetningen. Vores konklusion om årsregnskabet omfatter ikke ledelsesberetningen, og vi udtrykker ingen form for konklusion med sikkerhed om ledelsesberetningen. I tilknytning til vores revision af årsregnskabet er det vores ansvar at læse ledelsesberetningen og i den forbindelse overveje, om ledelsesberetningen er væsentligt inkonsistent med årsregnskabet eller vores viden opnået ved revisionen eller på anden måde synes at indeholde væsentlig fejlinformation. Vores ansvar er derudover at overveje, om ledelsesberetningen indeholder krævede oplysninger i henhold til årsregnskabsloven. Baseret på det udførte arbejde er det vores opfattelse, at ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet og er udarbejdet i overensstemmelse med årsregnskabslovens krav. Vi har ikke fundet væsentlig fejlinformation i ledelsesberetningen. De i hoved- og nøgletalsoversigten anførte nøgletal er beregnet således: Overskudsgrad: Driftsresultat x 100 Nettoomsætning Soliditetsgrad: Egenkapital x 100 Samlede aktiver, ultimo Egenkapitalforrentning: Resultat efter skat x 100 Gennemsnitlig egenkapital Væsentligste aktiviteter Det er virksomhedens idé og intention at anvende sin store viden inden for forædling af økologiske og biodynamiske kornprodukter til at fremstille og markedsføre kvalitetsprodukter. Produkterne bidrager til at øge folkesundheden og reducerer risikoen for livsstilsrelaterede sygdomme eller allergier. Derudover imødekommer Aurions produkter den stigende interesse for nuancerede, sunde og spændende smagsoplevelser. Udviklingen i aktiviteter og økonomiske forhold Omsætningsudviklingen Omsætningen er overordnet steget med 5,6%. Omsætningsmikset har været meget anderledes end tidligere år qua den nye situation i Europa. Det betyder en tilbagegang i sortiments- og basisprodukterne og en fremgang i engrossalget af korn. Yderligere har der været en markant stigning i en lang række omkostningsfaktorer som el, gas, transport, papir, råvarer med mere. Det har samlet betydet en hårdt pres på indtjeningen i de enkelte markedssegmenter. Resultatet for året bærer præg af denne usædvanlige markedssituation. Markedssituationen til trods er der fortsat god interesse for Aurions produkter og ligeledes for at indlede samarbejder omkring nye produktkoncepter. Aurion er aktivt rettet mod at indlede nye samarbejder på specielt hjemmemarkedet og vil fortsætte denne udvikling fremadrettet. Produktudvikling Aurion har i årets løb introduceret nye produkter. Specielt er introduktionen af en ny stærk hvedesort blevet godt modtaget i markedet. Aurions satsning på danske bælgfrugter er også kommet godt fra start. Det er en del af den grønne omstilling og det er et område som kommer til at vækste i årerne frem. Produktionen Den usædvanlige markedssituation har bevirket, at Aurion har måtte tilpasse og optimere markant på driftsområdet, dels i bemandingen og dels i produktionsprocesserne. Der har været stor fokus på at bringe balance mellem drift, marked og likviditet. Årets resultat Årets resultat er et underskud efter skat på tkr. 1.687. Ledelsen opfatter dette resultat som utilfredsstillende, til trods for den ekstraordinære markedssituation. Resultatet er en nedgang på tkr. 1.835 i forhold til året før. Kapitaludvidelse Aurion A/S har i 2021/22 foretaget en mindre kapitalforhøjelse i forlængelse af kapitalforhøjelsen i 2020/21. Forhøjelsen har tilført selskabet ca. 200 tkr. Den kapitalforhøjelse, der blev gennemført i september 2021, men pr. 30. september 2021 henstod på advokatens klientkonto har, sammen med forhøjelsen i november 2021 styrket selskabets likviditet i regnskabsåret 2021/22. Forudsætninger for fortsat drift Selskabets daglige ledelse har sammen med bestyrelsen i en længere periode analyseret på muligheder for forbedringer af drift og likviditet, og har på det grundlag godkendt et budget for den resterende del af regnskabsåret 2022/23, som viser overskud i perioden februar - september 2023, og med en forventning om overskud i perioden herefter. Likviditeten i 2023 vil være presset, men bestyrelsen vurderer, at budgettet kan gennemføres indenfor rammen af de nuværende kreditrammer. Årsregnskabet for 2022/23 er derfor aflagt under forudsætningen af fortsat drift. Betydningsfulde begivenheder, indtruffet efter regnskabsårets afslutning Selskabet har efter balancedagen indgået aftale om afståelse af butikken i Hjørring, i det butiksdrift ikke længere indgår i selskabets fremadrettede planer. Afståelsen er sket uden væsentlig indvirkning på det aflagte årsregnskab. Der er herudover ikke efter regnskabsårets afslutning indtruffet begivenheder af væsentlig betydning for selskabets finansielle stilling. Aktiekapital Reserve for udviklingsomkostninger Overført overskud I alt Egenkapital 1. oktober 2021 4.908.224 681.201 12.350.300 17.939.725 Forslag til resultatdisponering -1.686.838 -1.686.838 Transaktioner med ejere Kapitalforhøjelse 57.223 148.777 206.000 Andre lovpligtige bindinger Overført mellem reserver 1.038.738 -1.038.738 0 Egenkapital 30. september 2022 4.965.447 1.719.939 9.773.501 16.458.887 Personaleomkostninger 1 Antal personer beskæftiget i gennemsnit: 28 29 Løn og gager 11.204.406 11.431 Pensioner 1.488.418 1.524 Andre omkostninger til social sikring 315.502 252 Andre personaleomkostninger 338.427 309 13.346.753 13.516 Immaterielle anlægsaktiver 3 Udviklingsomkostninger Udviklingsprojekter under udførelse Kostpris 1. oktober 2021 0 1.949.253 Overførsler til/fra andre poster 1.239.686 -1.211.786 Tilgang 0 1.278.330 Kostpris 30. september 2022 1.239.686 2.015.797 Årets afskrivninger 177.098 0 Afskrivninger 30. september 2022 177.098 0 Regnskabsmæssig værdi 30. september 2022 1.062.588 2.015.797 Selskabet påbegyndte i 2020 et it-projekt med udskiftning af selskabets ERP-system og etablering af en egentlig webshop. Der er foretaget aktivering af indkøbte licenser og konsulentydelser, ligesom der er foretaget indregning af interne lønudgifter i projektet. Ved vurdering af værdien af de aktiverede udgifter har ledelsen forholdt sig til projektforløbet i forhold til det budget og den kalkulation, der ligger til grund for lønsomheden i udskiftningen. Af særlige forudsætninger indgår antagelser om driftsbesparelser fra øget digitalisering af interne processer og bedre datagrundlag for kalkulation og prissætning af varer. ERP projektet blev idriftsat med virkning fra 1. oktober 2021, men er dog ikke fuldt udbygget. Webshoppen er fortsat under udvikling. Materielle anlægsaktiver 4 Grunde og bygninger Produktionsanlæg og maskiner Kostpris 1. oktober 2021 39.322.371 13.926.758 Overførsel 0 -27.900 Tilgang 292.365 679.725 Afgang 0 -22.183 Kostpris 30. september 2022 39.614.736 14.556.400 Af- og nedskrivninger 1. oktober 2021 20.824.297 7.658.443 Tilbageførsel af afskrivninger på afhændede aktiver 0 -15.527 Årets afskrivninger 811.930 695.340 Af- og nedskrivninger 30. september 2022 21.636.227 8.338.256 Regnskabsmæssig værdi 30. september 2022 17.978.509 6.218.144 Finansielle leasingaktiver 2.597.081 Langfristede gældsforpligtelser 5 30/9 2022 Afdrag Restgæld 30/9 2021 gæld i alt næste år efter 5 år gæld i alt Prioritetsgæld 13.330 13.330 0 65.968 531.100 531.100.01 Banklån 7.872.366 492.000 5.195.800 8.357.800 533.100 533.100.01 Finansiel leasinggæld 2.597.029 242.000 0 2.823.027 533.200 533.200.01 Anden gæld (indefrosne feriepenge) 135.826 0 0 135.826 535.600 535.600.01 Periodiseret investeringstilskud 503.974 166.000 0 669.978 535.700 535.700.01 11.122.525 913.330 5.195.800 12.052.599 Eventualforpligtelser Selskabet har ingen eventualforpligtelser. Leje- og leasingforpligtelser Selskabet har indgået en huslejeaftale med Ejendomsselskabet Henning Pedersen, Harken A/S for leje af butikslokalet i Hjørring. Aftalen kan opsiges med 6 måneders varsel. Selskabet har endvidere indgået operationelle lejeaftaler vedrørende driftsmateriel med årlige ydelser på 235 tkr. Lejeaftalerne har en restløbetid på 13-27 måneder med en samlet restlejeydelse på 350 tkr. Pantsætninger og sikkerhedsstillelser 7 Til sikkerhed for lån i Spar Nord Bank (tidligere FIH Erhvervsbank) er der deponeret ejerpantebrev nom. 1.600 tkr. med pant i ejendommen Guldagervej 525, Hjørring. Restgælden pr. 30. september 2022 udgør 0 kr. Til sikkerhed for mellemværende med DLR Kredit er tinglyst pantebrev nom. 840 tkr. med pant i ejendommen Tykskovvej 55, Tårs. Restgælden pr. 30. september 2022 udgør 13 tkr. Til sikkerhed for engagement i Merkur Andelskasse, er der håndpantsat nom. 9.465 tkr. og nom. 175 tkr. ejerpantebreve i ejendommen Guldagervej 525, Hjørring og ejerpantebrev nom. 1.600 tkr. med pant i ejendommen Tykskovvej 55, Tårs samt sekundær pant i ejerpantebrev nom. 1.600 tkr. med pant i ejendommen Guldagervej 525, Hjørring og nom. 2.000 tkr. skadesløsbrev i samme ejendom samt et håndpantsat skadesløsbrev nom. 10.000 tkr. (virksomhedspant med pant i fordringer, lager, driftsmateriel og inventar). Den regnskabsmæssige værdi af ejendommene pr. 30. september 2022 udgør 17.978 tkr. Den regnskabsmæssige værdi af fordringer, lager, produktionsanlæg og maskiner pr. 30. september 2022 udgør 21.103 tkr. Produktionsanlæg mv. kan være omfattet af pantet i grunde og bygninger. Engagementet i Merkur Andelskasse udgør pr. 30. september 2022 kreditter på 14.245 tkr. Forudsætninger for fortsat drift 8 Selskabet har i 2021/22 realiseret et underskud på 2,2 mio. kr. før skat, og der er i de første 3 måneder af regnskabsåret 2022/23 realiseret underskud. Selskabets daglige ledelse har sammen med bestyrelsen i en længere periode analyseret på muligheder for forbedringer af drift og likviditet, og har på det grundlag godkendt et budget for den resterende del af regnskabsåret 2022/23, som viser overskud i perioden februar - september 2023, og med en forventning om overskud i perioden herefter. Likviditeten i 2023 vil være presset, men bestyrelsen vurderer, at budgettet kan gennemføres indenfor rammen af de nuværende kreditrammer. Årsregnskabet for 2022/23 er derfor aflagt under forudsætningen af fortsat drift. Årsrapporten for Aurion A/S for 2021/22 er aflagt i overensstemmelse med den danske årsregnskabslovs bestemmelser for virksomheder i regnskabsklasse B med tilvalg af regler fra regnskabsklasse C. Regnskabsklasse B1 true true Årsrapporten er udarbejdet efter samme regnskabspraksis som sidste år. Nettoomsætning Nettoomsætning ved salg af handelsvarer og færdigvarer indregnes i resultatopgørelsen, såfremt levering og risikoovergang til køber har fundet sted inden årets udgang og såfremt indtægten kan opgøres pålideligt og forventes modtaget. Nettoomsætning indregnes ekskl. moms og afgifter og med fradrag af rabatter i forbindelse med salget. Andre driftsindtægter Andre driftsindtægter indeholder regnskabsposter af sekundær karakter i forhold til selskabets aktiviteter, herunder fortjeneste ved salg af immaterielle- og materielle anlægsaktiver samt indtægtsførte tilskud. Vareforbrug Vareforbrug omfatter omkostninger, der afholdes for at opnå årets nettoomsætning. Herunder indgår direkte og indirekte omkostninger til råvarer og hjælpematerialer. Andre eksterne omkostninger Andre eksterne omkostninger omfatter omkostninger til salg, reklame, administration, lokaler, tab på debitorer, operationelle leasingomkostninger mv. Ydelser i forbindelse med operationelle leasingaftaler og øvrige lejeaftaler indregnes i resultatopgørelsen over kontraktens løbetid. Selskabets samlede forpligtelse vedrørende operationelle leasing- og lejeaftaler oplyses under eventualposter mv. Personaleomkostninger Personaleomkostninger omfatter løn og gager, inklusive feriepenge og pensioner samt andre omkostninger til social sikring mv. til selskabets medarbejdere. Finansielle indtægter og omkostninger Finansielle indtægter og omkostninger indeholder renteindtægter og -omkostninger, finansielle omkostninger ved finansiel leasing, realiserede og urealiserede kursgevinster og -tab vedrørende, gæld og transaktioner i fremmed valuta, amortisering af finansielle forpligtelser samt tillæg og godtgørelse under acontoskatteordningen mv. Finansielle indtægter og omkostninger indregnes med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Skat Årets skat, som består af årets aktuelle skat og forskydning i udskudt skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte på egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer direkte på egenkapitalen. Immaterielle anlægsaktiver Udviklingsomkostninger omfatter omkostninger til udvikling af it-projekter, herunder lønninger, konsulentydelser samt software og licenser, der direkte kan henføres til selskabets udviklingsaktiviteter, og som opfylder kriterierne for indregning. Sådanne rettigheder og udviklingsomkostninger for it-systemer afskrives over den forventede brugsperiode, der er vurderet til 7 år. Fortjeneste eller tab ved salg af immaterielle anlægsaktiver opgøres som forskellen mellem salgsprisen med fradrag af salgsomkostninger og den regnskabsmæssige værdi på salgstidspunktet. Fortjeneste og tab indregnes i resultatopgørelsen under andre driftsindtægter eller andre driftsomkostninger. Materielle anlægsaktiver Grunde og bygninger samt produktionsanlæg og maskiner måles til kostpris med fradrag af akkumulerede af- og nedskrivninger. Der afskrives ikke på grunde. Afskrivningsgrundlaget er kostpris med fradrag af den skønnede restværdi efter afsluttet brugstid. Kostprisen omfatter anskaffelsesprisen samt omkostninger direkte tilknyttet anskaffelsen indtil det tidspunkt, hvor aktivet er klar til at blive taget i brug. For egenfremstillede aktiver omfatter kostprisen omkostninger til materialer, komponenter, underleverandører, direkte lønforbrug samt indirekte produktionsomkostninger. Der foretages lineære afskrivninger baseret på følgende vurdering af aktivernes forventede brugstider og restværdi: Brugstid Restværdi Bygninger 20-35 år 0-10% Produktionsanlæg og maskiner 10-25 år 0% Fortjeneste eller tab ved salg af materielle anlægsaktiver opgøres som forskellen mellem salgspris med fradrag af salgsomkostninger og den regnskabsmæssige værdi på salgstidspunktet. Fortjeneste eller tab indregnes i resultatopgørelsen under andre driftsindtægter eller andre driftsomkostninger. Tilskud til anlægsaktiver indtægtsføres over forventet brugstid for aktivet. Leasingkontrakter Leasingkontrakter vedrørende materielle anlægsaktiver, hvor selskabet har alle væsentlige risici og fordele forbundet med ejendomsretten (finansiel leasing), indregnes i balancen som aktiver. Aktiverne måles ved første indregning i balancen til opgjort kostpris svarende til dagsværdi eller (hvis lavere) nutidsværdien af de fremtidige leasingydelser. Ved beregning af nutidsværdien anvendes leasingaftalens interne rentefod som diskonteringsfaktor eller en tilnærmet værdi for denne. Finansielt leasede aktiver afskrives som selskabets øvrige tilsvarende materielle anlægsaktiver. Den kapitaliserede restleasingforpligtelse indregnes i balancen som en gældsforpligtelse, og leasingydelsens rentedel indregnes over kontraktens løbetid i resultatopgørelsen. Alle øvrige leasingkontrakter betragtes som operationel leasing. Ydelser i forbindelse med operationel leasing og øvrige lejeaftaler indregnes i resultatopgørelsen over kontraktens løbetid. Selskabets samlede forpligtelse vedrørende operationelle leasing- og lejeaftaler oplyses under eventualposter mv. Værdiforringelse af anlægsaktiver Den regnskabsmæssige værdi af immaterielle og materielle anlægsaktiver vurderes årligt for indikationer på værdiforringelse ud over det, som udtrykkes ved afskrivning. Foreligger der indikationer på værdiforringelse, foretages nedskrivningstest af hvert enkelt aktiv henholdsvis gruppe af aktiver. Der foretages nedskrivning til genindvindingsværdien, hvis denne er lavere end den regnskabsmæssige værdi. Genindvindingsværdi er den højeste værdi af nettosalgspris og kapitalværdi. Kapitalværdien opgøres som nutidsværdien af de forventede nettopengestrømme fra anvendelsen af aktivet eller aktivgruppen og forventede nettopengestrømme ved salg af aktivet eller aktivgruppen efter endt brugstid. Varebeholdninger Varebeholdninger måles til kostpris efter FIFO-princippet. I tilfælde, hvor nettorealisationsværdien er lavere end kostprisen, nedskrives til denne lavere værdi. Kostpris for handelsvarer samt råvarer og hjælpematerialer opgøres som anskaffelsespris med tillæg af hjemtagelsesomkostninger. Kostpris for fremstillede færdigvarer samt varer under fremstilling omfatter kostpris for råvarer, hjælpematerialer, direkte løn og indirekte produktionsomkostninger. Nettorealisationsværdien for varebeholdninger opgøres som salgspris med fradrag af færdiggørelsesomkostninger og omkostninger, der afholdes for at effektuere salget. Værdien fastsættes under hensyntagen til varebeholdningernes omsættelighed, ukurans og forventet udvikling i salgspris. Tilgodehavender Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til nominel værdi. Værdien reduceres med nedskrivning til imødegåelse af forventede tab. Periodeafgrænsningsposter, aktiver Periodeafgrænsningsposter indregnet under aktiver omfatter afholdte omkostninger vedrørende efterfølgende regnskabsår. Skyldig skat og udskudt skat Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balancen som beregnet skat af årets skattepligtige indkomst reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster samt for betalte acontoskatter. Udskudt skat måles af midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssig og skattemæssig værdi af aktiver og forpligtelser. Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler og skattesatser, der med balancedagens lovgivning vil være gældende, når den udskudte skat forventes udløst som aktuel skat. Ændring i udskudt skat som følge af ændringer i skattesatser indregnes i resultatopgørelsen bortset fra poster, der føres direkte på egenkapitalen. Gældsforpligtelser Finansielle forpligtelser indregnes ved lånoptagelse til det modtagne provenu med fradrag af afholdte låneomkostninger. I efterfølgende perioder måles de finansielle forpligtelser til amortiseret kostpris svarende til den kapitaliserede værdi ved anvendelse af den effektive rente, således at forskellen mellem provenuet og den nominelle værdi indregnes i resultatopgørelsen over låneperioden. Prioritetsgæld er således målt til amortiseret kostpris, der for kontantlån svarer til lånets restgæld, og for obligationslån svarer til en restgæld beregnet på grundlag af lånets underliggende kontantværdi på låneoptagelsestidspunktet. Gæld i øvrigt er målt til amortiseret kostpris, der for kortfristede gældsforpligtelser normalt svarer til nominel værdi. Periodeafgrænsningsposter, passiver Periodeafgrænsningsposter indregnet under passiver omfatter modtagne betalinger vedrørende indtægter i de efterfølgende år. Tilskud til anlægsaktiver indregnes under langfristede forpligtelser og indtægtsføres over den forventede brugstid for de aktiver, der er ydet tilskud til. PENGESTRØMSOPGØRELSE Pengestrømsopgørelsen viser pengestrømmene for året fordelt på driftsaktivitet, investeringsaktivitet og finansieringsaktivitet for året, årets forskydning i likvider samt likvider ved årets begyndelse og slutning. Pengestrømme fra driftsaktivitet: Pengestrømme fra driftsaktivitet opgøres som årets resultat reguleret for ikke-kontante driftsposter, ændring i driftskapital samt betalt selskabsskat. Pengestrømme fra investeringsaktivitet: Pengestrømme fra investeringsaktivitet omfatter betaling i forbindelse med køb og salg af immaterielle, materielle og finansielle anlægsaktiver. Pengestrømme fra finansieringsaktivitet: Pengestrømme fra finansieringsaktivitet omfatter ændringer i størrelse eller sammensætning af aktiekapital og omkostninger forbundet hermed samt optagelse af lån samt afdrag på rentebærende gæld og betaling af udbytte til selskabsdeltagere. Likvider: Likvider omfatter kassekredit og likvide beholdninger. 871086192018-09-30871086192022-09-30871086192021-09-30871086192021-10-012022-09-30871086192021-10-012022-09-30g:ContributedCapitalMember871086192021-10-01g:ContributedCapitalMember871086192022-09-30g:ContributedCapitalMember871086192021-10-012022-09-30g:RetainedEarningsMember871086192021-10-01g:RetainedEarningsMember871086192022-09-30g:RetainedEarningsMember871086192021-10-012022-09-30g:ReserveForDevelopmentExpenditureMember871086192021-10-01g:ReserveForDevelopmentExpenditureMember871086192022-09-30g:ReserveForDevelopmentExpenditureMember871086192021-10-01871086192020-10-01871086192021-10-012022-09-301871086192021-10-012022-09-30g:CompletedDevelopmentProjectsMember871086192021-10-01g:CompletedDevelopmentProjectsMember871086192022-09-30g:CompletedDevelopmentProjectsMember871086192021-10-012022-09-30g:DevelopmentProjectsInProgressAndPrepaymentsForIntangibleAssetsMember871086192021-10-01g:DevelopmentProjectsInProgressAndPrepaymentsForIntangibleAssetsMember871086192022-09-30g:DevelopmentProjectsInProgressAndPrepaymentsForIntangibleAssetsMember871086192021-10-012022-09-30g:LandAndBuildingsMember871086192021-10-01g:LandAndBuildingsMember871086192022-09-30g:LandAndBuildingsMember871086192021-10-012022-09-30g:PlantAndMachineryMember871086192021-10-012022-09-30g:PlantAndMachineryMember871086192021-10-01g:PlantAndMachineryMember871086192022-09-30g:PlantAndMachineryMember871086192021-10-012022-09-301871086192021-10-012022-09-302871086192021-10-012022-09-303871086192021-10-012022-09-30Hovedtal Resultat foer skat871086192020-10-012021-09-30871086192020-10-012021-09-30Hovedtal Resultat foer skat871086192020-09-30871086192019-10-012020-09-30871086192019-10-012020-09-30Hovedtal Resultat foer skat871086192019-09-30871086192018-10-012019-09-30871086192018-10-012019-09-30Hovedtal Resultat foer skat871086192017-10-012018-09-30871086192017-10-012018-09-30Hovedtal Resultat foer skat871086192021-10-012022-09-301xbrli:pureiso4217:DKK