Årsrapport44282380Powered-By, Statsautoriseret RevisionspartnerselskabKay Fiskers Plads, 9-112300, København S2022-01-012022-12-312023-01-012023-12-3126334276CHANGEGROUP ApSLyngbyvej22100København ØPowered-By, Statsautoriseret Revisionspartnerselskab44282380Søren Strandbystatsautoriseret revisormne24684Kay Fiskers Plads9-112300København SDanmark+45 72 119 119info@powered-by.dk2024-04-29Niels GadeRegnskabsklasse C, mellemstor virksomhedRevisionspåtegningCaseWare fra Revisorgruppen DanmarkkapitalejerneKøbenhavn S2024-03-21København2024-03-21Grundlag for konklusionKonklusion21510737319475961717565385815906321151487714707932343047443098847421848648183316747522217208123808741263959217954250153305604474466049123871401259855828519542856510953518697420489000000900000053518674204831249803124980185418132419185418132419365169323006365169323006863085455425463217914376867646698865057924897321427942037444658247458126450801169512670151207785697079660200894578338816065631902500002500006559938602475290000009000000158099381527475210450721495104507214951296752120045612967521200456119199127221346476533697796227689422824015308689042304184062268444159616419194364536007257833881606563199535186974204829209112914752-5939143-3940955651695487158456516954871584530593250154228266049-2824015-14309913681250724382031249801282221478154216212273-482882-1600882015442127490000004500000-802071543-8806476-4407183-560810826765491512077812444229951267015120778951267015120778186735161561856123134191724004116673159068745040830041218486481833167428197182641548201597367331249812861719736739736733124982161111282223443338369275223158915185418323007421623651693651690129675225000025000025000025000060247525282704535186742048655993860247529000000450000090000004500000900000090000009000000900000021495-110008301232495104507214957522317210-51010-25015447446604728519542856510-2561600-18933389-337754314992434Bestyrelse og direktion har dags dato aflagt årsrapporten for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2023 for CHANGEGROUP ApS. Årsrapporten er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Vi anser den valgte regnskabspraksis for hensigtsmæssig, og efter vores opfattelse giver årsregnskabet et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2023 samt af resultatet af selskabets aktiviteter og pengestrømme for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2023. Ledelsesberetningen indeholder efter vores opfattelse en retvisende redegørelse for de forhold, som beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Claus JørgensenAdministrerende direktørPeter Bang Keller-AndreasenNiels Erik FolmannSusanne Bechmann HolseBestyrelsesformandNæstformandBestyrelsesmedlemJesper Vraa HendriksenLouise Sparf-BruunBestyrelsesmedlemBestyrelsesmedlemVi har revideret årsregnskabet for CHANGEGROUP ApS for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2023, der omfatter anvendt regnskabspraksis, resultatopgørelse, balance, egenkapitalopgørelse, pengestrømsopgørelse og noter. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven. Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2023 samt af resultatet af selskabets aktiviteter og pengestrømme for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2023 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Grundlag for konklusion Vi har udført vores revision i overensstemmelse med internationale standarder om revision og de yderligere krav, der er gældende i Danmark. Vores ansvar ifølge disse standarder og krav er nærmere beskrevet i revisionspåtegningens afsnit ”Revisors ansvar for revisionen af årsregnskabet”. Vi er uafhængige af selskabet i overensstemmelse med International Ethics Standards Board for Accountants' internationale retningslinjer for revisorers etiske adfærd (IESBA Code) og de yderligere etiske krav, der er gældende i Danmark, ligesom vi har opfyldt vores øvrige etiske forpligtelser i henhold til disse krav og IESBA Code. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved udarbejdelsen af årsregnskabet er ledelsen ansvarlig for at vurdere selskabets evne til at fortsætte driften; at oplyse om forhold vedrørende fortsat drift, hvor dette er relevant; samt at udarbejde årsregnskabet på grundlag af regnskabsprincippet om fortsat drift, medmindre ledelsen enten har til hensigt at likvidere selskabet, indstille driften eller ikke har andet realistisk alternativ end at gøre dette. Vores mål er at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet som helhed er uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl, og at afgive en revisionspåtegning med en konklusion. Høj grad af sikkerhed er et højt niveau af sikkerhed, men er ikke en garanti for, at en revision, der udføres i overensstemmelse med internationale standarder om revision og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, altid vil afdække væsentlig fejlinformation, når sådan findes. Fejlinformationer kan opstå som følge af besvigelser eller fejl og kan betragtes som væsentlige, hvis det med rimelighed kan forventes, at de enkeltvis eller samlet har indflydelse på de økonomiske beslutninger, som regnskabsbrugerne træffer på grundlag af årsregnskabet. Som led i en revision, der udføres i overensstemmelse med internationale standarder om revision og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, foretager vi faglige vurderinger og opretholder professionel skepsis under revisionen. Herudover: Identificerer og vurderer vi risikoen for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl, udformer og udfører revisionshandlinger som reaktion på disse risici samt opnår revisionsbevis, der er tilstrækkeligt og egnet til at danne grundlag for vores konklusion. Risikoen for ikke at opdage væsentlig fejlinformation forårsaget af besvigelser er højere end ved væsentlig fejlinformation forårsaget af fejl, idet besvigelser kan omfatte sammensværgelser, dokumentfalsk, bevidste udeladelser, vildledning eller tilsidesættelse af intern kontrol. Opnår vi forståelse af den interne kontrol med relevans for revisionen for at kunne udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke for at kunne udtrykke en konklusion om effektiviteten af selskabets interne kontrol. Tager vi stilling til, om den regnskabspraksis, som er anvendt af ledelsen, er passende, samt om de regnskabsmæssige skøn og tilknyttede oplysninger, som ledelsen har udarbejdet, er rimelige. Konkluderer vi, om ledelsens udarbejdelse af årsregnskabet på grundlag af regnskabsprincippet om fortsat drift er passende, samt om der på grundlag af det opnåede revisionsbevis er væsentlig usikkerhed forbundet med begivenheder eller forhold, der kan skabe betydelig tvivl om selskabets evne til at fortsætte driften. Hvis vi konkluderer, at der er en væsentlig usikkerhed, skal vi i vores revisionspåtegning gøre opmærksom på oplysninger herom i årsregnskabet eller, hvis sådanne oplysninger ikke er tilstrækkelige, modificere vores konklusion. Vores konklusioner er baseret på det revisionsbevis, der er opnået frem til datoen for vores revisionspåtegning. Fremtidige begivenheder eller forhold kan dog medføre, at selskabet ikke længere kan fortsætte driften. Tager vi stilling til den samlede præsentation, struktur og indhold af årsregnskabet, herunder noteoplysningerne, samt om årsregnskabet afspejler de underliggende transaktioner og begivenheder på en sådan måde, at der gives et retvisende billede heraf. Vi kommunikerer med den øverste ledelse om blandt andet det planlagte omfang og den tidsmæssige placering af revisionen samt betydelige revisionsmæssige observationer, herunder eventuelle betydelige mangler i intern kontrol, som vi identificerer under revisionen. Udtalelse om ledelsesberetningen Ledelsen er ansvarlig for ledelsesberetningen. Vores konklusion om årsregnskabet omfatter ikke ledelsesberetningen, og vi udtrykker ingen form for konklusion med sikkerhed om ledelsesberetningen. I tilknytning til vores revision af årsregnskabet er det vores ansvar at læse ledelsesberetningen og i den forbindelse overveje, om ledelsesberetningen er væsentligt inkonsistent med årsregnskabet eller vores viden opnået ved revisionen eller på anden måde synes at indeholde væsentlig fejlinformation. Vores ansvar er derudover at overveje, om ledelsesberetningen indeholder krævede oplysninger i henhold til årsregnskabsloven. Baseret på det udførte arbejde er det vores opfattelse, at ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet og er udarbejdet i overensstemmelse med årsregnskabslovens krav. Vi har ikke fundet væsentlig fejlinformation i ledelsesberetningen. 127652000134887000141613000217350002173500023586000634300076270007930000-600041000-74000-610001800048540005868000615500038936000377210003587700012800014800000310001003300011179000108110008320000143110003176000-6000-6000-37000-5824000-5567000-6418000Pengestrømme i altPengestrømme i altPengestrømme i altPengestrømme i altPengestrømme i alt-5608000267700024900008738000-327900012121315.915.91716.816.75.86.555.75.6LikviditetsgradLikviditetsgradLikviditetsgradLikviditetsgradLikviditetsgrad140.2136.3133.6147.914327.325.225.829.630.161.37745.853.456.5De i hoved- og nøgletalsoversigten anførte nøgletal er beregnet således: Bruttomargin Bruttoresultat x 100 / Nettoomsætning Overskudsgrad (EBIT-margin) Resultat af primær drift (EBIT) x 100 / Nettoomsætning Likviditetsgrad Omsætningsaktiver x 100 / Kortfristede gældsforpligtelser Soliditetsgrad Egenkapital ultimo x 100 / Aktiver i alt ultimo Egenkapitalforrentning Årets resultat x 100 / Gennemsnitlig egenkapitalSelskabets væsentligste aktiviteter Selskabets aktivitet har i lighed med tidligere år bestået af, at fungere som konsulenthus for freelance-IT-Konsulenter. Usikkerhed ved indregning eller måling Der vurderes ikke at være særlige usikkerheder ved indregning og måling. Usædvanlige forhold Der er ingen usædvanlige forhold, som har påvirket indregning eller måling. Begivenheder efter regnskabsårets udløb Der er fra balancedagen og frem til i dag ikke indtrådt forhold, som forrykker vurderingen af årsrapporten. Vi fortsætter vækstrejse 2023 har budt på øget vækst, på trods af nedgang hos en række af vores store kunder. Nye kunder har hjulpet os på vej, sammen med en vedblivende indsats overfor eksisterende kunder. Igen i år har vi oplevet en vækst i vores public segment, hvor vi fortsat ser et stort potentiale. Vi realiserede en vækst i omsætningen på 10% og ender dermed med en EBITDA tilsvarende niveauet i 2022. Ved udgangen af 2023 er vi nu 22 medarbejdere i ChangeGroup. Dette er resultatet af, at vi succesfuldt har on-boardet 6 nye medarbejdere. Vi er dermed endnu bedre rustet til eksekvering af vores vækststrategi. Et 2023 med fokus på digitalisering, bæredygtighed og Cybersecurity Vi har fortsat eksekveringen af vores strategi fra 2021, og har gennem hele 2023 arbejdet på vores digitaliseringsrejse, en rejse der vil få indflydelse på de interne linjer, men også overfor vores samarbejdspartnere. Bæredygtighed ligger vores hjerter nær, og er en grundsten i den fortsatte vækst. Vi har med en målrettet indsats fået tildelt forskellige konsulentopgaver, med at hjælpe vores kunder godt i mål med nogle af deres bæredygtighedsprojekter. Vi har desuden startet et succesfuldt netværk omkring Cybersecurity (ISO, NIS 2 etc.) og kan se en ikke ubetydelig vækst indenfor Cybersecurity projekter nu og i fremtiden. 334 løste projekter I 2023 havde vi 213 unikke konsulenter, som deltog i en lang række forskellige projekter lige fra programledelse af udvidelse af lufthavnsbygninger, til store sikkerheds- programmer indenfor energisektoren. Der har været en god tilvækst af nye kunder med mange spændende projekter. Forventninger til 2024 Vi har en forventning til et mere afdæmpet 2024. Dog antager vi, at vi fortsat vil opleve vækst, og vi har en forhåbning om, at kunder med begrænset aktivitet i 2023 vil komme tilbage med fornyet styrke i 2024. Så alt i alt et 2024, som på mange måder vil ligne 2023. Jævnfør ovenstående er det forventningen at væksten i omsætning vil være mellem 5% og 10%. Vi sænker forventningen til vores EBITDA fra 2023 med 10%-12% da selskabet planlægger investering i den fortsatte digitalisering. En nødvendig investering for at støtte vores fortsatte vækstrejse. Regnskabsklasse Årsrapporten for CHANGEGROUP ApS er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for en mellemstor klasse C-virksomhed. Årsrapporten er aflagt efter samme regnskabspraksis som sidste år og aflægges i danske kroner. Generelt om indregning og måling Aktiver indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå selskabet, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og forpligtelser som beskrevet nedenfor for hver enkelt regnskabspost. Ved indregning og måling tages hensyn til forudsigelige tab og risici, der fremkommer inden årsrapporten aflægges, og som vedrører forhold, der eksisterede på balancedagen. I resultatopgørelsen indregnes indtægter, i takt med at de intjenes, mens omkostninger indregnes med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Nettoomsætning Nettoomsætningen indregnes i resultatopgørelse efter faktureringsprincippet, og når ydelsen er leveret. Vareforbrug Vareforbrug omfatter regnskabsårets vareforbrug målt til kostpris. Andre eksterne omkostninger Andre eksterne omkostninger omfatter omkostninger til distribution, salg, reklame, administration, lokaler, mv. Personaleomkostninger Personaleomkostninger omfatter løn og gager, inklusive feriepenge og pensioner samt andre omkostninger til social sikring mv. til selskabets medarbejdere. Af- og nedskrivninger Af- og nedskrivninger indeholder årets af- og nedskrivninger af immaterielle og materielle anlægsaktiver. Finansielle indtægter og omkostninger Finansielle indtægter og omkostninger indregnes i resultatopgørelsen med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Finansielle poster omfatter renteindtægter og -omkostninger, finansielle omkostninger ved finansiel leasing, realiserede og urealiserede kursgevinster og kurstab vedrørende værdipapirer, gæld og transaktioner i fremmed valuta, amortisering af finansielle aktiver og forpligtelser samt tillæg og godtgørelser under acontoskatteordningen mv. Skat af årets resultat Årets skat, der består af årets aktuelle selskabsskat og ændring i udskudt skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte i egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer direkte i egenkapitalen. Selskabet er sambeskattet med moderselskabet. den aktuelle danske selskabsskat fordeles mellem de sambeskattede virksomheder i forhold til disses skattepligtige indkomster (fuld fordeling med refusion vedrørende skattemæssige underskud). Immaterielle anlægsaktiver Immaterielle rettigheder mv. Immaterielle rettigheder måles til kostpris med fradrag af akkumulerede afskrivninger. Der foretages linære afskrivninger baseret på følgende vurdering af aktivernes forventede brugstider: Erhvervede immaterielle rettigheder 3 år Immaterielle rettigheder mv. nedskrives til genindvindingsværdi, hvis denne er lavere end den regnskabsmæssige værdi. Materielle anlægsaktiver Andre anlæg, driftsmateriel og inventar måles til kostpris med fradrag af akkumulerede af- og nedskrivninger. Kostprisen omfatter anskaffelsesprisen og omkostninger direkte tilknyttet anskaffelsen. Afskrivningsgrundlaget er kostpris med fradrag af forventet restværdi efter afsluttet brugstid. der foretages lineære afskrivninger baseret på følgende vurdering af aktivernes forventede brugstider: Indretning af lejede lokaler Brugstid 5 år Andre anlæg, driftsmateriel og inventar Brugstid 3-5 år Forventede brugstider og restværdier revurderes årligt. Materielle aktiver nedskrives til genindvindingsværdi, hvis denne er lavere end den regnskabsmæssige værdi. Tilgodehavender Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til nominel værdi, med fradrag af nedskrivning til imødegåelse af forventet tab. Periodeafgrænsningsposter Periodeafgrænsningsposter, som er indregnet under aktiver, omfatter afholdte omkostninger vedrørende efterfølgende regnskabsår. Likvide beholdninger Likvide beholdninger omfatter indeståender i pengeinstitutter og kontantbeholdninger. EgenkapitalUdbytte Udbytte, som forventes udbetalt for året, vises som en særskilt post under egenkapitalen. Selskabsskat og udskudt skat Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balancen som beregnet skat af årets skattepligtige indkomst, reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster og for betalte acontoskatter. Udskudte skatteaktiver, herunder skatteværdien af fremførselsberettiget skattemæssigt underskud, måles til den værdi, hvortil aktivet forventes at kunne realiseres, enten ved udligning i skat af fremtidig indtjening eller ved modregning i udskudte skatteforpligtelser inden for samme juridiske skatteenhed. Eventuelle udskudte nettoskatteaktiver måles til nettorealisationsværdi. Gældsforpligtelser Andre finansielle forpligtelser måles til amortiseret kostpris, der sædvanligvis svarer til nominel værdi. Pengestrømsopgørelsen viser selskabets pengestrømme fordelt på drifts-, investerings- og finansieringsaktivitet for året, årets forskydning i likvider og likvider ved årets begyndelse og afslutning. Pengestrømme fra driftsaktivitet Pengestrømme fra driftsaktivitet opgøres som selskabets andel af resultatet reguleret for ikke-kontante driftsposter, ændring i driftskapital og betalt selskabsskat. Pengestrømme fra investeringsaktivitet Pengestrømme fra investeringsaktivitet omfatter betaling i forbindelse med køb og salg af virksomheder og aktiviteter samt køb og salg af immaterielle, materielle og finansielle anlægsaktiver. Pengestrømme fra finansieringsaktivitet Pengestrømme fra finansieringsaktivitet omfatter ændringer i størrelse eller sammensætning af selskabets selskabskapital og omkostninger forbundet hermed samt optagelse af lån, afdrag på rentebærende gæld og betaling af udbytte til selskabsdeltagere. Likvider Likvider omfatter likvide beholdninger samt kortfristede værdipapirer med en løbetid under 3 måneder, og som uden hindring kan omsættes til likvide beholdninger, og hvorpå der kun er ubetydelige risici for værdiændringer. 9. Hensættelser til udskudt skat Hensættelser til udskudt skat 1. januar 2023 21.495 -11.000 Udskudt skat af årets resultat 83.012 32.495 104.507 21.495 11. Eventualposter Eventualforpligtelser 31/12 2023 Lejeforpligtelse frem til udløb i alt 490.276 Eventualforpligtelser i alt 490.276 Selskabet indgår i en dansk sambeskatning med ChangeGroup Holding A/S som adminstrationsselskab. Selskabet hæfter derfor i henhold til selskabsskattelovens regler herom for indkostskatter mv. for de sambeskattede selskaber og ligeledes for eventuelle forpligtelser til at indeholde kildeskat på renter, royalties og udbytter for de sambeskattede selskaber. de sambeskattede selskabers samlede kendte nettoforpligtelse i sambeskatningen fremgår af adminstrationsselskabet årsregnskab. 12. Nærtstående parter Bestemmende indflydelse Changegroup Holding A/S, Lyngbyvej 2, 2100 København Ø Moderselskab Transaktioner Alle transaktioner med nærtstående parter sker på markedsmæssige vilkår. 263342762023-01-012023-12-31263342762022-01-012022-12-31263342762022-12-31263342762023-12-31263342762023-01-012023-12-311263342762023-01-012023-12-312263342762023-01-012023-12-313263342762023-01-012023-12-314263342762023-01-012023-12-315263342762023-01-012023-12-311263342762023-01-012023-12-311263342762023-01-01e:FixturesFittingsToolsAndEquipmentMember263342762023-01-012023-12-31e:FixturesFittingsToolsAndEquipmentMember263342762023-12-31e:FixturesFittingsToolsAndEquipmentMember263342762023-01-01e:ContributedCapitalMember263342762023-12-31e:ContributedCapitalMember263342762023-01-01e:RetainedEarningsMember263342762023-01-012023-12-31e:RetainedEarningsMember263342762023-12-31e:RetainedEarningsMember263342762023-01-01e:ProposedDividendRecognisedInEquityMember263342762023-01-012023-12-31e:ProposedDividendRecognisedInEquityMember263342762023-12-31e:ProposedDividendRecognisedInEquityMember263342762002-01-012002-12-31263342762002-12-31263342762001-01-012001-12-31263342762001-12-31263342762000-01-012000-12-31263342762000-12-31263342762023-01-012023-12-310263342762022-01-012022-12-310263342762002-01-012002-12-310263342762001-01-012001-12-310263342762000-01-012000-12-310263342762023-01-01e:AcquiredIntangibleAssetsMember263342762023-01-012023-12-31e:AcquiredIntangibleAssetsMember263342762023-12-31e:AcquiredIntangibleAssetsMember263342762023-12-31e:OtherLongtermPayablesMember263342762023-01-01263342762022-01-01263342762023-01-012023-12-312263342762022-01-012022-12-312263342762002-01-012002-12-312263342762001-01-012001-12-312263342762000-01-012000-12-312263342762022-01-01e:ContributedCapitalMember263342762022-12-31e:ContributedCapitalMember263342762022-01-01e:RetainedEarningsMember263342762022-01-012022-12-31e:RetainedEarningsMember263342762022-12-31e:RetainedEarningsMember263342762022-01-01e:ProposedDividendRecognisedInEquityMember263342762022-01-012022-12-31e:ProposedDividendRecognisedInEquityMember263342762022-12-31e:ProposedDividendRecognisedInEquityMember263342762023-01-01e:DepositsLongtermInvestmentsAndReceivablesMember263342762023-01-012023-12-31e:DepositsLongtermInvestmentsAndReceivablesMember263342762023-12-31e:DepositsLongtermInvestmentsAndReceivablesMemberiso4217:DKKxbrli:pure