Årsrapport25492145BRANDT, Statsautoriseret RevisionspartnerselskabLimfjordsvej, 427900, Nykøbing Mors2014-01-012014-12-312015-05-3128500165Agowa IP ApSBrusgaardsallé77900Nykøbing Mors2005-03-04Morsø Kommune96151596BRANDT, Statsautoriseret Revisionspartnerselskab25492145Flemming Hansenstatsautoriseret revisorLimfjordsvej427900Nykøbing MorsDanmark97723244info@brandtrevision.dk2015-05-31Thue ThuesenRegnskabsklasse BRevisionspåtegningkapitalejerneNykøbing Mors2015-05-31Nykøbing Mors2015-05-31Grundlag for afkræftende konklusionAfkræftende konklusion9554447590640380950315516438087502364827381489431441752115000115298271498794-115649-119225-115649-119225-115649-1192255042745296725042745296720280402804504274532476155070121406536015507012140653601352201015508364140673701601263814599846125000125000-782770-667122-657770-5421221629700589249446116325765149307861227491167211667040815141968166704081514196816012638145998461516924146457312903342211529827149879476823176823123855925398263957504274308483084828044280430848125000125000125000125000-667121-547897-115649-119225-782770-667122Kristian Kragh MøllerThue Thuesen JohansenDirektionen har dags dato aflagt årsrapporten for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2014 for Agowa IP ApS. Årsrapporten er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Vi anser den valgte regnskabspraksis for hensigtsmæssig, og efter vores opfattelse giver årsregnskabet et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2014 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2014. Ledelsesberetningen indeholder efter vores opfattelse en retvisende redegørelse for de forhold, som beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Vi har revideret årsregnskabet for Agowa IP ApS for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2014, der omfatter anvendt regnskabspraksis, resultatopgørelse, balance og noter. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven. Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om årsregnskabet på grundlag af vores revision. Vi har udført revisionen i overensstemmelse med internationale standarder om revision og yderligere krav ifølge dansk revisorlovgivning. Dette kræver, at vi overholder etiske krav samt planlægger og udfører revisionen for at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet er uden væsentlig fejlinformation. En revision omfatter udførelse af revisionshandlinger for at opnå revisionsbevis for beløb og oplysninger i årsregnskabet. De valgte revisionshandlinger afhænger af revisors vurdering, herunder vurdering af risici for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved risikovurderingen overvejer revisor intern kontrol, der er relevant for selskabets udarbejdelse af et årsregnskab, der giver et retvisende billede. Formålet hermed er at udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke at udtrykke en konklusion om effektiviteten af selskabets interne kontrol. En revision omfatter endvidere vurdering af, om ledelsens valg af regnskabspraksis er passende, om ledelsens regnskabsmæssige skøn er rimelige samt den samlede præsentation af årsregnskabet. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores afkræftende konklusion. Grundlag for afkræftende konklusion Årsregnskabet er aflagt under forudsætning af fortsat drift. Som det fremgår af ledelsesberetningen og noterne, er det en forudsætning for selskabets fortsatte drift, at der tilføres ny anpartskapital, samt at selskabets nuværende kreditfaciliteter kan udvides og opretholdes i takt med finansieringsbehovet. Vi tager forbehold for selskabets tilgodehavende hos tilknyttede virksomheder på t.kr. 15.507. Værdien heraf er afhængig af at det underliggende selskab fremover finder en aktivitet, der kan frembringe likviditet til nedbringelse af tilgodehavendet. Afkræftende konklusion Det er vores opfattelse, at årsregnskabet, som følge af betydeligheden af det forhold, der er beskrevet i grundlaget for afkræftende konklusion, ikke giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2014 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2014 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Vi har i henhold til årsregnskabsloven gennemlæst ledelsesberetningen. Vi har ikke foretaget yderligere handlinger i tillæg til den udførte revision af årsregnskabet. Det er på denne baggrund vores opfattelse, at oplysningerne i ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet. Som det fremgår af den afkræftende konklusion, er det dog vores opfattelse, at årsregnskabet ikke giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2014 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2014 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Virksomhedens væsentligste aktiviteter Selskabets aktivitet er at udvikle og producere lampeolier og beslægtede produkter. Usikkerhed ved indregning eller måling Der er væsentlig usikkerhed eller usædvanlige forhold, der har påvirket indregningen eller målingen. Udvikling i aktiviteter og økonomiske forhold Årets resultat er påvirket af at dattervirksomheden stadig arbejder på udvikle såvel produkter som salgskanalerne til selskabets lampeolier, hvorfor det er begrænset hvilke royalty indtægter man pt. har haft fra salget af selskabets produkter. Der er i årets løb anvendt midler på at opnå tilstrækkelige patentrettigheder. Det forventes at der i takt med øget afsætning af datterselskabernes produkter vil blive en fornuftig udvikling i selskabets aktiviteter og resultater. Begivenheder efter regnskabsårets udløb Der er ikke efter balancedagen indtruffet væsentlige begivenheder. Årsrapporten for Agowa IP ApS er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for en klasse B-virksomhed. Årsrapporten er aflagt efter samme regnskabspraksis som sidste år og aflægges i danske kroner. Generelt om indregning og måling I resultatopgørelsen indregnes indtægter i takt med, at de indtjenes. Herunder indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser. I resultatopgørelsen indregnes ligeledes alle omkostninger, herunder afskrivninger, nedskrivninger og hensatte forpligtelser samt tilbageførsler som følge af ændrede regnskabsmæssige skøn af beløb, der tidligere har været indregnet i resultatopgørelsen. Aktiver indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå selskabet, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og forpligtelser som beskrevet nedenfor for hver enkelt regnskabspost. Visse finansielle aktiver og forpligtelser måles til amortiseret kostpris, hvorved der indregnes en konstant effektiv rente over løbetiden. Amortiseret kostpris opgøres som oprindelig kostpris med fradrag af eventuelle afdrag samt tillæg/fradrag af den akkumulerede amortisering af forskellen mellem kostpris og nominelt beløb. Herved fordeles kurstab og kursgevinst over aktivets eller forpligtelsens løbetid. Ved indregning og måling tages hensyn til forudsigelige tab og risici, der fremkommer inden årsrapporten aflægges, og som vedrører forhold, der eksisterede på balancedagen. Nettoomsætning Nettoomsætning indregnes i resultatopgørelsen, såfremt levering og risikoovergang til køber har fundet sted inden årets udgang, og såfremt indtægten kan opgøres pålideligt og forventes modtaget. Nettoomsætningen indregnes eksklusive moms og afgifter og med fradrag af rabatter i forbindelse med salget. Vareforbrug Vareforbrug omfatter omkostninger til køb af råvarer og hjælpematerialer med fradrag af rabatter samt årets forskydning i varebeholdningerne. Produktionsomkostninger Produktionsomkostninger omfatter omkostninger, herunder lønninger og gager samt afskrivninger, der afholdes for at opnå årets nettoomsætning. Handelsvirksomhederne indregner vareforbrug og de producerende virksomheder produktionsomkostninger svarende til årets omsætning. Herunder indgår direkte og indirekte omkostninger til råvarer og hjælpematerialer, løn og gager, leje og leasing samt afskrivninger på produktionsanlæg. Under produktionsomkostninger indregnes tillige forskningsomkostninger, udviklingsomkostninger, der ikke opfylder kriterierne for aktivering, samt afskrivning på aktiverede udviklingsomkostninger. Distributionsomkostninger I distributionsomkostninger indregnes omkostninger, der er afholdt til distribution af varer solgt i året samt til årets gennemførte salgskampagner. Herunder indregnes omkostninger til salgspersonale, reklame- og udstillingsomkostninger samt afskrivninger. Administrationsomkostninger I administrationsomkostninger indregnes omkostninger, der er afholdt i året til ledelse og administration, herunder omkostninger til det administrative personale, ledelsen, kontorlokaler, kontoromkostninger samt afskrivninger. Finansielle poster Finansielle poster omfatter renteindtægter og -omkostninger samt realiserede og urealiserede kursavancer og -tab vedrørende finansielle aktiver og forpligtelser. Finansielle indtægter og omkostninger indregnes i resultatopgørelsen med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Udbytte fra kapitalandele i tilknyttede virksomheder indtægtsføres i det regnskabsår, hvor udbyttet deklareres. Renteomkostninger og øvrige omkostninger på lån til finansiering af fremstilling af immaterielle og materielle anlægsaktiver, og som vedrører fremstillingsperioden, indregnes ikke i kostprisen for anlægsaktivet. Skat af årets resultat Årets skat, der består af årets aktuelle selskabsskat og ændring i udskudt skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte i egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer direkte på egenkapitalen. Selskabet er omfattet af de danske regler om tvungen sambeskatning af moderselskabet og de danske tilknyttede virksomheder. Den aktuelle danske selskabsskat fordeles ved afregning af sambeskatningsbidrag mellem de sambeskattede virksomheder i forhold til disses skattepligtige indkomster. I tilknytning hertil modtager virksomheder med skattemæssigt underskud sambeskatningsbidrag fra virksomheder, der har kunnet anvende dette underskud (fuld fordeling). Immaterielle anlægsaktiver Udviklingsprojekter, patenter og licenser Udviklingsomkostninger omfatter blandt andet lønninger og gager samt afskrivninger, der direkte og indirekte kan henføres til udviklingsaktiviteter. Aktiverede udviklingsomkostninger måles til kostpris med fradrag af akkumulerede afskrivninger eller til genindvindingsværdi, såfremt denne er lavere. Efter færdiggørelsen af udviklingsarbejdet afskrives aktiverede udviklingsomkostninger over den vurderede økonomiske brugstid. Afskrivningsperioden udgør sædvanligvis 5 år og overstiger ikke 20 år. Materielle anlægsaktiver Materielle anlægsaktiver måles til kostpris med fradrag af akkumulerede afskrivninger og nedskrivninger. Der afskrives ikke på grunde. Afskrivningsgrundlaget er kostpris med fradrag af forventet restværdi efter afsluttet brugstid. Kostprisen omfatter anskaffelsesprisen samt omkostninger direkte tilknyttet anskaffelsen indtil det tidspunkt, hvor aktivet er klar til at blive taget i brug. Der foretages lineære afskrivninger baseret på følgende vurdering af aktivernes forventede brugstider: Bygninger 30 år Produktionsanlæg og maskiner 5-10 år Andre anlæg, driftsmateriel og inventar 3-5 år Småaktiver med en forventet levetid under 1 år indregnes i anskaffelsesåret som omkostninger i resultatopgørelsen. Fortjeneste eller tab ved afhændelse af materielle anlægsaktiver opgøres som forskellen mellem salgspris med fradrag af salgsomkostninger og den regnskabsmæssige værdi på salgstidspunktet. Fortjeneste eller tab indregnes i resultatopgørelsen under andre driftsindtægter eller andre driftsomkostninger. Kapitalandele i tilknyttede virksomheder Kapitalandele i tilknyttede virksomheder måles til kostpris. Er nettorealisationsværdien lavere end kostprisen, nedskrives til denne lavere værdi. Tilgodehavender Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til nominel værdi. Der nedskrives til nettorealisationsværdien med henblik på at imødegå forventede tab. Periodeafgrænsningsposter Periodeafgrænsningsposter, som er indregnet under aktiver, omfatter afholdte omkostninger vedrørende efterfølgende regnskabsår. Likvide beholdninger Likvide beholdninger omfatter indeståender i pengeinstitutter og kontantbeholdninger. Gældsforpligtelser Gæld til realkreditinstitut og kreditinstitutter er således målt til amortiseret kostpris, der for kontantlån svarer til lånets restgæld. For obligationslån svarer amortiseret kostpris til en restgæld beregnet som lånets underliggende kontantværdi på låneoptagelsestidspunktet reguleret med en over afdragstiden foretaget afskrivning af lånets kursregulering på optagelsestidspunktet. I finansielle forpligtelser indregnes tillige den kapitaliserede restleasingforpligtelse på finansielle leasingkontrakter. Andre gældsforpligtelser måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til nominel værdi. 1. Selskabets økonomiske stilling, kapitalberedskab og fortsat drift Kapitalforhold Som en konsekvens af tidligere års underskud er selskabets anpartskapital tabt. Det er ledelsens forventning, at anpartskapitalen reetableres ved fremtidig indtjening fra salg af licenser vedrørende de patentrettigheder som selskabet ejer, eventuel kombineret med en finansiel rekonstruktion, herunder kapitaltilførsel. Usikkerhed ved måling I årsregnskabet er der indregnet tilgodehavender hos tilknyttede virksomheder på i alt t.kr. 14.065. Værdiansættelsen af dette tilgodehavende er foretaget på baggrund af forudsætning om fortsat drift i tilknyttede virksomheder. Det er en forudsætning for tilknyttede virksomheders evne til at fortsætte driften at de nuværende kreditfaciliteter kan opretholdes samt at der opnås positive driftsresultater. Det er ledelsens opfattelse, at tilknyttede virksomheder har evne til at fortsætte driften. Kapitalberedskab og fortsat drift Selskabet har investeret en del ressourcer i udvikling af patentet vedrørende lampeolien. Det vurderes fra ledelsens side, at det er muligt at færdiggøre udviklingen af patentet såvel kommercielt, og at selskabet har evnen til at sælge det endelige produkt. Selskabet forventer positiv driftsresultat der kan være med til at reetablere kapitalen. 7. Pantsætninger og sikkerhedsstillelser Der er ingen pantsætninger eller sikkerhedsstillelser. 8. Eventualposter Eventualaktiver Selskabet har et uudnyttet skattemæssigt underskud på t.kr. 485. Skatteaktivet der udgør t.kr. 119 er ikke indarbejdet i årsrapporten. Sambeskatning Selskabet indgår i den nationale sambeskatning med Avanta ApS som administrationsselskab og hæfter forholdsmæssigt for skattekrav i sambeskatningen. Selskabet hæfter forholdsmæssigt for eventuelle forpligtelser til at indeholde kildeskat på renter, royalties og udbytter for de sambeskattede selskaber. Hæftelserne udgør maksimalt et beløb svarende til den andel af kapitalen i selskabet, der ejes direkte eller indirekte af det ultimative moderselskab. Hæftelse vedrørende forpligtelse i forbindelse med selskabsskatter udgør estimeret maksimalt: xx t.kr. Hæftelse vedrørende forpligtelse i forbindelse med kildeskatter udgør estimeret maksimalt: xx t.kr. Eventuelle senere korrektioner af selskabsskatter eller kildeskatter m.v. vil kunne medføre, at selskabets hæftelse udgør et andet beløb. 9. Nærtstående parter Ejerforhold Følgende er noteret i selskabets fortegnelse som ejer af minimum 5 % af stemmerne eller minimum 5 % af selskabskapitalen: Aproda ApS, Brusgaardsallé 7, 7900 Nykøbing Mors Kristian Møller Holding ApS, Hørretløkken 168, 8320 Mårslet 285001652014-01-012014-12-31285001652013-01-012013-12-31285001652013-12-31285001652014-12-31285001652014-01-012014-12-312285001652014-01-012014-12-311285001652014-01-012014-12-311285001652014-01-012014-12-31e:RetainedEarningsMember285001652013-01-012013-12-31e:RetainedEarningsMember285001652014-01-01e:FixturesFittingsToolsAndEquipmentMember285001652014-01-012014-12-31e:FixturesFittingsToolsAndEquipmentMember285001652014-12-31e:FixturesFittingsToolsAndEquipmentMember285001652014-01-01e:ContributedCapitalMember285001652014-12-31e:ContributedCapitalMember285001652014-01-01e:RetainedEarningsMember285001652014-01-012014-12-31e:RetainedEarningsMember285001652014-12-31e:RetainedEarningsMember285001652014-01-01e:AcquiredIntangibleAssetsMember285001652014-01-012014-12-31e:AcquiredIntangibleAssetsMember285001652014-12-31e:AcquiredIntangibleAssetsMember285001652013-01-01e:ContributedCapitalMember285001652013-12-31e:ContributedCapitalMember285001652013-01-01e:RetainedEarningsMember285001652013-01-012013-12-31e:RetainedEarningsMember285001652013-12-31e:RetainedEarningsMemberiso4217:DKK