BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskabMandal Allé 16 A.DK-5500 Middelfart20222670Årsrapport2014-12-19Lars Erik NielsenInterinvest A/SVedbæk Strandvej 4562950 VedbækRevisionspåtegning72351711København2013-07-012014-06-30BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskabMandal Allé16 A.5500MiddelfartNordea Bank Danmark A/SVesterbrogade80900København CKøbenhavn2014-12-17Kåre HaslundLars Erik NielsenFormandAnnika SemlerKåre HaslundMiddelfart2014-12-17BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskabClaus UrhøjTom O. PettersonStatsautoriseret revisorRegistreret revisorRegnskabsklasse B1-194945-2368049-6456-7675-201401-23757244392200237819-23757240-365338237819-2741062237819-2741062020602060206750000750000-759375-5905335-9375-5155335047131960471319604298459375125009375442345937544234502060-3653380-3653386336630-6336630010854881194945-1104982600750000-59053354908141237819750000-759375Bestyrelsen og direktionen har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for 1. juli 2013 - 30. juni 2014 for Interinvest A/S. Årsrapporten aflægges i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. juni 2014 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. juli 2013 - 30. juni 2014. Ledelsesberetningen indeholder efter vores opfattelse en retvisende redegørelse for de forhold, beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Til kapitalejerne i Interinvest A/S Vi har revideret årsregnskabet for Interinvest A/S for regnskabsåret 1. juli 2013 - 30. juni 2014, der omfatter anvendt regnskabspraksis, resultatopgørelse, balance og noter. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven. Ledelsens ansvar for årsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om årsregnskabet på grundlag af vores revision. Vi har udført revisionen i overensstemmelse med internationale standarder om revision og yderligere krav ifølge dansk revisorlovgivning. Dette kræver, at vi overholder etiske krav samt planlægger og udfører revisionen for at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet er uden væsentlig fejlinformation. En revision omfatter udførelse af revisionshandlinger for at opnå revisionsbevis for beløb og oplysninger i årsregnskabet. De valgte revisionshandlinger afhænger af revisors vurdering, herunder vurdering af risici for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved risikovurderingen overvejer revisor intern kontrol, der er relevant for virksomhedens udarbejdelse af et årsregnskab, der giver et retvisende billede. Formålet hermed er at udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke at udtrykke en konklusion om effektiviteten af virksomhedens interne kontrol. En revision omfatter endvidere vurdering af, om ledelsens valg af regnskabspraksis er passende, om ledelsens regnskabsmæssige skøn er rimelige samt den samlede præsentation af årsregnskabet. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Revisionen har ikke givet anledning til forbehold. Konklusion Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. juni 2014 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. juli 2013 - 30. juni 2014 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Vi har i henhold til årsregnskabsloven gennemlæst ledelsesberetningen. Vi har ikke foretaget yderligere handlinger i tillæg til den udførte revision af årsregnskabet. Det er på denne baggrund vores opfattelse, at oplysningerne i ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet. Væsentligste aktiviteter Selskabets væsentligste aktiviteter er at eje kapitalandel i datterselskab. Usædvanlige forhold Der er ikke forekommet usædvanlige forhold, der kan påvirke indregning og måling. Usikkerhed ved indregning og måling Der er ikke forekommet usædvanlige forhold, der kan påvirke indregning og måling. Udvikling i aktiviteter og økonomiske forhold Virksomhedens resultatopgørelse for regnskabsåret 2013/14 udviser er overskud på kr. 237.819 efter skat. Egenkapital pr. 30. juni 2014 udviser en negativ egenkapital på kr. 9.375. Selskabet har pr. 28. februar 2014 solgt kapitalandelene i Interstudio A/S. Ledelsen aflægger årsrapporten for 2013/14 med fortsat drift for øje. Ledelsen er opmærksom på, at selskabets egenkapital udgør mindre end halvdelen af den tegnede kapital. Ledelsen har en forventning om, at der i løbet af en kortere årrække vil kunne skabes tilstræk-kelig overskudsgivende aktivitet i selskabet, således at selskabskapitalen kan reetableres ved egen indtjening. Betydningsfulde hændelser, indtruffet efter regnskabsårets afslutning Der er ikke efter regnskabsårets afslutning indtruffet begivenheder af væsentlig betydning for selskabets finansielle stilling. Forventninger til fremtiden Ledelsen forventer en positiv udvikling i virksomhedens aktiviteter i det kommende regnskabsår og med øget og positivt resultat for året. Årsrapporten for Interinvest A/S for 2013/14 er aflagt i overensstemmelse med den danske årsregnskabslovs bestemmelser for virksomheder i Regnskabsklasse B. Resultatopgørelsens opstillingsform er tilpasset selskabets aktivitet som et holdingselskab. Regnskabsklasse B Årsrapporten er udarbejdet efter samme regnskabspraksis som sidste år. 1 Generelt om indregning og måling I resultatopgørelsen indregnes indtægter i takt med, at de indtjenes, herunder indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser. I resultatopgørelsen indregnes ligeledes alle omkostninger, herunder afskrivninger og nedskrivninger. Aktiver indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå selskabet, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og forpligtelser som beskrevet for hver enkelt regnskabspost nedenfor. Ved indregning og måling tages hensyn til forudsigelige tab og risici, der fremkommer inden årsrapporten aflægges, og som be- eller afkræfter forhold, der eksisterede på balancedagen. Den regnskabsmæssige værdi af materielle anlægsaktiver gennemgås årligt for at afgøre, om der er indikation af værdiforringelse ud over det, som udtrykkes ved normal afskrivning. Hvis dette er tilfældet, foretages nedskrivning til den lavere genindvindingsværdi. Der er ikke udarbejdet koncernregnskab, da koncernen opfylder fritagelsesbestemmelserne i årsregnskabslovens § 110 om regnskabsaflæggelse for mindre koncerner. RESULTATOPGØRELSEN Resultat af kapitalandele i dattervirksomheder I selskabets resultatopgørelse indregnes den forholdsmæssige andel af dattervirksomheders resultat efter fuld eliminering af intern avance/tab og fradrag af afskrivning på goodwill. RESULTATOPGØRELSEN Andre eksterne omkostninger Andre eksterne omkostninger omfatter omkostninger til administration mv. Finansielle indtægter og omkostninger Finansielle indtægter og omkostninger indeholder renteindtægter og -omkostninger, samt tillæg og godtgørelse under acontoskatteordningen mv. Finansielle indtægter og omkostninger indregnes med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Skat Årets skat, som består af årets aktuelle skat og forskydning i udskudt skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte på egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer direkte på egenkapitalen. BALANCEN Finansielle anlægsaktiver Kapitalandele i dattervirksomheder måles i moderselskabets balance efter den indre værdis metode. Kapitalandele i dattervirksomheder måles i balancen til den forholdsmæssige andel af virksomhedernes regnskabsmæssige indre værdi opgjort efter moderselskabets regnskabspraksis med fradrag eller tillæg af urealiserede koncerninterne avancer og tab og med tillæg eller fradrag af resterende værdi af positiv eller negativ goodwill opgjort efter overtagelsesmetoden. Ved køb af virksomheder anvendes overtagelsesmetoden. Merværdier i form af koncerngoodwill afskrives over den vurderede økonomiske levetid, der fastlægges på baggrund af ledelsens erfaringer inden for de enkelte forretningsområder. Koncerngoodwill afskrives lineært over afskrivningsperioden, der udgør 5 år. Nettoopskrivning af kapitalandele i dattervirksomheder overføres under egenkapitalen til reserve for nettoopskrivning efter den indre værdis metode i det omfang, den regnskabsmæssige værdi overstiger anskaffelsesværdien. Dattervirksomheder med negativ regnskabsmæssig indre værdi måles til 0 kr. og et eventuelt tilgodehavende hos disse virksomheder nedskrives med moderselskabets andel af den negative indre værdi, i det omfang det vurderes som uerholdeligt. Såfremt den regnskabsmæssige negative indre værdi overstiger tilgodehavender, indregnes det resterende beløb under hensatte forpligtelser i det omfang, modervirksomheden har en retlig eller faktisk forpligtelse til at dække dattervirksomhedernes underbalance. Skyldig skat og udskudt skat Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balancen som beregnet skat af årets skattepligtige indkomst reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster samt for betalte acontoskatter. Udskudt skat måles af midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssig og skattemæssig værdi af aktiver og forpligtelser. Udskudte skatteaktiver, herunder skatteværdien af fremførselsberettiget skattemæssigt underskud, måles til den værdi, hvortil aktivet forventes at kunne realiseres, enten ved udligning i skat af fremtidig indtjening, eller ved modregning i udskudte skatteforpligtelser inden for samme juridiske skatteenhed. Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler og skattesatser, der med balancedagens lovgivning vil være gældende, når den udskudte skat forventes udløst som aktuel skat. For indeværende år er anvendt en skattesats på 24,5 %. Gældsforpligtelser Gæld er målt til amortiseret kostpris svarende til nominel værdi. Skat af årets resultat 1 Regulering af udskudt skat 0 365.338 0 365.338 Finansielle anlægsaktiver 2 Kapitalandele i dattervirksomheder Kostpris 1. juli 2013 6.336.630 Afgang -6.336.630 Kostpris 30. juni 2014 0 Ned- og afskrivninger 1. juli 2013 10.854.881 Andel af årets resultat 194.945 Korrektion til tidligere års nedskrivninger -11.049.826 Ned- og afskrivninger 30. juni 2014 0 Regnskabsmæssig værdi 30. juni 2014 0 Egenkapital 3 Selskabskapital Overført overskud I alt Egenkapital 1. juli 2013 750.000 -5.905.335 -5.155.335 Tilbageførsel hensættelser til kapitalandele i tilknyttede virksomheder 4.908.141 4.908.141 Forslag til årets resultatdisponering 237.819 237.819 Egenkapital 30. juni 2014 750.000 -759.375 -9.375 Selskabskapitalen har ikke været ændret i de seneste 5 år. Eventualposter mv. 4 Der er ingen eventualforpligtelser pr. statusdagen. Pantsætninger og sikkerhedsstillelser 5 Der er ingen sikkerhedsstillelser eller pantsætninger pr. statusdagen. 723517112013-07-012014-06-30723517112012-07-012013-06-30723517112014-06-30723517112013-06-30723517112013-07-012014-06-30g:RetainedEarningsMember723517112012-07-012013-06-30g:RetainedEarningsMember723517112013-07-01g:InvestmentsInGroupEnterprisesMember723517112013-07-012014-06-30g:InvestmentsInGroupEnterprisesMember723517112014-06-30g:InvestmentsInGroupEnterprisesMember723517112013-07-01g:ContributedCapitalMember723517112014-06-30g:ContributedCapitalMember723517112013-07-01g:RetainedEarningsMember723517112013-07-012014-06-30g:RetainedEarningsMember723517112014-06-30g:RetainedEarningsMember723517112013-07-012014-06-301723517112013-07-012014-06-301723517112013-07-012014-06-302723517112013-07-012014-06-303723517112013-07-012014-06-301723517112013-07-012014-06-302iso4217:DKK