BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskabHavneholmen 29DK-1561 København V20222670Årsrapport2016-12-05Niels KornerupEinar Kornerup A/SPaul Bergsøes Vej 182600 Glostrup43 26 56 1143 26 56 00www.einarkornerup.dkek@einarkornerup.dk137039061989-12-01Glostrup2015-10-012016-09-30BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskabRevisionspåtegningHavneholmen291561København VBestyrelsen og direktionen har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for 1. oktober 2015 - 30. september 2016 for Einar Kornerup A/S.Årsrapporten aflægges i overensstemmelse med årsregnskabsloven.Det er vores opfattelse, at koncernregnskabet og årsregnskabet giver et retvisende billede af koncernens og selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. september 2016 samt af resultatet af koncernens og selskabets aktiviteter og koncernens pengestrømme for regnskabsåret 1. oktober 2015 - 30. september 2016.Ledelsesberetningen indeholder efter vores opfattelse en retvisende redegørelse for de forhold, beretningen omhandler.Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse.Glostrup2016-11-21Hans ChristensenSvend Paludan-MüllerFormandNiels KornerupNæstformandJens KornerupSvend S. MatthisenMedarbejdervalgtBirgit HallerMedarbejdervalgtIngemann NissenMedarbejdervalgtTil kapitalejerne i Einar Kornerup A/SVi har revideret koncernregnskabet og årsregnskabet for Einar Kornerup A/S for regnskabsåret 1. oktober 2015 - 30. september 2016, der omfatter anvendt regnskabspraksis, resultatopgørelse, balance og noter for såvel koncernen som selskabet samt pengestrømsopgørelse for koncernen. Koncernregnskabet og årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven.Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et koncernregnskab og et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et koncernregnskab og et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl.Det er vores opfattelse, at koncernregnskabet og årsregnskabet giver et retvisende billede af koncernens og selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 30. september 2016 samt af resultatet af koncernens og selskabets aktiviteter og koncernens pengestrømme for regnskabsåret 1. oktober 2015 - 30. september 2016 i overensstemmelse med årsregnskabsloven.Vi har i henhold til årsregnskabsloven gennemlæst ledelsesberetningen. Vi har ikke foretaget yderligere handlinger i tillæg til den udførte revision af koncernregnskabet og årsregnskabet. Det er på denne baggrund vores opfattelse, at oplysningerne i ledelsesberetningen er i overensstemmelse med koncernregnskabet og årsregnskabet.København2016-11-21BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskab20222670Michael SøbyStatsautoriseret revisor595000000453000000381000000630000006300000053000000160000001700000013000000150000007000000Driftsresultat før afskrivninger/EBITDADriftsresultat før afskrivninger/EBITDADriftsresultat før afskrivninger/EBITDADriftsresultat før afskrivninger/EBITDADriftsresultat før afskrivninger/EBITDA30000002000000600000010000000120000009000000Årets resultatÅrets resultatÅrets resultatÅrets resultatÅrets resultat3500000003430000002680000001070000001030000009300000013000000012100000011100000019000000-21000000-47000000-3000000-2000000-2000000-280000001420000003800000030000001000000200000019921320317820210.69.910.613.913.92.22.21.831.46.24453.633.32431.429.434.717.51210.713.89.9Regnskabsklasse C, stor virksomhed1612305780684068000102703555101116000-537119283-6035320000042562038500031200-10639063-12728000-2614418-2338000649730546819300010009225798778000-48953336-50715000-97445932-97313000-2362210-2609000-641100-51700013657508148690002005225948000006112867747500011915920339600094553701553000-213287-2188000-1007969-29260002536014116077000165654937050000-5587283-3639000-22968861210001977285812438000142686077171000-5504251-526700014268607717100040000004000000110572-23370001015803555080006028256130006028256130003237108377200016363018600089895188100000117706914780001153736145500059159536744000192019122540000051731871518200001194315115700010114069770001194315115700052743277527970007110268790100054663468550510005933044790000059330447900000145326277942800003421252000782766510780000000028831875110000075000007860000281312064971167900012002666681200001122088015386000066390002644226664000085546277300076400868300016629338218059200026004137317610001859982672067710006528112020667000018599826720677100065281120206670000159614164049000154142363842000354481094451891000928266803022730003615913624597920001474901483573240002000000020000000200000002000000000110572096536218862680009642564686268000400000040000004000000400000012053621811026800012053621811026800030880535274860000002237000001840400016083000000027289515200018404000183200002728951520000120875000012087500090612413951000000065278625649840005425625420000001118770001205000023100012050000231000319424400020635327225280001408847313379000191770609303718000266810352469040001917706093037180002668103524690400036159136245979200014749014835732400019365902223000-297-339600002188000558728336390002321000230001727488-1872000-108557300007940571-31877000-608521948239000-58695250003308584832160000-1533698-1792000425620362000-37787-20100020304002255000884535624000-1208752845186800011818906243000-8140000-6625000-11719637845486000-8322599578270000270820403192550000187594408270820000199213000197205000006112867747500000121548950001191592033960009333822145800000-834180-765000-213287-2188000-173789-2161000-81060320226756200680000-680002518749-370700029324-53000-5587283-3639000-2296886121000632825124857521216392209034563640040-1562551-2505006328251182665712277426200008713379112825860-1562551-250500100001438721346389-30000-8589549-113784756028253237108898951156617942662381592803214183863567100-147509631177069632825754146963399804200026623863282579614699002362000056851681794001000064000567100-30000-632516-874650060282516363011537361152941413741194315119431551859243977204034202-2379440516212991011406-134931580-7500000061128670-17921590-1667245002728950165101270517318711011406200000000862676114000000000-400000000102686074000000200000000965362184000000200000000862676114000000000-4000000011057210158035400000020000000110572964256464000000Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om koncernregnskabet og årsregnskabet på grundlag af vores revision. Vi har udført revisionen i overensstemmelse med internationale standarder om revision og yderligere krav ifølge dansk revisorlovgivning. Dette kræver, at vi overholder etiske krav samt planlægger og udfører revisionen for at opnå høj grad af sikkerhed for, om koncernregnskabet og årsregnskabet er uden væsentlig fejlinformation. En revision omfatter udførelse af revisionshandlinger for at opnå revisionsbevis for beløb og oplysninger i koncernregnskabet og i årsregnskabet. De valgte revisionshandlinger afhænger af revisors vurdering, herunder vurderingen af risici for væsentlig fejlinformation i koncernregnskabet og årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved risikovurderingen overvejer revisor intern kontrol, der er relevant for virksomhedens udarbejdelse af et koncernregnskab og et årsregnskab, der giver et retvisende billede. Formålet hermed er at udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke at udtrykke en konklusion om effektiviteten af virksomhedens interne kontrol. En revision omfatter endvidere vurdering af, om ledelsens valg af regnskabspraksis er passende, om ledelsens regnskabsmæssige skøn er rimelige samt den samlede præsentation af koncernregnskabet og årsregnskabet. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Revisionen har ikke givet anledning til forbehold. Nøgletallene følger i al væsentlighed Den Danske Finansanalytikerforenings anbefalinger. Der henvises til definitioner og begreber under anvendt regnskabspraksis. Hovedaktiviteten har i lighed med tidligere år bestået af byggeopgaver inden for nybyggeri, ombygninger, renovering og restaurering. Der er ingen usædvanlige forhold, der påvirker koncernens regnskab. Der er ikke væsentlig usikkerhed eller usædvanlige forhold, der kan påvirke indregning og måling. Årets omsætning er faldet med 71,8 mio. kr. i forhold til sidste år, og udgør således 612,3 mio. kr. Faldet kan især henføres til vigende omsætning i datterselskaberne Entreprenørfirmaet Einar Kornerup A/S og Einar Kornerup Jylland A/S. Årets resultat betragtes samlet som tilfredsstillende på trods af et markant negativt resultat i datterselskabet Einar Kornerup Jylland A/S. Ordretilgangen har i årets løb været tilfredsstillende. Ved regnskabsårets afslutning beskæftigede koncernen 216 medarbejdere, hvoraf 15 er lærlinge. Herudover var der hos underentreprenører på vores byggepladser beskæftiget ca. 230 håndværkere i forbindelse med entreprenørselskabernes hoved- og totalentrepriser. Der er ikke efter regnskabsårets afslutning indtruffet begivenheder af væsentlig betydning for koncernens finansielle stilling. Rentebærende aktiver udgør ved dette regnskabsårs afslutning over 50 % af aktiverne i koncernen, og der er rentebærende passiver i mindre omfang. Selskabet er derfor følsomt over for ændringer i renteniveauet. I det kommende år forventer koncernen en svagt faldende omsætning og en uændret indtjening. Kornerup koncernen er bevidst om sit ansvar over for samfundet. Koncernen har udarbejdet en CSR-redegørelse samt en politik for kønsmæssig sammensætning i ledelsen for 2015/2016. Redegørelsen kan læses på hjemme www.einarkornerup.dk. Årsrapporten for Einar Kornerup A/S for 2015/16 er aflagt i overensstemmelse med den danske årsregnskabslovs bestemmelser for virksomheder i regnskabsklasse C, stor virksomhed. Regnskabsklasse C, stor virksomhed Årsrapporten er udarbejdet efter samme regnskabspraksis som sidste år. 1 I resultatopgørelsen indregnes indtægter i takt med, at de indtjenes, herunder indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser. I resultatopgørelsen indregnes ligeledes alle omkostninger, herunder afskrivninger og nedskrivninger. Aktiver indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå selskabet, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og forpligtelser som beskrevet for hver enkelt regnskabspost nedenfor. Visse finansielle aktiver og forpligtelser måles til amortiseret kostpris, hvorved der indregnes en konstant effektiv rente over løbetiden. Amortiseret kostpris opgøres som oprindelig kostpris med fradrag af eventuelle afdrag samt tillæg/fradrag af den akkumulerede amortisering af forskellen mellem kostpris og nominelt beløb. Ved indregning og måling tages hensyn til forudsigelige tab og risici, der fremkommer inden årsrapporten aflægges, og som be- eller afkræfter forhold, der eksisterede på balancedagen. Den regnskabsmæssige værdi af immaterielle og materielle anlægsaktiver gennemgås årligt for at afgøre, om der er indikation af værdiforringelse ud over det, som udtrykkes ved normal afskrivning. Hvis dette er tilfældet, foretages nedskrivning til den lavere genindvindingsværdi. Koncernregnskabet omfatter modervirksomheden Einar Kornerup A/S samt dattervirksomheder, hvori Einar Kornerup A/S direkte eller indirekte besidder mere end 50% af stemmerettighederne eller på anden måde har bestemmende indflydelse. Koncernregnskabet er udarbejdet som et sammendrag af modervirksomhedens og dattervirksomhedernes årsregnskaber ved sammenlægning af ensartede regnskabsposter. Ved konsolideringen foretages fuld eliminering af koncerninterne indtægter og omkostninger, aktiebesiddelser, interne mellemværender og udbytter samt realiserede og urealiserede fortjenester og tab ved transaktioner mellem de konsoliderede virksomheder. I koncernregnskabet indregnes dattervirksomhedernes regnskabsposter 100%. Minoritetsinteressernes forholdsmæssige andel af dattervirksomhedernes resultat og egenkapital reguleres årligt og opføres som særskilte poster under resultatopgørelse og balance. Nettoomsætningen ved salg af entrepriser indregnes i resultatopgørelsen, såfremt levering og risikoovergang til køber har fundet sted inden årets udgang, og såfremt indtægten kan opgøres pålideligt og forventes modtaget. Nettoomsætning indregnes eksklusiv moms, afgifter og med fradrag af rabatter i forbindelse med salget. Entrepriser udført for fremmed regning indregnes i takt med, at produktionen udføres, hvorved nettoomsætninen svarer til salgsværdien af årets udførte arbejder (produktionsmetoden). Produktionsomkostninger omfatter lønninger, byggematerialer, byggepladsomkostninger, underentreprenøromkostninger og projekteringsomkostninger, der afholdes for at opnå årets nettoomsætning. Andre eksterne omkostninger omfatter omkostninger til administration, salg og distribution samt husleje. Andre driftsindtægter og -omkostninger indeholder regnskabsposter af sekundær karakter i forhold til virksomhedernes væsentligste aktiviteter. Personaleomkostninger omfatter løn og gager, inklusiv feriepenge og pensioner samt andre omkostninger til social sikring mv. til selskabets medarbejdere. I selskabets resultatopgørelse indregnes den forholdsmæssige andel af dattervirksomheders resultat efter fuld eliminering af intern avance/tab og fradrag af afskrivning på goodwill. Finansielle indtægter og omkostninger indeholder renteindtægter og -omkostninger samt tillæg og godtgørelse under acontoskatteordningen mv. Finansielle indtægter og omkostninger indregnes med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Årets skat, som består af årets aktuelle skat og forskydning i udskudt skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte på egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer direkte på egenkapitalen. Selskabet er sambeskattet med koncernforbundne danske selskaber. Den aktuelle danske selskabsskat fordeles mellem de sambeskattede danske selskaber i forhold til disses skattepligtige indkomst, og med fuld fordeling med refusion vedrørende skattemæssige underskud. De sambeskattede selskaber indgår i acontoskatteordningen. Grunde og bygninger, indretning af lejede lokaler, tekniske anlæg og maskiner samt driftsmateriel måles til kostpris med fradrag af akkumulerede af- og nedskrivninger. Der afskrives ikke på grunde. Afskrivningsgrundlaget er kostpris med fradrag af den skønnede restværdi efter afsluttet brugstid. Kostprisen omfatter anskaffelsesprisen samt omkostninger direkte tilknyttet anskaffelsen indtil det tidspunkt, hvor aktivet er klar til at blive taget i brug. Der foretages lineære afskrivninger baseret på følgende vurdering af aktivernes forventede brugstider og restværdi herefter: Brugstid Restværdi Grunde og bygninger 50 år 0 % Tekniske anlæg og maskiner 2-10 år 0 % Driftsmateriel 3-8 år 0 % Indretning af lejede lokaler 5-10 år 0 % Fortjeneste eller tab ved afhændelse af materielle anlægsaktiver opgøres som forskellen mellem salgspris med fradrag af salgsomkostninger og den regnskabsmæssige værdi på salgstidspunktet. Fortjeneste eller tab indregnes i resultatopgørelsen under andre driftsindtægter eller andre driftsomkostninger. Kapitalandele i dattervirksomheder måles i moderselskabets balance efter den indre værdis metode. Kapitalandele i dattervirksomheder måles i balancen til den forholdsmæssige andel af virksomhedernes regnskabsmæssige indre værdi opgjort efter moderselskabets regnskabspraksis med fradrag eller tillæg af urealiserede koncerninterne avancer og tab. Nettoopskrivning af kapitalandele i dattervirksomheder overføres under egenkapitalen til reserve for nettoopskrivning efter den indre værdis metode i det omfang, den regnskabsmæssige værdi overstiger anskaffelsesværdien. Dattervirksomheder med negativ regnskabsmæssig indre værdi måles til 0 kr., og et eventuelt tilgodehavende hos disse virksomheder nedskrives med moderselskabets andel af den negative indre værdi, i det omfang det vurderes som uerholdeligt. Såfremt den regnskabsmæssige negative indre værdi overstiger tilgodehavender, indregnes det resterende beløb under hensatte forpligtelser i det omfang, modervirksomheden har en retlig eller faktisk forpligtelse til at dække dattervirksomhedernes underbalance. Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til nominel værdi. Værdien reduceres med nedskrivning til imødegåelse af forventede tab. Igangværende arbejder for fremmed regning måles til salgsværdien af det udførte arbejde. Salgsværdien måles på baggrund af kostprisen for materialer, byggepladsomkostninger samt medgåede lønninger, underentreprenørvederlag og projekteringsomkostninger med tillæg af a'conto dækningsbidrag og fradrag for a'conto faktureringer. Periodeafgrænsningsposter indregnet under aktiver omfatter afholdte omkostninger vedrørende efterfølgende regnskabsår. Værdipapirer og kapitalandele, indregnet under omsætningsaktiver, omfatter børsnoterede obligationer, aktier og andre værdipapirer, der måles til dagsværdi på balancedagen. Børsnoterede værdipapirer måles til børskurs. Ikke børsnoterede værdipapirer måles til en salgsværdi baseret på beregnet kapitalværdi. Udbytte, som forventes udbetalt for året, vises som en særskilt post under egenkapitalen. Hensatte forpligtelser omfatter forventede omkostninger til garantiforpligtelser, tab på igangværende arbejder, omstruktureringer mv. samt udskudt skat. Garantiforpligtelser omfatter forpligtelser til udbedring af arbejder inden for garantiperioden på 1-5 år. De hensatte forpligtelser måles og indregnes på baggrund af erfaringerne med garantiarbejder, samt konkrete sagsvurderinger. Når det er sandsynligt, at de totale omkostninger vil overstige de totale indtægter på et igangværende arbejde for fremmed regning, hensættes det samlede tab, der må påregnes på entreprisen. Hensættelsen indregnes som omkostning under produktionsomkostninger. Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balancen som beregnet skat af årets skattepligtige indkomst reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster samt for betalte acontoskatter. Udskudt skat måles af midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssig og skattemæssig værdi af aktiver og forpligtelser. Udskudte skatteaktiver, herunder skatteværdien af fremførselsberettiget skattemæssigt underskud, måles til den værdi, hvortil aktivet forventes at kunne realiseres, enten ved udligning i skat af fremtidig indtjening, eller ved modregning i udskudte skatteforpligtelser inden for samme juridiske skatteenhed. Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler og skattesatser, der med balancedagens lovgivning vil være gældende, når den udskudte skat forventes udløst som aktuel skat. Ændring i udskudt skat som følge af ændringer i skattesatser indregnes i resultatopgørelsen bortset fra poster, der føres direkte på egenkapitalen. Finansielle forpligtelser indregnes ved låneoptagelse til det modtagne provenu efter fradrag af afholdte låneomkostninger. I efterfølgende perioder måles de finansielle forpligtelser til amortiseret kostpris svarende til den kapitaliserede værdi ved anvendelse af den effektive rente, således at forskellen mellem provenuet og den nominelle værdi indregnes i resultatopgørelsen over låneperioden. Gæld i øvrigt er målt til amortiseret kostpris svarende til nominel værdi. Transaktioner i fremmed valuta omregnes til transaktionsdagens kurs. Valutakursdifferencer, der opstår mellem transaktionsdagens kurs og kursen på betalingsdagen indregnes i resultatopgørelsen som en finansiel post. Hvis valutapositionen anses for sikring af fremtidige pengestrømme, indregnes urealiserede værdireguleringer direkte på egenkapitalen. Tilgodehavender, gæld og andre monetære poster i fremmed valuta, som ikke er afregnet på balancedagen, omregnes til balancedagens valutakurs. Forskellen mellem balancedagens kurs og kursen på tidspunktet for tilgodehavendets eller gældens opståen indregnes i resultatopgørelsen under finansielle indtægter og omkostninger. PENGESTRØMSOPGØRELSE Under henvisning til årsregnskabslovens § 86, stk. 4 har selskabet valgt ikke at udarbejde en pengestrømsopgørelse. Der vil blive udarbejdet en pengestrømsopgørelse for koncernen. Pengestrømsopgørelsen viser pengestrømmene for året fordelt på driftsaktivitet, investeringsaktivitet og finansieringsaktivitet for året, årets forskydning i likvider samt likvider ved årets begyndelse og slutning. Pengestrømme fra driftsaktivitet: Pengestrømme fra driftsaktivitet opgøres som årets resultat reguleret for ikke-kontante driftsposter, ændring i driftskapital og betalt selskabsskat. Pengestrømme fra investeringsaktivitet: Pengestrømme fra investeringsaktivitet omfatter betaling i forbindelse med køb og salg af immaterielle, materielle og finansielle anlægsaktiver. Pengestrømme fra finansieringsaktivitet: Pengestrømme fra finansieringsaktivitet omfatter ændringer i størrelse eller sammensætning af selskabskapital og omkostninger forbundet hermed samt optagelse af lån samt afdrag på rentebærende gæld og betaling af udbytte til selskabsdeltagere. Likvider: Likvider omfatter kassekredit, likvide beholdninger samt obligationsbeholdninger. Under henvisning til årsregnskabslovens § 86, stk. 4 har selskabet valgt ikke at udarbejde en pengestrømsopgørelse. Der vil blive udarbejdet en pengestrømsopgørelse for koncernen. NØGLETAL De i hoved- og nøgletalsoversigten anførte nøgletal er beregnet således: Bruttomargin: Overskudsgrad: Afkastningsgrad: Soliditetsgrad: Egenkapitalforrentning: (inkl. minoritetsinteresser) Nøgletallene følger i al væsentlighed Den Danske Finansanalytikerforenings anbefalinger Koncernen Moderselskabet 2015/16 2014/15 2015/16 2014/15 Note kr. tkr. kr. tkr. Nettoomsætning 1 Segmentoplysning Byggeopgaver 606.244.673 678.300 0 0 Udlejning af entreprenør- og driftsmateriel 36.580 32 0 0 Ejendomsadministration 4.524.527 4.276 0 0 Salg af arbejdsløn og gager 0 0 85.395.555 84.260 Administrationshonorar 1.500.000 1.460 17.308.000 16.856 612.305.780 684.068 102.703.555 101.116 Vedrørende indland 612.305.780 684.068 102.703.555 101.116 612.305.780 684.068 102.703.555 101.116 Personaleomkostninger 2 Gennemsnitligt antal medarbejdere 199 213 197 205 Løn og gager 36.971.683 42.929 88.591.580 88.605 Pensioner 5.065.164 5.279 5.002.276 5.119 Omkostninger til social sikring 2.541.485 2.507 2.536.292 2.488 Øvrige personaleomkostninger 4.375.004 0 1.315.784 1.101 48.953.336 50.715 97.445.932 97.313 Vederlag til direktion og bestyrelse 3.681.700 4.570 3.681.700 3.586 3.681.700 4.570 3.681.700 3.586 Af- og nedskrivninger 3 Indretning af lejede lokaler 567.100 653 567.100 454 Grunde og bygninger 10.000 10 10.000 10 Tekniske anlæg og maskiner 1.438.721 1.623 64.000 53 Driftsmidler 346.389 323 0 0 2.362.210 2.609 641.100 517 Resultat af kapitalandele i dattervirksomheder 4 Resultat af kapitalandele i dattervirksomheder 0 0 6.112.867 7.475 0 0 6.112.867 7.475 Koncernen Moderselskabet 2015/16 2014/15 2015/16 2014/15 Note kr. tkr. kr. tkr. Andre finansielle indtægter 5 Tilknyttede virksomheder 0 0 121.548 95 Finansielle indtægter i øvrigt 11.915.920 3.396 9.333.822 1.458 11.915.920 3.396 9.455.370 1.553 Andre finansielle omkostninger 6 Tilknyttede virksomheder 0 0 834.180 765 Finansielle omkostninger i øvrigt 213.287 2.188 173.789 2.161 213.287 2.188 1.007.969 2.926 Skat af årets resultat 7 Beregnet skat af årets skattepligtige indkomst 8.106.032 0 2.267.562 0 Regulering skat vedrørende tidligere år 0 -68 0 -68 Regulering af udskudt skat -2.518.749 3.707 29.324 -53 5.587.283 3.639 2.296.886 -121 Materielle anlægsaktiver 8 Koncernen Grunde og bygninger Tekniske anlæg og maskiner Driftsmateriel Kostpris 1. oktober 2015 632.825 12.485.752 12.163.922 .110 Tilgang 0 903.456 364.004 .120 Afgang 0 -1.562.551 -250.500 .130 Kostpris 30. september 2016 632.825 11.826.657 12.277.426 Af- og nedskrivninger 1. oktober 2015 20.000 8.713.379 11.282.586 .140 Afskrivninger solgte aktiver 0 -1.562.551 -250.500 .160 Årets afskrivninger 10.000 1.438.721 346.389 .150 Af- og nedskrivninger 30. september 2016 30.000 8.589.549 11.378.475 Regnskabsmæssig værdi 30. september 2016 602.825 3.237.108 898.951 Koncernen Indretning af lejede lokaler Kostpris 1. oktober 2015 15.661.794 .110 Tilgang 266.238 .120 Kostpris 30. september 2016 15.928.032 Af- og nedskrivninger 1. oktober 2015 14.183.863 .140 Årets afskrivninger 567.100 .150 Af- og nedskrivninger 30. september 2016 14.750.963 Regnskabsmæssig værdi 30. september 2016 1.177.069 Moderselskabet Grunde og bygninger Tekniske anlæg og maskiner Indretning af lejede lokaler Kostpris 1. oktober 2015 632.825 754.146 9.633.998 .110 Tilgang 0 42.000 266.238 .120 Kostpris 30. september 2016 632.825 796.146 9.900.236 Af- og nedskrivninger 1. oktober 2015 20.000 568.516 8.179.400 .140 Årets afskrivninger 10.000 64.000 567.100 .150 Af- og nedskrivninger 30. september 2016 30.000 632.516 8.746.500 Regnskabsmæssig værdi 30. september 2016 602.825 163.630 1.153.736 Finansielle anlægsaktiver 9 Koncernen Lejedepositum Kostpris 1. oktober 2015 1.152.941 .110 Tilgang 41.374 .120 Kostpris 30. september 2016 1.194.315 Saldo 30. september 2016 1.194.315 Regnskabsmæssig værdi 30. september 2016 1.194.315 .194 Moderselskabet Kapitalandele i dattervirksomheder Lejedepositum Kostpris 1. oktober 2015 51.859.243 977.204 .110 Tilgang 0 34.202 .120 Afgang -237.944 0 .130 Kostpris 30. september 2016 51.621.299 1.011.406 Opskrivninger 1. oktober 2015 -13.493.158 0 .140 Udloddet resultat -7.500.000 0 .170 Årets opskrivninger 6.112.867 0 .150 Andre reguleringer -1.792.159 0 .185 Opskrivninger 30. september 2016 -16.672.450 0 Saldo 30. september 2016 34.948.849 1.011.406 Underbalance, hensatte forpligtelser 272.895 0 .193 Underbalance, tilgodehavender 16.510.127 0 .194 Regnskabsmæssig værdi 30. september 2016 51.731.871 1.011.406 .194 Kapitalandele i dattervirksomheder (kr.) Navn og hjemsted Egenkapital Årets resultat Stemme og ejerandel % Entreprenørfirmaet Einar Kornerup A/S, Glostrup 82.348.093 14.678.003 62,5 EK-Viktoria A/S, Glostrup -13.645.857 -191.876 100 Einar Kornerup Jylland A/S, Randers -3.137.165 -3.271.353 100 EK-Materiel A/S, Glostrup 5.269.692 375.489 100 EK-Ejendomsadministration A/S, Glostrup 2.494.621 26.855 100 Koncernen Moderselskabet 2016 2015 2016 2015 Note kr. tkr. kr. tkr. Igangværende arbejder for fremmed regning 10 Investeret i igangværende arbejder 1.618.577.901 1.211.011 0 0 Vurderet dækningsbidrag 159.942.596 109.750 0 0 A'conto faktureret vedrørende igangværende arbejder -1.861.305.245 -1.405.081 0 0 Igangværende arbejder for fremmed regning, netto -82.784.748 -84.320 0 0 Der indregnes således: Igangværende arbejder for fremmed regning (aktiver) 7.827.665 10.780 0 0 Modtagne forudbetalinger fra kunder (passiver) -90.612.413 -95.100 0 0 -82.784.748 -84.320 0 0 Periodeafgrænsningsposter 11 Beløbet består primært af forudbetalt husleje. Egenkapital 12 Koncernen Selskabskapital Reserve for nettoopsk. efter indre værdis metode Overført overskud Forslag til udbytte I alt Egenkapital 1. oktober 2015 20.000.000 0 86.267.611 4.000.000 110.267.611 Betalt udbytte 0 0 0 -4.000.000 -4.000.000 Forslag til årets resultatdisponering 0 0 10.268.607 4.000.000 14.268.607 Egenkapital 30. september 2016 20.000.000 0 96.536.218 4.000.000 120.536.218 Moderselskabet Selskabskapital Reserve for nettoopsk. efter indre værdis metode Overført overskud Forslag til udbytte I alt Egenkapital 1. oktober 2015 20.000.000 0 86.267.611 4.000.000 110.267.611 Betalt udbytte 0 0 0 -4.000.000 -4.000.000 Forslag til årets resultatdisponering 0 110.572 10.158.035 4.000.000 14.268.607 Egenkapital 30. september 2016 20.000.000 110.572 96.425.646 4.000.000 120.536.218 Selskabskapitalen har ikke været ændret i de seneste 5 år. 2016 2015 kr. tkr. Selskabskapital Selskabskapitalen er fordelt således: A-aktier, 3 stk. a nom. 3.400.000 kr. 10.200.000 10.200 B-aktier, 1 stk. a nom. 6.700.000 kr. 6.700.000 6.700 B-aktier, 1 stk. a nom. 1.200.000 kr. 1.200.000 1.200 B-aktier, 2 stk. a nom. 700.000 kr. 1.400.000 1.400 B-aktier, 1 stk. a nom. 300.000 kr. 300.000 300 B-aktier, 1 stk. a nom. 200.000 kr. 200.000 200 20.000.000 20.000 Andre hensatte forpligtelser 13 Beløbet omfatter hensættelse til garantiarbejder for 5 år i henhold til AB 92 og ABT 93. Eventualposter mv. 14 Vedrørende merværdiafgift bemærkes det, at Einar Kornerup A/S og tilknyttede virksomheder er fællesregistreret med Initus A/S og tilknyttede virksomheder, samt Einar Kornerup Invest A/S. Solidarisk hæftelse for merværdiafgift der på statusdagen udgør tkr. 2.989. Sædvanlige branchemæssige garantiforpligtelser. Hæftelse i sambeskatningen Koncernens danske selskaber hæfter solidarisk for skat af koncernens sambeskattede indkomst og for visse eventuelle kildeskatter som udbytteskat. Note Nærtstående parter 15 Virksomhedens nærtstående parter med betydelig indflydelse omfatter dattervirksomheder samt selskabernes bestyrelse, direktion og ledende medarbejdere samt disse personers relaterede familiemedlemmer. Nærtstående parter omfatter endvidere selskaber, hvori førnævnte personkreds har væsentlige interesser. Virksomheden har ikke haft væsentlige transaktioner, der ikke er indgået på markedsmæssige vilkår. Ejerforhold 16 Følgende aktionærer er noteret i selskabets særlige aktionærfortegnelse over betydelige kapitalposter som ejende minimum 5% af stemmerne eller selskabskapitalen: Bygningsingeniør Niels Kornerup Strandvejen 101A 3070 Snekkersten Anette Kornerup Gentoftegade 40, 1. tv. 2820 Gentofte Bygningsingeniør Jens Kornerup Strandvejen 143C 3060 Espergærde Einar Kornerup Invest A/S Paul Bergsøes Vej 18 2600 Glostrup Koncernen Moderselskabet 2016 2015 2016 2015 kr. tkr. kr. tkr. Honorar til generalforsamlingsvalgte revisorer 17 Lovpligtig revision 283.000 289 84.800 83 Erklæringsopgaver med sikkerhed 17.800 13 13.300 13 Andre ydelser 18.600 69 5.350 56 319.400 371 103.450 152 137039062015-10-012016-09-30d:ConsolidatedMember137039062014-10-012015-09-30d:ConsolidatedMember137039062016-09-30d:ConsolidatedMember137039062015-10-01d:ConsolidatedMember137039062014-10-01d:ConsolidatedMember137039062015-09-30d:ConsolidatedMember137039062015-10-01g:LandAndBuildingsMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30g:LandAndBuildingsMemberd:ConsolidatedMember137039062016-09-30g:LandAndBuildingsMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-01g:PlantAndMachineryMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30g:PlantAndMachineryMemberd:ConsolidatedMember137039062016-09-30g:PlantAndMachineryMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-01g:FixturesFittingsToolsAndEquipmentMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30g:FixturesFittingsToolsAndEquipmentMemberd:ConsolidatedMember137039062016-09-30g:FixturesFittingsToolsAndEquipmentMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-01g:LeaseholdImprovementsMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30g:LeaseholdImprovementsMemberd:ConsolidatedMember137039062016-09-30g:LeaseholdImprovementsMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-01g:OtherReceivablesMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30g:OtherReceivablesMemberd:ConsolidatedMember137039062016-09-30g:OtherReceivablesMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-01g:ContributedCapitalMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30g:ContributedCapitalMemberd:ConsolidatedMember137039062016-09-30g:ContributedCapitalMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-01g:ReserveForNetRevaluationAccordingToEquityMethodMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30g:ReserveForNetRevaluationAccordingToEquityMethodMemberd:ConsolidatedMember137039062016-09-30g:ReserveForNetRevaluationAccordingToEquityMethodMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-01g:RetainedEarningsMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30g:RetainedEarningsMemberd:ConsolidatedMember137039062016-09-30g:RetainedEarningsMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-01g:ProposedExtraordinaryDividendRecognisedInEquityMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30g:ProposedExtraordinaryDividendRecognisedInEquityMemberd:ConsolidatedMember137039062016-09-30g:ProposedExtraordinaryDividendRecognisedInEquityMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30d:PreviousYearMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30d:TwoYearsAgoMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30d:ThreeYearsAgoMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30d:FourYearsAgoMemberd:ConsolidatedMember137039062016-09-30d:TwoYearsAgoMemberd:ConsolidatedMember137039062016-09-30d:ThreeYearsAgoMemberd:ConsolidatedMember137039062016-09-30d:FourYearsAgoMemberd:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-301d:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30d:PreviousYearMember1d:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30d:TwoYearsAgoMember1d:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30d:ThreeYearsAgoMember1d:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30d:FourYearsAgoMember1d:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30137039062014-10-012015-09-30137039062016-09-30137039062015-09-30137039062015-10-012016-09-30g:ProposedDividendRecognisedInEquityMember137039062014-10-012015-09-30g:ProposedDividendRecognisedInEquityMember137039062015-10-012016-09-30g:ReserveForNetRevaluationAccordingToEquityMethodMember137039062014-10-012015-09-30g:ReserveForNetRevaluationAccordingToEquityMethodMember137039062015-10-012016-09-30g:RetainedEarningsMember137039062014-10-012015-09-30g:RetainedEarningsMember137039062015-10-01g:LandAndBuildingsMember137039062015-10-012016-09-30g:LandAndBuildingsMember137039062016-09-30g:LandAndBuildingsMember137039062015-10-01g:PlantAndMachineryMember137039062015-10-012016-09-30g:PlantAndMachineryMember137039062016-09-30g:PlantAndMachineryMember137039062015-10-01g:LeaseholdImprovementsMember137039062015-10-012016-09-30g:LeaseholdImprovementsMember137039062016-09-30g:LeaseholdImprovementsMember137039062015-10-01g:InvestmentsInGroupEnterprisesMember137039062015-10-012016-09-30g:InvestmentsInGroupEnterprisesMember137039062016-09-30g:InvestmentsInGroupEnterprisesMember137039062015-10-01g:OtherReceivablesMember137039062015-10-012016-09-30g:OtherReceivablesMember137039062016-09-30g:OtherReceivablesMember137039062015-10-01g:ContributedCapitalMember137039062015-10-012016-09-30g:ContributedCapitalMember137039062016-09-30g:ContributedCapitalMember137039062015-10-01g:ReserveForNetRevaluationAccordingToEquityMethodMember137039062015-10-012016-09-30g:ReserveForNetRevaluationAccordingToEquityMethodMember137039062016-09-30g:ReserveForNetRevaluationAccordingToEquityMethodMember137039062015-10-01g:RetainedEarningsMember137039062015-10-012016-09-30g:RetainedEarningsMember137039062016-09-30g:RetainedEarningsMember137039062015-10-01g:ProposedExtraordinaryDividendRecognisedInEquityMember137039062015-10-012016-09-30g:ProposedExtraordinaryDividendRecognisedInEquityMember137039062016-09-30g:ProposedExtraordinaryDividendRecognisedInEquityMember137039062015-10-012016-09-301137039062015-10-012016-09-301137039062015-10-012016-09-302137039062015-10-012016-09-303137039062015-10-012016-09-304137039062015-10-012016-09-305137039062015-10-012016-09-306137039062015-10-012016-09-301137039062015-10-012016-09-3015d:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30d:PreviousYearMember15d:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30d:TwoYearsAgoMember15d:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30d:ThreeYearsAgoMember15d:ConsolidatedMember137039062015-10-012016-09-30d:FourYearsAgoMember15d:ConsolidatedMemberiso4217:DKKxbrli:pure