Årsrapport36717785Kvist & Jensen, Statsautoriseret RevisionspartnerselskabMarselis Boulevard, 1738000, Aarhus C2019-01-012019-12-312020-01-012020-12-3133753241Quôtel A/SRønne Alle1, 1. tv.2800Kongens LyngbyKongens LyngbyKvist & Jensen, Statsautoriseret Revisionspartnerselskab36717785Lasse Nejsumstatsautoriseret revisormne31373Marselis Boulevard1738000Aarhus CDanmark86 20 76 20aarhus@kvistjensen.dk2021-05-28Michael Krag NielsenRegnskabsklasse BRevisionspåtegningRevisorgruppen DanmarkaktionærerneAarhus C2021-05-26Kongens Lyngby2021-05-26Grundlag for afkræftende konklusionAfkræftende konklusion-1742110-32496314185120786520117176844-1904078-7096723078300000125692405975-2026692-815647-364718-179442-1661974-636205-2420086-709740758112735350201162913871256018029138712580296291387125802965223042587421011565964684392575370785232414159950336476780232750536816732907801062240562240522728191514707-3871653-1451567-97642968554524864401723034750000256144017230341152002080001614002346671577474672516623159830209666249922246581022222256368167329078011411972073164140240549141851207865118842238842238641062011788422325601803536912913871291387111520031400062240595158052724762240562240515147071939096758112735350-49792422728191514707-1451567-3708066-2420086-70974002966239-3871653-1451567Bestyrelse og direktion har dags dato aflagt årsrapporten for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2020 for Quôtel A/S. Årsrapporten er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Vi anser den valgte regnskabspraksis for hensigtsmæssig, og efter vores opfattelse giver årsregnskabet et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2020 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2020. Ledelsesberetningen indeholder efter vores opfattelse en retvisende redegørelse for de forhold, som beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Svend Leon EndresenRajesh Singh VohraKarl Johan Christer AnderssonMartin Robert KnudsenSvend Leon EndresenVi har revideret årsregnskabet for Quôtel A/S for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2020, der omfatter resultatopgørelse, balance, egenkapitalopgørelse, noter og anvendt regnskabspraksis. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven. Det er vores opfattelse, at årsregnskabet, som følge af betydeligheden af det forhold, der er beskrevet i afsnittet "Grundlag for afkræftende konklusion", ikke giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2020 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2020 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Det er vores opfattelse at generalforsamlingen ikke bør godkende årsrapporten. Grundlag for afkræftende konklusion Ledelsen har aflagt årsregnskabet under forudsætning af fortsat drift. Af note 1 i årsregnskabet omtales usikkerhed vedrørende selskabets fortsatte drift, der er betinget af, selskabet fortsat tilføres likviditet til færdigudvikling og markedsføring af selskabets webportal. Vi har ikke modtaget dokumentation, der i tilstrækkelig grad dokumenterer selskabets fortsatte drift, hvorfor vi tager forbehold herfor. I note 2 til årsregnskabet omtales usikkerhed ved måling af selskabets udviklingsprojekter, der er indregnet til kr. 2,9 mio. Vi har ikke modtaget dokumentation, der i tilstrækkelig grad dokumenterer målingen og indregningen af udviklingsprojekterne, hvorfor vi tager forbehold herfor. Efter vores opfattelse burde udviklingsprojekterne nedskrives med kr. 2,9 mio. Afskrivningerne ville som følge heraf være blevet forøget med kr. 2,9 mio., mens skat af årets resultat, resultat og egenkapital ville være blevet reduceret med henholdsvis kr. 0,6 mio., kr. 2,3 mio. og kr. 2,3 mio. Udskudte skatteaktiver er indregnet med kr. 0,5 mio. Målingen af aktivet forudsætter, at selskabets fremtidige indtjening overstiger kr. 2,4 mio. indenfor 3-4 år. Vi har ikke modtaget dokumentation, der i tilstrækkelig grad dokumenterer selskabets fremtidige indtjening, hvorfor vi tager forbehold herfor. Efter vores opfattelse burde udskudte skatteaktiver nedskrives med kr. 0,5 mio. Som følge heraf ville skat af årets resultat, resultat og egenkapital ville være blevet reduceret med henholdsvis kr. 0,5 mio., kr. 0,5 mio. og kr. 0,5 mio. Vi har udført vores revision i overensstemmelse med internationale standarder om revision og de yderligere krav, der er gældende i Danmark. Vores ansvar ifølge disse standarder og krav er nærmere beskrevet i revisionspåtegningens afsnit ”Revisors ansvar for revisionen af årsregnskabet”. Vi er uafhængige af selskabet i overensstemmelse med internationale etiske regler for revisorer (IESBA’s Etiske regler) og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, ligesom vi har opfyldt vores øvrige etiske forpligtelser i henhold til disse regler og krav. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores afkræftende konklusion. Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved udarbejdelsen af årsregnskabet er ledelsen ansvarlig for at vurdere selskabets evne til at fortsætte driften; at oplyse om forhold vedrørende fortsat drift, hvor dette er relevant; samt at udarbejde årsregnskabet på grundlag af regnskabsprincippet om fortsat drift, medmindre ledelsen enten har til hensigt at likvidere selskabet, indstille driften eller ikke har andet realistisk alternativ end at gøre dette. Vores mål er at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet som helhed er uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl, og at afgive en revisionspåtegning med en konklusion. Høj grad af sikkerhed er et højt niveau af sikkerhed, men er ikke en garanti for, at en revision, der udføres i overensstemmelse med internationale standarder om revision og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, altid vil afdække væsentlig fejlinformation, når sådan findes. Fejlinformationer kan opstå som følge af besvigelser eller fejl og kan betragtes som væsentlige, hvis det med rimelighed kan forventes, at de enkeltvis eller samlet har indflydelse på de økonomiske beslutninger, som regnskabsbrugerne træffer på grundlag af årsregnskabet. Som led i en revision, der udføres i overensstemmelse med internationale standarder om revision og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, foretager vi faglige vurderinger og opretholder professionel skepsis under revisionen. Herudover: Identificerer og vurderer vi risikoen for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl, udformer og udfører revisionshandlinger som reaktion på disse risici samt opnår revisionsbevis, der er tilstrækkeligt og egnet til at danne grundlag for vores konklusion. Risikoen for ikke at opdage væsentlig fejlinformation forårsaget af besvigelser er højere end ved væsentlig fejlinformation forårsaget af fejl, idet besvigelser kan omfatte sammensværgelser, dokumentfalsk, bevidste udeladelser, vildledning eller tilsidesættelse af intern kontrol. Opnår vi forståelse af den interne kontrol med relevans for revisionen for at kunne udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke for at kunne udtrykke en konklusion om effektiviteten af selskabets interne kontrol. Tager vi stilling til, om den regnskabspraksis, som er anvendt af ledelsen, er passende, samt om de regnskabsmæssige skøn og tilknyttede oplysninger, som ledelsen har udarbejdet, er rimelige. Konkluderer vi, om ledelsens udarbejdelse af årsregnskabet på grundlag af regnskabsprincippet om fortsat drift er passende, samt om der på grundlag af det opnåede revisionsbevis er væsentlig usikkerhed forbundet med begivenheder eller forhold, der kan skabe betydelig tvivl om selskabets evne til at fortsætte driften. Hvis vi konkluderer, at der er en væsentlig usikkerhed, skal vi i vores revisionspåtegning gøre opmærksom på oplysninger herom i årsregnskabet eller, hvis sådanne oplysninger ikke er tilstrækkelige, modificere vores konklusion. Vores konklusioner er baseret på det revisionsbevis, der er opnået frem til datoen for vores revisionspåtegning. Fremtidige begivenheder eller forhold kan dog medføre, at selskabet ikke længere kan fortsætte driften. Tager vi stilling til den samlede præsentation, struktur og indhold af årsregnskabet, herunder noteoplysningerne, samt om årsregnskabet afspejler de underliggende transaktioner og begivenheder på en sådan måde, at der gives et retvisende billede heraf. Vi kommunikerer med den øverste ledelse om blandt andet det planlagte omfang og den tidsmæssige placering af revisionen samt betydelige revisionsmæssige observationer, herunder eventuelle betydelige mangler i intern kontrol, som vi identificerer under revisionen. Udtalelse om ledelsesberetningen Ledelsen er ansvarlig for ledelsesberetningen. Vores konklusion om årsregnskabet omfatter ikke ledelsesberetningen, og vi udtrykker ingen form for konklusion med sikkerhed om ledelsesberetningen. I tilknytning til vores revision af årsregnskabet er det vores ansvar at læse ledelsesberetningen og i den forbindelse overveje, om ledelsesberetningen er væsentligt inkonsistent med årsregnskabet eller vores viden opnået ved revisionen eller på anden måde synes at indeholde væsentlig fejlinformation. Vores ansvar er derudover at overveje, om ledelsesberetningen indeholder krævede oplysninger i henhold til årsregnskabsloven. Baseret på det udførte arbejde er det vores opfattelse, at ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet og er udarbejdet i overensstemmelse med årsregnskabslovens krav. Vi har ikke fundet væsentlig fejlinformation i ledelsesberetningen. Selskabets væsentligste aktiviteter Hovedaktiviteten har i lighed med tidligere år bestået af udvikling og salg af webportal, der forbinder hoteller med medlemmerne af store foreninger og organisationer med henblik på salg af overnatninger. Usikkerhed ved indregning eller måling Der er usikkerhed ved måling af selskabets egen-udviklede webportal, som er indregnet under immaterielle anlægsaktiver. Det er ledelsens vurdering at værdiansættelsen af portalen er forsvarlig ud fra en driftøkonomisk vurdering. Udvikling i aktiviteter og økonomiske forhold Årets bruttotab udgør -1.742 t.kr. mod -325 t.kr. sidste år. Det ordinære resultat efter skat udgør -1.662 t.kr. mod -636 t.kr. sidste år. Ledelsen anser årets resultat for utilfredsstillende og værre end forventet. Det negative resultat skyldes COVID-19, der har forsinket selskabets kommercialisering af dets webportal. Selskabet har i regnskabsåret fået tilført yderligere egenkapital på 1.662 t.kr. fra nuværende og nye investorer i form af kontant kapitalindskud og konvertering af lånekapital. Da kapitaltilførslerne ikke er registreret i Erhvervsstyrelsen inden regnskabsårets udgang, er kapitalforhøjelserne indregnet under anden gæld. Registreringen af kapitalforhøjelserne forventes foretaget i 2021. Forventninger til fremtiden Selskabets ledelse arbejder intensivt på at fremskaffe yderligere kapital til finansiering af den resterende udvikling af webportalen og salg af ydelserne på webportalen. Ledelsen er fortsat optimistisk omkring kapitaltilførslerne lykkedes, således webportalen kan generere kraftig stigende omsætning og indtjening i 2021 og årene fremover. 1. Usikkerhed om going concern Det er en forudsætning for selskabets fortsatte drift, at selskabet løbende tilføres likviditet fra enten egen indtjening eller fra aktionærer eller långivere til fortsat markedsføring og salg af selskabets services på dets webportal. Baseret på den forventede omsætning samt ny kapitaltilførsel/ udsættelse af afdrag på gæld til selskabets långivere forventer ledelsen, at der er tilstrækkelig likviditet til at kunne fortsætte driften i 2021. 2. Usikkerhed ved måling af udviklingsomkostninger Der er usikkerhed ved måling af selskabets udviklingsomkostninger til webportal, som er indregnet under immaterielle anlægsaktiver til kr. 2,9 mio. pr. 31. december 2020. Det er ledelsens vurdering, at de kommende års indtjening vil overstige udviklingsomkostningerne. 3. Kapitalforhold Selskabet har tabt mere end 50% af selskabskapitalen. Ledelsen forventer at selskabskapitalen retableres ved kapitalforhøjelser i 2021. Der er pr. 31. december 2020 tegnet ny selskabskapital på 1,6 mio kr., dels ved kontant indbetaling, og dels ved konvertering af gæld. Registreringen af kapitalforhøjelsen forventes foretaget i 2021. 8. Pantsætninger og sikkerhedsstillelser Selskabet har stillet virksomhedspant på nominelt 2.400 t.kr., til sikkerhed for gæld til Vækstfonden. Virksomhedspantet omfatter immaterielle anlægsaktiver, driftsmidler, varebeholdninger og tilgode-havender hvis regnskabsmæssige værdi på balancedagen udgør 2.914 t.kr. Årsrapporten for Quôtel A/S er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for en klasse B-virksomhed. Årsrapporten er aflagt efter samme regnskabspraksis som sidste år og aflægges i danske kroner. Bruttotab Bruttotab indeholder nettoomsætning, andre driftsindtægter samt eksterne omkostninger. Nettoomsætning indregnes i resultatopgørelsen, såfremt levering og risikoovergang til køber har fundet sted inden årets udgang, og såfremt indtægten kan opgøres pålideligt og forventes modtaget. Nettoomsætningen indregnes eksklusive moms og afgifter og med fradrag af rabatter i forbindelse med salget. Andre driftsindtægter indeholder regnskabsposter af sekundær karakter i forhold til virksomhedens hovedaktiviteter. Andre eksterne omkostninger omfatter omkostninger til salg, reklame, administration, lokaler, tab på debitorer mv. Personaleomkostninger Personaleomkostninger omfatter løn og gager, inklusive feriepenge og pensioner samt andre omkostninger til social sikring mv. til selskabets medarbejdere. I personaleomkostninger er fratrukket modtagne godtgørelser fra offentlige myndigheder. Af- og nedskrivninger Af- og nedskrivninger indeholder årets af- og nedskrivninger samt fortjeneste og tab ved salg af immaterielle og materielle anlægsaktiver. Finansielle indtægter og omkostninger Finansielle indtægter og omkostninger indeholder renter, realiserede og urealiserede kursgevinster og kurstab vedrørende finansielle aktiver og forpligtelser, amortisering af finansielle aktiver og forpligtelser samt tillæg og godtgørelser under acontoskatteordningen mv. Finansielle indtægter og omkostninger indregnes i resultatopgørelsen med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Renteomkostninger og øvrige omkostninger på lån til finansiering af fremstilling af immaterielle og materielle anlægsaktiver, og som vedrører fremstillingsperioden, indregnes ikke i kostprisen for anlægsaktivet. Indtægter af kapitalandele i tilknyttede virksomheder I resultatopgørelsen indregnes den forholdsmæssige andel af de enkelte tilknyttede virksomheders resultat efter skat efter fuld eliminering af intern avance eller tab og fradrag af afskrivning på goodwill og tillæg af negativ goodwill. Skat af årets resultat Årets skat, der består af årets aktuelle selskabsskat og ændring i udskudt skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte i egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer direkte i egenkapitalen. Immaterielle anlægsaktiver Udviklingsprojekter, patenter og licenser Udviklingsomkostninger omfatter blandt andet lønninger og gager samt afskrivninger, der direkte kan henføres til udviklingsaktiviteter. Udviklingsprojekter, der er klart definerede og identificerbare, hvor den tekniske gennemførlighed, tilstrækkelige ressourcer og et potentielt fremtidigt marked eller udviklingsmulighed i virksomheden kan påvises, og hvor det er hensigten at fremstille, markedsføre eller anvende projektet, indregnes som immaterielle anlægsaktiver, såfremt kostprisen kan opgøres pålideligt, og der er tilstrækkelig sikkerhed for, at den fremtidige indtjening kan dække produktions-, salgs- og administrationsomkostninger. Øvrige udviklingsomkostninger indregnes i resultatopgørelsen, efterhånden som omkostningerne afholdes. Udviklingsomkostninger, der er indregnet i balancen, måles til kostpris med fradrag af akkumulerede af- og nedskrivninger. Efter færdiggørelsen af udviklingsarbejdet afskrives aktiverede udviklingsomkostninger lineært over den vurderede økonomiske brugstid. Afskrivningsperioden udgør 5 år. Fortjeneste og tab ved salg af udviklingsprojekter, patenter og licenser opgøres som forskellen mellem salgsprisen med fradrag af salgsomkostninger og den regnskabsmæssige værdi på salgstidspunktet. Fortjeneste eller tab indregnes i resultatopgørelsen under af- og nedskrivninger. Nedskrivning på anlægsaktiver Den regnskabsmæssige værdi af immaterielle anlægsaktiver vurderes årligt for indikationer på værdiforringelse, ud over det som udtrykkes ved afskrivning. Foreligger der indikationer på værdiforringelse, foretages nedskrivningstest af hvert enkelt aktiv henholdsvis gruppe af aktiver. Der foretages nedskrivning til genindvindingsværdien, såfremt denne er lavere end den regnskabsmæssige værdi. Som genindvindingsværdi anvendes den højeste værdi af nettosalgspris og kapitalværdi. Kapitalværdien opgøres som nutidsværdien af de forventede nettopengestrømme fra anvendelsen af aktivet eller aktivgruppen. Tidligere indregnede nedskrivninger tilbageføres, når betingelsen for nedskrivningen ikke længere består. Nedskrivninger på goodwill tilbageføres ikke. Kapitalandele i tilknyttede virksomheder Kapitalandele i tilknyttede virksomheder indregnes i balancen til den forholdsmæssige andel af virksomhedernes regnskabsmæssige indre værdi. Denne opgøres efter modervirksomhedens regnskabspraksis med fradrag eller tillæg af urealiserede koncerninterne avancer og tab samt med tillæg eller fradrag af resterende værdi af positiv eller negativ goodwill opgjort efter overtagelsesmetoden. Tilknyttede virksomheder med negativ regnskabsmæssig indre værdi indregnes uden værdi, og et eventuelt tilgodehavende hos disse virksomheder nedskrives med modervirksomhedens andel af den negative indre værdi i det omfang, tilgodehavendet vurderes som uerholdeligt. Såfremt den regnskabsmæssige negative indre værdi overstiger tilgodehavender, indregnes det resterende beløb under hensatte forpligtelser i det omfang, modervirksomheden har en retlig eller faktisk forpligtelse til at dække disse virksomheders underbalance. Nettoopskrivning af kapitalandele i tilknyttede virksomheder overføres under egenkapitalen til reserve for nettoopskrivning efter den indre værdis metode i det omfang, den regnskabsmæssige værdi overstiger kostprisen. Udbytter fra tilknyttede virksomheder, der forventes vedtaget inden godkendelsen af nærværende årsrapport, bindes ikke på opskrivningsreserven. Reserven reguleres med andre egenkapitalbevægelser i tilknyttede virksomheder. Deposita Deposita måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til nominel værdi. Tilgodehavender Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til nominel værdi. Der nedskrives til nettorealisationsværdien med henblik på at imødegå forventede tab. Likvide beholdninger Likvide beholdninger omfatter indeståender i pengeinstitutter. Selskabsskat og udskudt skat Aktuelle skattetilgodehavender og -forpligtelser indregnes i balancen med det beløb, der kan beregnes på grundlag af årets forventede skattepligtige indkomst reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster samt for betalte acontoskatter. Skattetilgodehavender og -forpligtelser præsenteres modregnet i det omfang, der er legal modregningsadgang, og posterne forventes afregnet netto eller samtidig. Udskudt skat er skatten af alle midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssig og skattemæssig værdi af aktiver og forpligtelser opgjort på grundlag af den planlagte anvendelse af aktivet henholdsvis afvikling af forpligtelsen. Udskudte skatteaktiver, herunder skatteværdien af fremførselsberettiget skattemæssigt underskud, måles til den værdi, hvortil aktivet forventes at kunne realiseres, enten ved udligning i skat af fremtidig indtjening eller ved modregning i udskudte skatteforpligtelser inden for samme juridiske skatteenhed. Eventuelle udskudte nettoskatteaktiver måles til nettorealisationsværdi. Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler og skattesatser, der med balancedagens lovgivning vil være gældende, når den udskudte skat forventes udløst som aktuel skat. Gældsforpligtelser Finansielle gældsforpligtelser indregnes ved lånoptagelse til det modtagne provenu med fradrag af afholdte transaktionsomkostninger. I efterfølgende perioder indregnes de finansielle forpligtelser til amortiseret kostpris svarende til den kapitaliserede værdi ved anvendelse af den effektive rente, således at forskellen mellem provenuet og den nominelle værdi indregnes i resultatopgørelsen over låneperioden. Andre gældsforpligtelser måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til nominel værdi. 337532412020-01-012020-12-31337532412019-01-012019-12-31337532412019-12-31337532412020-12-31337532412020-01-012020-12-311337532412020-01-012020-12-312337532412020-01-012020-12-313337532412020-01-012020-12-314337532412020-01-012020-12-311337532412020-01-012020-12-311337532412020-01-01e:CompletedDevelopmentProjectsMember337532412020-01-01e:DevelopmentProjectsInProgressMember337532412020-01-012020-12-31e:DevelopmentProjectsInProgressMember337532412020-12-31e:DevelopmentProjectsInProgressMember337532412020-01-012020-12-31e:CompletedDevelopmentProjectsMember337532412020-12-31e:CompletedDevelopmentProjectsMember337532412020-01-012020-12-31e:RetainedEarningsMember337532412019-01-012019-12-31e:RetainedEarningsMember337532412020-01-01e:ContributedCapitalMember337532412020-01-012020-12-31e:ContributedCapitalMember337532412020-12-31e:ContributedCapitalMember337532412020-01-01e:RetainedEarningsMember337532412020-01-012020-12-31e:RetainedEarningsMember337532412020-12-31e:RetainedEarningsMember337532412020-01-01e:OtherStatutoryReservesMember337532412020-01-012020-12-31e:OtherStatutoryReservesMember337532412020-12-31e:OtherStatutoryReservesMember337532412020-12-31e:LongtermMortgageLoansMember337532412020-01-012020-12-31e:OtherStatutoryReservesMember337532412019-01-012019-12-31e:OtherStatutoryReservesMember337532412019-01-01e:ContributedCapitalMember337532412019-01-012019-12-31e:ContributedCapitalMember337532412019-12-31e:ContributedCapitalMember337532412019-01-01e:RetainedEarningsMember337532412019-01-012019-12-31e:RetainedEarningsMember337532412019-12-31e:RetainedEarningsMember337532412019-01-01e:OtherStatutoryReservesMember337532412019-01-012019-12-31e:OtherStatutoryReservesMember337532412019-12-31e:OtherStatutoryReservesMemberiso4217:DKKxbrli:pure