BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskabImaneq 33, 7. etage, Box 20GL-3900 Nuuk20222670Årsrapport2025-03-13Jeanette Sandy ShalmiPinguaraq Development ApSNaternaq 33905 NuussuaqAndre erklæringer uden sikkerhed408588142019-10-14Sermersooq2023-10-012024-09-302022-10-012023-09-30BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskabImaneq33, 7. etage, Box 20GL-3900NuukNuuk2025-03-13Jeanette Sandy ShalmiNuuk2025-03-13BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskab20222670Ole Lynge AndersenAndre erklæringer uden sikkerhedStatsautoriseret revisormne34462221703413216387914477914471425587530191131326227748523058442-1347952-252798900-1347952-2527989-1347952-2527989-1347952-25279894996428350755730226472342385947272611517746152027261151774615202151550015155002118720037017273720037072784254748155725000050000-3965183-2617230-3915183-256723010000000100000005918400591840028645001296135143716285439874023982935216306037226262171561257994860970000714000550000822319160020001593539287645566670658443681658215457669943777382802727842547481557250000-2617231-134795250000-39651831151547177238594730337667015499065154717722647234791447079144715828940499642832264723459658000Regnskabsklasse BtruetrueDirektionen har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for regnskabsåret 1. oktober 2023 - 30. september 2024 for Pinguaraq Development ApS. Årsrapporten aflægges i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Det er min opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. september 2024 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. oktober 2023 - 30. september 2024. Ledelsesberetningen indeholder efter min opfattelse en retvisende redegørelse for de forhold, beretningen omhandler. Direktionen anser fortsat betingelserne for at undlade revision for opfyldte. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Til kapitalejerne i Pinguaraq Development ApS Vi har opstillet årsregnskabet for Pinguaraq Development ApS for regnskabsåret 1. oktober 2023 - 30. september 2024 på grundlag af selskabets bogføring og øvrige oplysninger, som ledelsen har tilvejebragt. Årsregnskabet omfatter resultatopgørelse, balance, egenkapitalopgørelse, noter og anvendt regnskabspraksis. Vi har udført opgaven i overensstemmelse med den internationale standard, Opgaver om opstilling af finansielle oplysninger. Vi har anvendt vores faglige ekspertise til at assistere ledelsen med at udarbejde og præsentere årsregnskabet i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Vi har overholdt relevante bestemmelser i revisorloven og International Ethics Standards Board for Accountants’ internationale retningslinjer for revisorers etiske adfærd (IESBA Code) herunder principper om integritet, objektivitet, professionel kompetence og fornøden omhu. Årsregnskabet samt nøjagtigheden og fuldstændigheden af de oplysninger, der er anvendt til opstillingen af årsregnskabet, er ledelsens ansvar. Da en opgave om opstilling af finansielle oplysninger ikke er en erklæringsopgave med sikkerhed, er vi ikke forpligtede til at verificere nøjagtigheden eller fuldstændigheden af de oplysninger, ledelsen har givet os til brug for at opstille årsregnskabet. Vi udtrykker derfor ingen revisions- eller reviewkonklusion om, hvorvidt årsregnskabet er udarbejdet i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Væsentligste aktiviteter Pinguaraq Development ApS er et projektudviklingsselskab stiftet med det formål at bygge boliger i Lokalplansområde 4A6-1 Pinguaraq i Qinngorput, Nuuk. Udviklingen i aktiviteter og økonomiske forhold Årets resultat er ikke tilfredsstillende, men skyldes i primært øget finansielle omkostninger. Materielle anlægsaktiver under udførsel omfatter i alt opførelse af 4 etageejendomme i Pinguaraq. I oktober 2022 blev første blok B-4289 færdiggjort og selskabet modtager lejeindtægter herfra. Færdiggørelse af de 3 øvrige etageejendomme afventer, at tilbud samt at selskabet opnår finansiering heraf. For at sikre selskabets kapitalberedskab har selskabets ejer afgivet uigenkaldeligt støttetilsagn om, at ville sikre selskabets likviditet mindst til udløb af næste regnskabsår. Betydningsfulde begivenheder, indtruffet efter regnskabsårets afslutning Der er ikke efter regnskabsårets afslutning indtruffet begivenheder af væsentlig betydning for selskabets finansielle stilling. kr. Anpartskapital Overført resultat I alt Egenkapital 1. oktober 2023 50.000 -2.617.231 -2.567.231 Forslag til resultatdisponering -1.347.952 -1.347.952 Egenkapital 30. september 2024 50.000 -3.965.183 -3.915.183 1 | Personaleomkostninger Antal heltidsbeskæftigede personer i gennemsnit: 1 1 2 | Materielle anlægsaktiver kr. Grunde og bygninger Mat. anlægsaktiver under udførelse og forudbet. Kostpris 1. oktober 2023 51.547.177 23.859.473 Overførsel 0 337.667 Afgang 0 -1.549.906 Kostpris 30. september 2024 51.547.177 22.647.234 Af- og nedskrivninger 1. oktober 2023 791.447 0 Årets afskrivninger 791.447 Af- og nedskrivninger 30. september 2024 1.582.894 0 Regnskabsmæssig værdi 30. september 2024 49.964.283 22.647.234 3 | Langfristede gældsforpligtelser 30/9 2024 Afdrag Restgæld 30/9 2023 kr. gæld i alt næste år efter 5 år gæld i alt Ansvarlig lånekapital 10.000.000 0 10.000.000 10.000.000 Gældsbreve 5.918.400 0 0 5.918.400 Gæld til realkreditinstitutter 29.639.861 994.860 27.786.000 30.583.514 Gæld til pengeinstitutter 4.430.285 714.000 0 4.948.740 Gæld der er optaget ved udstedelse af obligationer 0 0 1.142.000 0 Gæld til selskabsdeltagere og ledelse 23.982.935 0 0 21.630.603 Skyldigt sambeskatningsbidrag 0 0 20.730.000 0 73.971.481 1.708.860 59.658.000 73.081.257 Gælden vedrørende ansvarlig lånekapital er afdragsfri i de første 5 år, hvorefter der påbegyndes afvikling på lånekapitalen. Afdragsprofilen fastlægges ved den afdragsfrie periodes udløb. I perioden frem til lånet indfries tilskrives en rente med 2,5% p.a. Lånet efterstilles al anden ikke-efterstillet gæld. Dette gælder tillige eventuelle ikke betalte renter og restancer. Langfristede gældsforpligtelser indeholder pr. 30 september 2024 amortiseringer på 498 t.kr. Eventualforpligtelser Ingen 5 | Pantsætninger og sikkerhedsstillelser Til sikkerhed for mellemværende med banken er deponeret ejerpantebrev stort kr. 4.000.000 vedrørende B-4289. Til sikkerhed for mellemværende med kreditforeningen er deponeret pantebrev kr. 31.125.000 vedrørende B-4289. Den regnskabsmæssige værdi udgør kr. 49.964.283 kr. 6 | Forudsætninger for fortsat drift For at sikre selskabets kapitalberedskab har selskabets ejer afgivet uigenkaldeligt støttetilsagn om, at ville sikre selskabets likviditet mindst til udløb af næste regnskabsår. Årsrapporten for Pinguaraq Development ApS for 2023/24 er aflagt i overensstemmelse med den grønlandske årsregnskabslovs bestemmelser for virksomheder i regnskabsklasse B med tilvalg af regler fra regnskabsklasse C. Regnskabsklasse B1 true true Årsrapporten er udarbejdet efter samme regnskabspraksis som sidste år. Huslejeindtægter Huslejeindtægter er periodiseret således, at de dækker perioden frem til regnskabsårets udløb. Opkrævede bidrag til dækning af varme indgår ikke i huslejeindtægter. Andre eksterne omkostninger Andre eksterne omkostninger omfatter øvrige produktions-, salgs-, leverings- og administrationsomkostninger, herunder omkostninger til energi, markedsføring, lokaler, tab på debitorer, leasingomkostninger mv. Finansielle indtægter og omkostninger Finansielle indtægter og omkostninger indeholder renteindtægter og -omkostninger, realiserede og urealiserede kursgevinster og -tab vedrørende værdipapirer, gæld og transaktioner i fremmed valuta samt tillæg og godtgørelse under acontoskatteordningen mv. Finansielle indtægter og omkostninger indregnes i resultatopgørelsen med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Renteindtægter og -omkostninger beregnes på amortiserede kostpriser. Skat af årets resultat Årets skat, som består af årets aktuelle skat og forskydning i udskudt skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte i egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer direkte i egenkapitalen. Materielle anlægsaktiver Grunde og bygninger, produktionsanlæg og maskiner samt andre anlæg, driftsmateriel og inventar måles til kostpris med fradrag af akkumulerede af- og nedskrivninger. Der afskrives ikke på grunde. Afskrivningsgrundlaget er kostpris med fradrag af den skønnede restværdi efter afsluttet brugstid. Kostprisen omfatter anskaffelsesprisen samt omkostninger direkte tilknyttet anskaffelsen indtil det tidspunkt, hvor aktivet er klar til at blive taget i brug. Der foretages lineære afskrivninger baseret på følgende vurdering af aktivernes forventede brugstider og restværdi: Brugstid Restværdi Bygninger 30-50 år 30-50% Materielle anlægsaktiver under udførelse Aktiver der ikke afskrives Fortjeneste eller tab ved salg af materielle anlægsaktiver opgøres som forskellen mellem salgspris med fradrag af salgsomkostninger og den regnskabsmæssige værdi på salgstidspunktet med fradrag af afhændelsesomkostninger. Fortjeneste eller tab indregnes i resultatopgørelsen under andre driftsindtægter eller andre driftsomkostninger. Værdiforringelse af anlægsaktiver Den regnskabsmæssige værdi af materielle anlægsaktiver vurderes årligt for indikationer på værdiforringelse ud over det, som udtrykkes ved afskrivning. Foreligger der indikationer på værdiforringelse, foretages nedskrivningstest af hvert enkelt aktiv henholdsvis gruppe af aktiver. Der foretages nedskrivning til genindvindingsværdien, hvis denne er lavere end den regnskabsmæssige værdi. Genindvindingsværdi er den højeste værdi af kapitalværdi og salgsværdien fratrukket forventede omkostninger ved et salg. Kapitalværdien opgøres som nutidsværdien af de forventede nettopengestrømme fra fortsat anvendelse af aktivet eller aktivgruppen og det forventede provenu ved salg af aktivet eller aktivgruppen efter endt brugstid. Der anvendes en diskonteringsrente, som afspejler den risikofri markedsrente og ejernes afkastkrav for tilsvarende aktiver. Vækstraten i terminalperioden fastsættes i overensstemmelse med branchenormen. Tilgodehavender Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til nominel værdi. Værdien reduceres med nedskrivning til imødegåelse af forventede tab. Der foretages nedskrivning til imødegåelse af tab, hvor der vurderes at være indtruffet en objektiv indikation på, at et tilgodehavende eller en portefølje af tilgodehavender er værdiforringet. Hvis der foreligger en objektiv indikation på, at et individuelt tilgodehavende er værdiforringet, foretages nedskrivning på individuelt niveau. Tilgodehavender, hvorpå der ikke foreligger en objektiv indikation på værdiforringelse på individuelt niveau, vurderes på porteføljeniveau for objektiv indikation for værdiforringelse. Porteføljerne baseres primært på debitorernes hjemsted og kreditvurdering i overensstemmelse med selskabets kreditrisikostyringspolitik. De objektive indikatorer, som anvendes for porteføljer, er fastsat baseret på historiske tabserfaringer. Nedskrivninger opgøres som forskellen mellem den regnskabsmæssige værdi af tilgodehavender og nutidsværdien af de forventede pengestrømme, herunder realisationsværdi af eventuelle modtagne sikkerhedsstillelser. Som diskonteringssats anvendes den effektive rente for det enkelte tilgodehavende eller portefølje. Skyldig skat og udskudt skat Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balancen som beregnet skat af årets skattepligtige indkomst reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster samt for betalte acontoskatter. Udskudt skat måles af midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssig og skattemæssig værdi af aktiver og forpligtelser. Udskudte skatteaktiver, herunder skatteværdien af fremførselsberettiget skattemæssigt underskud, måles til den værdi, hvortil aktivet forventes at blive anvendt inden for en overskuelig årrække, enten ved udligning i skat af fremtidig indtjening eller ved modregning i udskudte skatteforpligtelser inden for samme juridiske skatteenhed. Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler og skattesatser, der med balancedagens lovgivning vil være gældende, når den udskudte skat forventes udløst som aktuel skat. Ændring i udskudt skat som følge af ændringer i skattesatser indregnes i resultatopgørelsen bortset fra poster, der føres direkte på egenkapitalen. Gældsforpligtelser Finansielle forpligtelser indregnes ved lånoptagelse til det modtagne provenu med fradrag af afholdte transaktionsomkostninger. I efterfølgende perioder måles de finansielle forpligtelser til amortiseret kostpris svarende til den kapitaliserede værdi ved anvendelse af den effektive rente, således forskellen mellem nettoprovenuet og den nominelle værdi indregnes i resultatopgørelsen over låneperioden. Amortiseret kostpris for kortfristede forpligtelser svarer normalt til nominel værdi. I finansielle forpligtelser indregnes tillige den kapitaliserede restleasingforpligtelse på finansielle leasingkontrakter. 408588142023-10-012024-09-30408588142024-09-30408588142023-09-30408588142022-10-012023-09-30408588142023-10-01g:ContributedCapitalMember408588142024-09-30g:ContributedCapitalMember408588142023-10-012024-09-30g:RetainedEarningsMember408588142023-10-01g:RetainedEarningsMember408588142024-09-30g:RetainedEarningsMember408588142023-10-012024-09-301408588142023-10-012024-09-30g:LandAndBuildingsMember408588142023-10-01g:LandAndBuildingsMember408588142024-09-30g:LandAndBuildingsMember408588142023-10-012024-09-30g:PropertyPlantAndEquipmentInProgressAndPrepaymentsForPropertyPlantAndEquipmentMember408588142023-10-01g:PropertyPlantAndEquipmentInProgressAndPrepaymentsForPropertyPlantAndEquipmentMember408588142024-09-30g:PropertyPlantAndEquipmentInProgressAndPrepaymentsForPropertyPlantAndEquipmentMember408588142023-10-012024-09-301xbrli:pureiso4217:DKK