BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskabTingvej 11, 1. salDK-8800 Viborg20222670Årsrapport2024-05-10Morten Bondgaard GodskMIDTBUS JYLLAND A/SHerredsvejen 1069632 MøldrupRevisionspåtegning321449502009-05-04Viborg2023-01-012023-12-312022-01-012022-12-31BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskabTingvej11, 1. sal8800ViborgNykreditHolstebrovej28800ViborgDahl AdvokatpartnerselskabLundborgvej188800ViborgMøldrup2024-05-10Kim Rønning ChristensenMorten Bondgaard GodskFormandTove SøndergaardKim Rønning ChristensenKonklusionGrundlag for konklusionViborg2024-05-10BDO Statsautoriseret revisionsaktieselskab20222670Dennis HermannRevisionspåtegningStatsautoriseret revisormne361823246900025377000264890001026400010540000904800057640005235000Driftsresultat før afskrivninger (EBITDA)Driftsresultat før afskrivninger (EBITDA)Driftsresultat før afskrivninger (EBITDA)Driftsresultat før afskrivninger (EBITDA)Driftsresultat før afskrivninger (EBITDA)334800017590002028000-1416000-1400000-1195000204600044490001932000360000833000Årets resultat før skatÅrets resultat før skatÅrets resultat før skatÅrets resultat før skatÅrets resultat før skat15050002790006490003987900037344000365950005789000448400037050001927700017317000147170001530700013181000Investeret kapitalInvesteret kapitalInvesteret kapitalInvesteret kapitalInvesteret kapital-5589000-2828000-7765000-2592000-1224000836959535621.534.122.312.415.25062.55235.75220.519.514.51210.117.147.729.36.818.94989793742282792386114063174252963496635101270102258103914287543899327916924228813015127042160199124453620462724449449458400979000158787234704497500010000075000100000300045630030313675440431375043161470364353991633034414509521457322288450180500010971637822298409629673533680721596232154562215962321545623736741532250033736132438519469717917005170824359702349770426423129082400824012361108180871490269667739481119934500454655555555555552145724228887702457961542984725787593852690000229700026900002297000130021513710184318397305888715463036138748061824421762732126409018480984735557630729185974755700504223542955456515325268272358859354890008000065349014310646154671773557473633948161481119934500454655555524228879615420279169808703500000-5000005555555214578770245015878723470449634966351012701022581-229161-279169-242288983954495298458400979000072-5061-4488681495866-1983838-48715942046115653518084220-5588822-2828150184451625401640-8000082800-3736026-36798656606050-5769063-2640332-7753793-5574176514705983725-500000-50000061693626-7841377-7727157-12052-109232441338283123612736083693348863527327074346453727878441084567105536457366757224738611406317425297174547539751297512472402321301512704654000393000979000500000027916924228880870332281611587872347044928500028500018500025000210000750003493525529585235368941313551441281914940405440366036248806193097668629849049421583480500459025732680133930616636024369624424251765725248283000456367544041614702540809180000500010037670087500800004501802422880-800000279169044145705214574501804889425Regnskabsklasse C, mellemstor virksomhedtrueBestyrelsen og direktionen har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2023 for MIDTBUS JYLLAND A/S. Årsrapporten aflægges i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2023 samt af resultatet af selskabets aktiviteter og pengestrømme for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2023. Ledelsesberetningen indeholder efter vores opfattelse en retvisende redegørelse for de forhold, beretningen omhandler. Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse. Til kapitalejeren i MIDTBUS JYLLAND A/S Vi har revideret årsregnskabet for MIDTBUS JYLLAND A/S for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2023, der omfatter resultatopgørelse, balance, egenkapitalopgørelse, pengestrømsopgørelse, noter og anvendt regnskabspraksis. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven. Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2023 samt af resultatet af selskabets aktiviteter og pengestrømme for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2023 i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Grundlag for konklusion Grundlag for konklusion Vi har udført vores revision i overensstemmelse med internationale standarder om revision og de yderligere krav, der er gældende i Danmark. Vores ansvar ifølge disse standarder og krav er nærmere beskrevet i revisionspåtegningens afsnit ”Revisors ansvar for revisionen af årsregnskabet”. Vi er uafhængige af selskabet i overensstemmelse med International Ethics Standards Board for Accountants’ internationale retningslinjer for revisorers etiske adfærd (IESBA Code) og de yderligere etiske krav, der er gældende i Danmark, ligesom vi har opfyldt vores øvrige etiske forpligtelser i henhold til disse krav og IESBA Code. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Ledelsens ansvar for årsregnskabet Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved udarbejdelsen af årsregnskabet er ledelsen ansvarlig for at vurdere selskabets evne til at fortsætte driften; at oplyse om forhold vedrørende fortsat drift, hvor dette er relevant; samt at udarbejde årsregnskabet på grundlag af regnskabsprincippet om fortsat drift, medmindre ledelsen enten har til hensigt at likvidere selskabet, indstille driften eller ikke har andet realistisk alternativ end at gøre dette. Vores mål er at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet som helhed er uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl, og at afgive en revisionspåtegning med en konklusion. Høj grad af sikkerhed er et højt niveau af sikkerhed, men er ikke en garanti for, at en revision, der udføres i overensstemmelse med internationale standarder om revision og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, altid vil afdække væsentlig fejlinformation, når sådan findes. Fejlinformationer kan opstå som følge af besvigelser eller fejl og kan betragtes som væsentlige, hvis det med rimelighed kan forventes, at de enkeltvis eller samlet har indflydelse på de økonomiske beslutninger, som regnskabsbrugerne træffer på grundlag af årsregnskabet. Som led i en revision, der udføres i overensstemmelse med internationale standarder om revision og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, foretager vi faglige vurderinger og opretholder professionel skepsis under revisionen. Herudover: Identificerer og vurderer vi risikoen for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl, udformer og udfører revisionshandlinger som reaktion på disse risici samt opnår revisionsbevis, der er tilstrækkeligt og egnet til at danne grundlag for vores konklusion. Risikoen for ikke at opdage væsentlig fejlinformation forårsaget af besvigelser er højere end ved væsentlig fejlinformation forårsaget af fejl, idet besvigelser kan omfatte sammensværgelser, dokumentfalsk, bevidste udeladelser, vildledning eller tilsidesættelse af intern kontrol. Opnår vi forståelse af den interne kontrol med relevans for revisionen for at kunne udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke for at kunne udtrykke en konklusion om effektiviteten af selskabets interne kontrol. Tager vi stilling til, om den regnskabspraksis, som er anvendt af ledelsen, er passende, samt om de regnskabsmæssige skøn og tilknyttede oplysninger, som ledelsen har udarbejdet, er rimelige. Konkluderer vi, om ledelsens udarbejdelse af årsregnskabet på grundlag af regnskabsprincippet om fortsat drift er passende, samt om der på grundlag af det opnåede revisionsbevis er væsentlig usikkerhed forbundet med begivenheder eller forhold, der kan skabe betydelig tvivl om selskabets evne til at fortsætte driften. Hvis vi konkluderer, at der er en væsentlig usikkerhed, skal vi i vores revisionspåtegning gøre opmærksom på oplysninger herom i årsregnskabet eller, hvis sådanne oplysninger ikke er tilstrækkelige, modificere vores konklusion. Vores konklusioner er baseret på det revisionsbevis, der er opnået frem til datoen for vores revisionspåtegning. Fremtidige begivenheder eller forhold kan dog medføre, at selskabet ikke længere kan fortsætte driften. Tager vi stilling til den samlede præsentation, struktur og indhold af årsregnskabet, herunder noteoplysningerne, samt om årsregnskabet afspejler de underliggende transaktioner og begivenheder på en sådan måde, at der gives et retvisende billede heraf. Vi kommunikerer med ledelsen om blandt andet det planlagte omfang og den tidsmæssige placering af revisionen samt betydelige revisionsmæssige observationer, herunder eventuelle betydelige mangler i intern kontrol, som vi identificerer under revisionen. Udtalelse om ledelsesberetningen Ledelsen er ansvarlig for ledelsesberetningen. Vores konklusion om årsregnskabet omfatter ikke ledelsesberetningen, og vi udtrykker ingen form for konklusion med sikkerhed om ledelsesberetningen. I tilknytning til vores revision af årsregnskabet er det vores ansvar at læse ledelsesberetningen og i den forbindelse overveje, om ledelsesberetningen er væsentligt inkonsistent med årsregnskabet eller vores viden opnået ved revisionen eller på anden måde synes at indeholde væsentlig fejlinformation. Vores ansvar er derudover at overveje, om ledelsesberetningen indeholder krævede oplysninger i henhold til årsregnskabsloven. Baseret på det udførte arbejde er det vores opfattelse, at ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet og er udarbejdet i overensstemmelse med årsregnskabslovens krav. Vi har ikke fundet væsentlig fejlinformation i ledelsesberetningen. De i hoved- og nøgletalsoversigten anførte nøgletal er beregnet således: Investeret kapital: Immaterielle anlægsaktiver (ekskl. goodwill) + materielle anlægsaktiver + varebeholdninger + tilgodehavender + øvrige driftsmæssige omsætningsaktiver – leverandørgæld – andre hensatte forpligtelser - øvrige lang- og kortfristede driftsmæssige forpligtelser Afkast af investeret kapital: Resultat af primær drift x 100 Gennemsnitlig investeret kapital Likviditetsgrad: Omsætningsaktiver x 100 Kortfristet gæld Soliditetsgrad: Egenkapital x 100 Samlede aktiver, ultimo Egenkapitalforrentning: Resultat efter skat x 100 Gennemsnitlig egenkapital Væsentligste aktiviteter Selskabets væsentligste aktiviteter er at drive vognmandsvirksomhed, herunder bus- og taxakørsel. Udviklingen i aktiviteter og økonomiske forhold Selskabets resultatopgørelse for 2023 udviser et overskud før skat på 2.046 tkr., og selskabets balance pr. 31. december 2023 udviser en egenkapital på 9.847 tkr. Selskabet har udvidet aktivitetsomfanget i 2023, hvilket har medført investeringer i køretøjer samt udskiftninger i den eksisterende vognpark. I denne forbindelse er resultatet påvirket af tab ved realisation af specifikke køretøjer på ca. 1 mio. kr. På baggrund heraf anses resultatet for tilfredsstillende. Årets resultat sammenholdt med forventet udvikling Resultatet for året på 2.046 tkr. er på niveau med ledelsens forventninger til året. Betydningsfulde begivenheder, indtruffet efter regnskabsårets afslutning Der er ikke efter regnskabsårets afslutning indtruffet begivenheder af væsentlig betydning for selskabets finansielle stilling. Forventninger til fremtiden For det kommende år forventes er resultat før skat i størrelsesordenen 1 - 2 mio. kr. Aktiekapital Reserve for nettoopsk. efter indre værdis metode Overført resultat Forslag til udbytte I alt Egenkapital 1. januar 2023 555.555 242.288 7.961.542 0 8.759.385 Forslag til resultatdisponering, jf. note 5 279.169 808.703 500.000 1.587.872 Transaktioner med ejere Ekstraordinært udbytte -500.000 -500.000 Egenkapital 31. december 2023 555.555 521.457 8.770.245 0 9.847.257 Personaleomkostninger 1 Antal heltidsbeskæftigede personer i gennemsnit: 83 69 Løn og gager 33.488.635 27.327.074 Pensioner 3.464.537 2.787.844 Andre omkostninger til social sikring 1.084.567 1.055.364 Andre personaleomkostninger 573.667 572.247 38.611.406 31.742.529 Vederlag til direktion og bestyrelse 717.454 753.975 717.454 753.975 Særlige poster 2 Selskabet har i regnskabsåret solgt en række driftsmidler med et samlet tab på 1 mio. kr. Beløbet er indregnet i resultatopgørelsen under andre driftsomkostninger. Andre finansielle indtægter 3 Renteindtægter fra tilknyttede virksomheder 12.975 12.472 172.110 Finansielle indtægter i øvrigt 40 232 13.015 12.704 Forslag til resultatdisponering 5 Ekstraordinært udbytte 500.000 0 515.350 Henlæggelser til reserve for nettoopsk. efter indre værdis metode 279.169 242.288 514.100.04 Overført resultat 808.703 3.228.161 1.587.872 3.470.449 Immaterielle anlægsaktiver 6 Goodwill Kostpris 1. januar 2023 285.000 Kostpris 31. december 2023 285.000 Afskrivninger 1. januar 2023 185.000 Årets afskrivninger 25.000 Afskrivninger 31. december 2023 210.000 Regnskabsmæssig værdi 31. december 2023 75.000Materielle anlægsaktiver 7 Grunde og bygninger Andre anlæg, driftsmateriel og inventar Indretning af lejede lokaler Kostpris 1. januar 2023 3.493.525 52.958.523 536.894 Tilgang 131.355 14.412.819 149.404 Afgang 0 -5.440.366 0 Kostpris 31. december 2023 3.624.880 61.930.976 686.298 Af- og nedskrivninger 1. januar 2023 490.494 21.583.480 500.459 Tilbageførsel af afskrivninger på afhændede aktiver 0 -2.573.268 0 Årets afskrivninger 133.930 6.166.360 24.369 Af- og nedskrivninger 31. december 2023 624.424 25.176.572 524.828 Regnskabsmæssig værdi 31. december 2023 3.000.456 36.754.404 161.470 Finansielle leasingaktiver 25.408.091 Finansielle anlægsaktiver 8 Kapitalandele i dattervirksomheder Lejedepositum og andre tilgodehavender Kostpris 1. januar 2023 80.000 500.010 Tilgang 0 37.670 Afgang 0 -87.500 Kostpris 31. december 2023 80.000 450.180 Værdireguleringer 1. januar 2023 242.288 0 Udloddet resultat -80.000 0 Årets resultat 279.169 0 Værdireguleringer 31. december 2023 441.457 0 Regnskabsmæssig værdi 31. december 2023 521.457 450.180 Kapitalandele i dattervirksomheder (kr.) Navn og hjemsted Egenkapital Årets resultat Ejerandel Ejendomme Ærøvej 19 I/S, 8800 Viborg 667.293 389.374 80 % Periodeafgrænsningsposter 9 Periodeafgrænsningsposter, indregnet under omsætningsaktiver, vedrører afholdte omkostninger vedrørende efterfølgende regnskabsår. 2023 2022 kr. kr. Aktiekapital aktiekapitalen er fordelt således: 10 Aktier, 555.555 stk. a nom. 1 kr. 555.555 555.555 555.555 555.555 Hensættelser til udskudt skat 11 Hensættelse til udskudt skat vedrører forskelle mellem regnskabsmæssige og skattemæssige værdier på værdipapirer, tilgodehavender, immaterielle anlægsaktiver og materielle anlægsaktiver, herunder indregnede finansielle leasingkontrakter. Udskudt skat vedrører: Goodwill 1.000 2.000 Andre anlæg, driftsmateriel og inventar 1.593.000 1.406.000 Leasingaktiver 1.079.000 1.059.000 Indretning af lejede lokaler 9.000 8.000 Grunde og bygninger 15.000 15.000 Låneomkostninger -20.000 -23.000 Skattemæssigt fremført underskud 0 -173.000 Grunde og bygninger (Ejendommen Ærøvej 19 I/S) 19.000 9.000 Låneomkostninger (Ejendommen Ærøvej 19 I/S) -6.000 -6.000 2.690.000 2.297.000 Udskudt skat 1. januar 2.297.000 1.318.000 522.100.01 Årets udskudte skat i resultatopgørelsen 393.000 979.000 522.100.02 Udskudt skat 31. december 2.690.000 2.297.000 Langfristede gældsforpligtelser 12 31/12 2023 Afdrag Restgæld 31/12 2022 gæld i alt næste år efter 5 år gæld i alt Gæld til realkreditinstitutter 1.373.770 73.555 1.005.995 1.447.325 531.100 531.100.01 Banklån 5.190.351 871.954 1.085.954 5.225.254 533.100 533.100.01 Leasingforpligtelser 20.505.271 5.042.235 2.667.931 18.170.351 533.200 533.200.01 Feriepengeindefrysning 182.442 0 129.545 176.273 535.900 535.900.01 27.251.834 5.987.744 4.889.425 25.019.203 Eventualforpligtelser 2023 2022 kr. kr. Leasingforpligtelser (operationel leasing) forfalder: Inden for 1 år 33.510 0 33.510 0 Huslejeforpligtelser med en uopsigelighedsperiode på: Inden for 1 år 309.924 221.388 Mellem 1 og 5 år 176.000 0 485.924 221.388 Selskabets pengeinstitutter har overfor trafikselskaber, kommuner, rejsegarantifonden og DLR stillet garantier på samlet 2.453 tkr. Hæftelse i sambeskatningen Selskabet hæfter solidarisk sammen med moderselskabet og de øvrige selskaber i den sambeskattede koncern for skat af koncernens sambeskattede indkomst og for eventuelle kildeskatter såsom udbytteskat mv. Skyldig skat af koncernens sambeskattede indkomst fremgår af årsrapporten for KAS HOLDING MØLDRUP ApS, der er administrationsselskab for sambeskatningen. Pantsætninger og sikkerhedsstillelser 14 Til sikkerhed for engagement med pengeinsitut, som pr. 31. december 2023 udgør en samlet gæld på 5.655 tkr., har virksomheden stillet virksomhedspant på nominelt 3.000 tkr. og 1.000 tkr. samt ejerpantebreve på nominelt 580 tkr., 800 tkr., 3.425 tkr. og 9.200 tkr. Virksomhedspantene på nominelt 3.000 tkr. og 1.000 tkr. giver pant i andre anlæg og driftsmidler, goodwill, varebeholdninger og tilgodehavender fra salg, med en samlet regnskabsmæssig værdi pr. 31. december 2023 på 17.318 tkr. Ejerpantebrevet på nominelt 800 tkr. giver pant i grunde og bygninger, med en regnskabsmæssig værdi pr. 31. december 2023 på 3.000 tkr. Ejerpantebrevet på nominelt 3.425 tkr. giver pant i busser og biler, med en regnskabsmæssig værdi pr. 31. december 2023 på 495 tkr. Ejerpantebrevet på nominelt 9.200 tkr. giver pant i busser og biler, med en regnskabsmæssig værdi pr. 31. december 2023 på 4.045 tkr. Ejerpantebrevet på nominelt 580 tkr. giver pant i busser og biler, med en regnskabsmæssig værdi pr. 31. december 2023 på 145 tkr. Til sikkerhed for gæld til realkreditinstitutter på 1.374 tkr. er der givet pant i grunde og bygninger, hvis regnskabsmæssige værdi pr. 31. december 2023 udgør 3.000 tkr. Nærtstående parter 15 Selskabets nærtstående parter omfatter følgende: Bestemmende indflydelse Direktør Kim Rønning Christensen, Astrupvænget 24, 9632 Møldrup, der er hovedaktionær. Øvrige nærtstående parter, som selskabet har haft transaktioner med Selskabets nærtstående parter med betydelig indflydelse omfatter moder- og dattervirksomhed. Transaktioner med nærtstående parter Selskabet har ikke haft transaktioner med nærtstående parter, der ikke er indgået på markedsmæssige vilkår. Jf. ÅRL § 98c, stk. 7 oplyses alene om transaktioner, som ikke er gennemført på normale markedsmæssige vilkår. Koncernregnskab 16 Selskabet indgår i koncernregnskabet for KAS Holding Møldrup ApS, Astrupvænget 24, 9632 Møldrup, CVR-nr. 27 46 12 20, hvilket er selskabets ultimative moderselskab. Årsrapporten for MIDTBUS JYLLAND A/S for 2023 er aflagt i overensstemmelse med den danske årsregnskabslovs bestemmelser for mellemstore virksomheder i regnskabsklasse C . Virksomheden er i regnskabsåret overgået fra regnskabsklasse B til regnskabsklasse C, mellemstor, som følge af stigende aktivitet. Ændringen i regnskabsklassen har ikke haft økonomisk effekt på regnskabet og konsekvenserne har alene medført skærpede notekrav. Regnskabsklasse C, mellemstor virksomhed1 true Årsrapporten er udarbejdet efter samme regnskabspraksis som sidste år. Der er ikke udarbejdet koncernregnskab, da koncernen opfylder fritagelsesbestemmelserne i årsregnskabslovens § 112 for delkoncerner. Selskabet indgår i koncernregnskabet for KAS Holding Møldrup ApS, Astrupvænget 24, 9632 Møldrup, CVR-nr. 27 46 12 20. Nettoomsætning Nettoomsætning ved salg af kørsel indregnes i resultatopgørelsen, såfremt kørslen har fundet sted inden årets udgang og såfremt indtægten kan opgøres pålideligt og forventes modtaget. Nettoomsætning indregnes ekskl. moms og afgifter og med fradrag af rabatter i forbindelse med salget. Vareforbrug Vareforbrug omfatter omkostninger, der afholdes for at opnå årets nettoomsætning. Herunder indgår direkte og indirekte omkostninger. Andre driftsindtægter Andre driftsindtægter indeholder regnskabsposter af sekundær karakter i forhold til selskabets aktiviteter, herunder fortjeneste ved salg af immaterielle- og materielle anlægsaktiver. Andre eksterne omkostninger Andre eksterne omkostninger omfatter omkostninger til salg, reklame, administration, lokaler, tab på debitorer mv. Personaleomkostninger Personaleomkostninger omfatter løn og gager, inklusive feriepenge og pensioner samt andre omkostninger til social sikring mv. til selskabets medarbejdere. I personaleomkostninger er fratrukket modtagne godtgørelser fra offentlige myndigheder. Andre driftsomkostninger Andre driftsomkostninger indeholder regnskabsposter af sekundær karakter i forhold til selskabets aktiviteter, herunder tab ved salg af immaterielle og materielle anlægsaktiver. Indtægter af kapitalandele i dattervirksomheder I moderselskabets resultatopgørelse indregnes den forholdsmæssige andel af de enkelte dattervirksomheders resultat efter fuld eliminering af intern avance/tab og fradrag af afskrivning på goodwill. Ved afhændelser indregnes eventuel fortjeneste, når de økonomiske rettigheder knyttet til de solgte kapitalandele overføres, dog tidligst når fortjenesten er realiseret eller anses som realisabel. Desuden indgår realiserede tab udover nedskrivninger, når sådanne må konstateres. Finansielle indtægter og omkostninger Finansielle indtægter og omkostninger indeholder renteindtægter og -omkostninger, finansielle omkostninger ved finansiel leasing, realiserede og urealiserede kursgevinster og -tab vedrørende værdipapirer samt tillæg og godtgørelse under acontoskatteordningen mv. Finansielle indtægter og omkostninger indregnes med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Skat af årets resultat Årets skat, som består af årets aktuelle skat og forskydning i udskudt skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte på egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer direkte på egenkapitalen. Immaterielle anlægsaktiver Erhvervet goodwill måles til kostpris med fradrag af akkumulerede afskrivninger. Goodwill afskrives lineært over den økonomiske brugstid, der er vurderet til 5 år. Afskrivningsperioden er foretaget ud fra en vurdering af den erhvervede virksomheds markedsposition og indtjeningsprofil samt branchemæssige forhold. Fortjeneste eller tab ved salg af immaterielle anlægsaktiver opgøres som forskellen mellem salgsprisen med fradrag af salgsomkostninger og den regnskabsmæssige værdi på salgstidspunktet. Fortjeneste og tab indregnes i resultatopgørelsen under andre driftsindtægter eller andre driftsomkostninger. Materielle anlægsaktiver Grunde og bygninger, andre anlæg, driftsmateriel og inventar samt indretning af lejede lokaler måles til kostpris med fradrag af akkumulerede af- og nedskrivninger. Der afskrives ikke på grunde. Afskrivningsgrundlaget er kostpris med fradrag af den skønnede restværdi efter afsluttet brugstid. Kostprisen omfatter anskaffelsesprisen samt omkostninger direkte tilknyttet anskaffelsen indtil det tidspunkt, hvor aktivet er klar til at blive taget i brug. Der foretages lineære afskrivninger baseret på følgende vurdering af aktivernes forventede brugstider og restværdi: Brugstid Restværdi Bygninger 25 år 200.000 kr. Andre anlæg, driftsmateriel og inventar 3-10 år 0-50 % Indretning af lejede lokaler 10 år 0 kr. Fortjeneste eller tab ved salg af materielle anlægsaktiver opgøres som forskellen mellem salgspris med fradrag af salgsomkostninger og den regnskabsmæssige værdi på salgstidspunktet. Fortjeneste eller tab indregnes i resultatopgørelsen under andre driftsindtægter eller andre driftsomkostninger. Leasingkontrakter Leasingkontrakter vedrørende materielle anlægsaktiver, hvor selskabet har alle væsentlige risici og fordele forbundet med ejendomsretten (finansiel leasing), indregnes i balancen som aktiver. Aktiverne måles ved første indregning i balancen til opgjort kostpris svarende til dagsværdi eller (hvis lavere) nutidsværdien af de fremtidige leasingydelser. Ved beregning af nutidsværdien anvendes leasingaftalens interne rentefod som diskonteringsfaktor eller en tilnærmet værdi for denne. Finansielt leasede aktiver afskrives som selskabets øvrige tilsvarende materielle anlægsaktiver. Den kapitaliserede restleasingforpligtelse indregnes i balancen som en gældsforpligtelse, og leasingydelsens rentedel indregnes over kontraktens løbetid i resultatopgørelsen. Leasingkontrakter, hvor det leasede aktiv har en blandet momsmæssig benyttelse, indregnes i balancen ekskl. moms og den ikke fradragsberettigede moms på leasingydelserne indregnes løbende i resultatopgørelsen. Alle øvrige leasingkontrakter betragtes som operationel leasing. Ydelser i forbindelse med operationel leasing og øvrige lejeaftaler indregnes i resultatopgørelsen over kontraktens løbetid. Selskabets samlede forpligtelse vedrørende operationelle leasing- og lejeaftaler oplyses under eventualposter mv. Finansielle anlægsaktiver Kapitalandele i dattervirksomheder måles i selskabets balance efter den indre værdis metode. Kapitalandele i dattervirksomheder måles i balancen til den forholdsmæssige andel af virksomhedernes regnskabsmæssige indre værdi opgjort efter selskabets regnskabspraksis med fradrag eller tillæg af urealiserede koncerninterne avancer og tab og med tillæg eller fradrag af resterende værdi af positiv eller negativ goodwill opgjort efter overtagelsesmetoden. Ved fusion af virksomheder inden for koncernen anvendes sammenlægningsmetoden, hvor sammenlægningen anses for sket på overtagelsestidspunktet og med anvendelse af bogførte værdier på de overtagne aktiver og forpligtelser. Forskellen mellem anskaffelsessummen og bogførte værdier føres direkte på egenkapitalen. Nettoopskrivning af kapitalandele i dattervirksomheder overføres under egenkapitalen til reserve for nettoopskrivning efter den indre værdis metode i det omfang, den regnskabsmæssige værdi overstiger anskaffelsesværdien. Fortjeneste og tab ved afhændelse af kapitalandele i dattervirksomheder opgøres som forskellen mellem nettosalgsprisen og den regnskabsmæssige værdi af den afhændede kapitalandel på salgstidspunktet inkl. ikke-afskrevne merværdier og goodwill. Fortjeneste og tab indregnes i resultatopgørelsen under indtægter af kapitalandele. Dattervirksomheder med negativ regnskabsmæssig indre værdi måles til 0 kr., og et eventuelt tilgodehavende hos disse virksomheder nedskrives i det omfang, det vurderes som uerholdeligt. Såfremt den regnskabsmæssige negative indre værdi overstiger tilgodehavender, indregnes det resterende beløb under hensatte forpligtelser i det omfang, selskabet har en retlig eller faktisk forpligtelse til at dække dattervirksomheders underbalance. Værdiforringelse af anlægsaktiver Den regnskabsmæssige værdi af immaterielle og materielle anlægsaktiver samt finansielle anlægsaktiver, der ikke måles til dagsværdi, vurderes årligt for indikationer på værdiforringelse ud over det, som udtrykkes ved afskrivning. Foreligger der indikationer på værdiforringelse, foretages nedskrivningstest af hvert enkelt aktiv henholdsvis gruppe af aktiver. Der foretages nedskrivning til genindvindingsværdien, hvis denne er lavere end den regnskabsmæssige værdi. Genindvindingsværdi er den højeste værdi af nettosalgspris og kapitalværdi. Kapitalværdien opgøres som nutidsværdien af de forventede nettopengestrømme fra anvendelsen af aktivet eller aktivgruppen og forventede nettopengestrømme ved salg af aktivet eller aktivgruppen efter endt brugstid. Varebeholdninger Varebeholdninger måles til kostpris efter FIFO-princippet. I tilfælde, hvor nettorealisationsværdien er lavere end kostprisen, nedskrives til denne lavere værdi. Kostpris for handelsvarer samt hjælpematerialer opgøres som anskaffelsespris med tillæg af hjemtagelsesomkostninger. Nettorealisationsværdien for varebeholdninger opgøres som salgspris med fradrag af færdiggørelsesomkostninger og omkostninger, der afholdes for at effektuere salget. Værdien fastsættes under hensyntagen til varebeholdningernes omsættelighed, ukurans og forventet udvikling i salgspris. Tilgodehavender Tilgodehavender måles til amortiseret kostpris, hvilket sædvanligvis svarer til nominel værdi. Værdien reduceres med nedskrivning til imødegåelse af forventede tab. Der foretages nedskrivning til imødegåelse af tab, hvor der vurderes at være indtruffet en objektiv indikation på, at et tilgodehavende eller en portefølje af tilgodehavender er værdiforringet. Hvis der foreligger en objektiv indikation på, at et individuelt tilgodehavende er værdiforringet, foretages nedskrivning på individuelt niveau. Tilgodehavender, hvorpå der ikke foreligger en objektiv indikation på værdiforringelse på individuelt niveau, vurderes på porteføljeniveau for objektiv indikation for værdiforringelse. Porteføljerne baseres primært på debitorernes hjemsted og kreditvurdering i overensstemmelse med selskabets kreditrisikostyringspolitik. De objektive indikatorer, som anvendes for porteføljer, er fastsat baseret på historiske tabserfaringer. Nedskrivninger opgøres som forskellen mellem den regnskabsmæssige værdi af tilgodehavender og nutidsværdien af de forventede pengestrømme, herunder realisationsværdi af eventuelle modtagne sikkerhedsstillelser. Som diskonteringssats anvendes den effektive rente for det enkelte tilgodehavende eller portefølje. Periodeafgrænsningsposter, aktiver Periodeafgrænsningsposter indregnet under aktiver omfatter afholdte omkostninger vedrørende efterfølgende regnskabsår. Værdipapirer og kapitalandele Værdipapirer indregnet under omsætningsaktiver, omfatter børsnoterede obligationer, aktier og andre værdipapirer, der måles til dagsværdi på balancedagen. Børsnoterede værdipapirer måles til børskurs. Ikke børsnoterede værdipapirer og kapitalandele måles til kostpris. Skyldig skat og udskudt skat Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balancen som beregnet skat af årets skattepligtige indkomst reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster samt for betalte acontoskatter. Selskabet er sambeskattet med koncernforbundne danske selskaber. Den aktuelle selskabsskat fordeles mellem de sambeskattede selskaber i forhold til disses skattepligtige indkomster og med fuld fordeling med refusion vedrørende skattemæssige underskud. De sambeskattede selskaber indgår i acontoskatteordningen. Skyldig og tilgodehavende sambeskatningsbidrag indregnes i balancen under henholdsvis omsætningsaktiver og gæld. Udskudt skat måles af midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssig og skattemæssig værdi af aktiver og forpligtelser. Udskudte skatteaktiver, herunder skatteværdien af fremførselsberettiget skattemæssigt underskud, måles til den værdi, hvortil aktivet forventes at kunne realiseres, enten ved udligning i skat af fremtidig indtjening, eller ved modregning i udskudte skatteforpligtelser inden for samme juridiske skatteenhed. Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler og skattesatser, der med balancedagens lovgivning vil være gældende, når den udskudte skat forventes udløst som aktuel skat. Ændring i udskudt skat som følge af ændringer i skattesatser indregnes i resultatopgørelsen bortset fra poster, der føres direkte på egenkapitalen. Gældsforpligtelser Finansielle forpligtelser indregnes ved lånoptagelse til det modtagne provenu med fradrag af afholdte låneomkostninger. I efterfølgende perioder måles de finansielle forpligtelser til amortiseret kostpris svarende til den kapitaliserede værdi ved anvendelse af den effektive rente, således at forskellen mellem provenuet og den nominelle værdi indregnes i resultatopgørelsen over låneperioden. Amortiseret kostpris for kortfristede gældsforpligtelser svarer normalt til nominel værdi. Omregning af fremmed valuta Transaktioner i fremmed valuta omregnes til transaktionsdagens kurs. Valutakursdifferencer, der opstår mellem transaktionsdagens kurs og kursen på betalingsdagen, indregnes i resultatopgørelsen som en finansiel post. Tilgodehavender, gæld og andre monetære poster i fremmed valuta, som ikke er afregnet på balancedagen, omregnes til balancedagens valutakurs. Forskellen mellem balancedagens kurs og kursen på tidspunktet for tilgodehavendets eller gældens opståen indregnes i resultatopgørelsen under finansielle indtægter og omkostninger. Anlægsaktiver, der er købt i fremmed valuta, omregnes til kursen på transaktionsdagen. PENGESTRØMSOPGØRELSE Pengestrømsopgørelsen viser pengestrømmene for året fordelt på driftsaktivitet, investeringsaktivitet og finansieringsaktivitet for året, årets forskydning i likvider samt likvider ved årets begyndelse og slutning. Pengestrømme fra driftsaktivitet: Pengestrømme fra driftsaktivitet opgøres som årets resultat reguleret for ikke-kontante driftsposter, ændring i driftskapital samt betalt selskabsskat. Pengestrømme fra investeringsaktivitet: Pengestrømme fra investeringsaktivitet omfatter betaling i forbindelse med køb og salg af immaterielle, materielle og finansielle anlægsaktiver. Pengestrømme fra finansieringsaktivitet: Pengestrømme fra finansieringsaktivitet omfatter ændringer i størrelse eller sammensætning af aktiekapital og omkostninger forbundet hermed samt optagelse af lån samt afdrag på rentebærende gæld og betaling af udbytte til selskabsdeltagere. Likvider: Likvider omfatter kassekredit og likvide beholdninger. 321449502023-01-012023-12-31321449502019-12-31321449502023-12-31321449502022-12-31321449502023-01-01g:ContributedCapitalMember321449502023-12-31g:ContributedCapitalMember321449502023-01-012023-12-31g:ReserveForNetRevaluationAccordingToEquityMethodMember321449502023-01-01g:ReserveForNetRevaluationAccordingToEquityMethodMember321449502023-12-31g:ReserveForNetRevaluationAccordingToEquityMethodMember321449502023-01-012023-12-31g:RetainedEarningsMember321449502023-01-01g:RetainedEarningsMember321449502023-12-31g:RetainedEarningsMember321449502023-01-012023-12-31g:ProposedDividendRecognisedInEquityMember321449502023-01-01g:ProposedDividendRecognisedInEquityMember321449502023-12-31g:ProposedDividendRecognisedInEquityMember321449502023-01-01321449502022-01-01321449502023-01-012023-12-311321449502023-01-012023-12-31g:GoodwillMember321449502023-01-01g:GoodwillMember321449502023-12-31g:GoodwillMember321449502023-01-012023-12-31g:FixturesFittingsToolsAndEquipmentMember321449502023-01-012023-12-31g:FixturesFittingsToolsAndEquipmentMember321449502023-01-01g:FixturesFittingsToolsAndEquipmentMember321449502023-12-31g:FixturesFittingsToolsAndEquipmentMember321449502023-01-012023-12-31g:LandAndBuildingsMember321449502023-01-01g:LandAndBuildingsMember321449502023-12-31g:LandAndBuildingsMember321449502023-01-012023-12-31g:LeaseholdImprovementsMember321449502023-01-01g:LeaseholdImprovementsMember321449502023-12-31g:LeaseholdImprovementsMember321449502023-01-012023-12-31g:OtherReceivablesMember321449502023-01-01g:OtherReceivablesMember321449502023-12-31g:OtherReceivablesMember321449502023-01-012023-12-31g:InvestmentsInGroupEnterprisesMember321449502023-01-01g:InvestmentsInGroupEnterprisesMember321449502023-12-31g:InvestmentsInGroupEnterprisesMember321449502023-01-012023-12-311321449502023-01-012023-12-312321449502023-01-012023-12-313321449502023-01-012023-12-31Hovedtal EBITDA321449502023-01-012023-12-31Hovedtal Investeret kapital321449502023-01-012023-12-31Hovedtal Resultat foer skat321449502022-01-012022-12-31Hovedtal EBITDA321449502022-01-012022-12-31Hovedtal Investeret kapital321449502022-01-012022-12-31321449502022-01-012022-12-31Hovedtal Resultat foer skat321449502021-12-31321449502021-01-012021-12-31Hovedtal EBITDA321449502021-01-012021-12-31Hovedtal Investeret kapital321449502021-01-012021-12-31321449502021-01-012021-12-31Hovedtal Resultat foer skat321449502020-12-31321449502020-01-012020-12-31Hovedtal EBITDA321449502020-01-012020-12-31Hovedtal Investeret kapital321449502020-01-012020-12-31321449502020-01-012020-12-31Hovedtal Resultat foer skat321449502019-01-012019-12-31Hovedtal EBITDA321449502019-01-012019-12-31Hovedtal Investeret kapital321449502019-01-012019-12-31321449502019-01-012019-12-31Hovedtal Resultat foer skat321449502023-01-012023-12-311321449502023-01-012023-12-31Nogletal Likviditetsgrad321449502022-01-012022-12-31Nogletal Likviditetsgrad321449502021-01-012021-12-31Nogletal Likviditetsgrad321449502020-01-012020-12-31Nogletal Likviditetsgrad321449502019-01-012019-12-31Nogletal Likviditetsgradxbrli:pureiso4217:DKK