Årsrapport33771231PricewaterhouseCoopers Statsautoriseret RevisionspartnerselskabAhlgade 634300 Holbæk2012-01-012012-12-3130726375Boak Ejendomsselskab ApSc/o Finn Olsen4300 HolbækHolbækAdvida Advokater A/SAhlgade 154300 HolbækPricewaterhouseCoopers Statsautoriseret RevisionspartnerselskabClaus Kjær PoulsenAhlgade 634300 HolbækDanmark2013-05-16Jørgen SpilckerRegnskabsklasse BHolbæk2013-05-16Finn OlsenHolbæk2013-05-16PricewaterhouseCoopers Statsautoriseret RevisionspartnerselskabClaus Kjær Poulsenstatsautoriseret revisor619640567144001594528218479-9748883486654477413162256250242270-29572527211-89063992346-89063992346100000001159452810000000115945281000000011594528367033235650806040447637235650303157157253750794392903107507941198743150000050000050000050000035543083554308679389743240611014951740167451220315871674512203158743469054484531434690544845312283292735941800022536134101061350138752264962095686682765195735015181500410410750794119874315000003554308897432-89063950000035543086793-890639923461510279474798-68212697055514286368494477413162256250242270339952407741138751525032607739249101042340-104234478289126312546000000271886975-180173-176150145904112107157253451463031571572533031571572532229622184791371566015945282184792308313059216911032562502422702562502422706135013875-35707513336-29572527211125774971257749798296913715662229622577497100000003427489327687822832927359445752344758125-44774-131622562502422701594528218479-29572527211-80604359251239233780-6821269705Direktionen har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2012 for Boak Ejendomsselskab ApS.Årsrapporten er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabsloven.Årsregnskabet giver efter min opfattelse et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2012 samt af resultatet af selskabets aktiviteter og pengestrømme for 2012.Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse.Til kapitalejeren i Boak Ejendomsselskab ApSVi har revideret årsregnskabet for Boak Ejendomsselskab ApS for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2012, der omfatter resultatopgørelse, balance, egenkapitalopgørelse, pengestrømsopgørelse, noter og anvendt regnskabspraksis. Årsregnskabet udarbejdes efter årsregnskabsloven.Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med årsregnskabsloven. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl.Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om årsregnskabet på grundlag af vores revision. Vi har udført revisionen i overensstemmelse med internationale standarder om revision og yderligere krav ifølge dansk revisorlovgivning. Dette kræver, at vi overholder etiske krav samt planlægger og udfører revisionen for at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet er uden væsentlig fejlinformation. En revision omfatter udførelse af revisionshandlinger for at opnå revisionsbevis for beløb og oplysninger i årsregnskabet. De valgte revisionshandlinger afhænger af revisors vurdering, herunder vurdering af risici for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl. Ved risikovurderingen overvejer revisor intern kontrol, der er relevant for virksomhedens udarbejdelse af et årsregnskab, der giver et retvisende billede. Formålet hermed er at udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke at udtrykke en konklusion om effektiviteten af virksomhedens interne kontrol. En revision omfatter endvidere vurdering af, om ledelsens valg af regnskabspraksis er passende, og om ledelsens regnskabsmæssige skøn er rimelige, samt en vurdering af den samlede præsentation af årsregnskabet. Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion. Revisionen har ikke givet anledning til forbehold.Konklusion Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2012 samt af resultatet af selskabets aktiviteter og pengestrømme for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2012 i overensstemmelse med årsregnskabsloven.Vi har i henhold til årsregnskabsloven gennemlæst ledelsesberetningen. Vi har ikke foretaget yderligere handlinger i tillæg til den gennemførte revision af årsregnskabet. Det er på denne baggrund vores opfattelse, at oplysningerne i ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet.Årsrapporten for Boak Ejendomsselskab ApS for 2012 er aflagt i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for virksomheder i regnskabsklasse B med tilvalg af enkelte regler i klasse C. Årsrapporten er aflagt efter samme regnskabspraksis som sidste år. Hovedaktivitet Selskabets hovedaktivitet består i udlejning af fast ejendom. Udvikling i året Selskabets resultatopgørelse for 2012 udviser et underskud på DKK 890.639, og selskabets balance pr. 31. december 2012 udviser en egenkapital på DKK 4.061.101. Årets resultat er påvirket af nedskrivning af selskabets ejendom med TDKK 1.372. Herudover levede selskabets resultat og økonomiske udvikling op til ledelsens forventninger. Usikkerhed ved indregning og måling Der er ikke forekommet usikkerhed ved indregning og måling i årsrapporten. Usædvanlige forhold Selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2012 samt resultatet af selskabets aktiviteter og pengestrømme for 2012 er ikke påvirket af usædvanlige forhold. Begivenheder efter balancedagen Der er ikke efter balancedagen indtruffet forhold, som har væsentlig indflydelse på bedømmelsen af årsrapporten.Materielle anlægsaktiver 1.679.920 2.034.121 Låneomkostninger -5.408 -2.534 1.674.512 2.031.587 Udskudt skat er afsat med 25% svarende til den aktuelle skattesats.Lejeforhold Der er indgået kontrakt vedrørende huslejeforhold. Kontrakten er uopsigelig for begge parter frem til 31/12 2013, hvor lejemålet ophører. Diverse Selskabet har overtaget en momsreguleringsforpligtelse vedr. fast ejendom. Pr. 31. december 2012 udgør forpligtelsen ca. TDKK 30. Sikkerhedsstillelser Herudover er der ikke sikkerhedsstillelser og eventualforpligtelser pr. 31. december 2012.Årsrapporten for Boak Ejendomsselskab ApS for 2012 er udarbejdet i overensstemmelse med årsregnskabslovens bestemmelser for virksomheder i regnskabsklasse B med tilvalg af enkelte regler i klasse C. Den anvendte regnskabspraksis er uændret i forhold til sidste år. Årsregnskab for 2012 er aflagt i DKK.Indtægter indregnes i resultatopgørelsen i takt med, at de indtjenes. Herudover indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser, der måles til dagsværdi eller amortiseret kostpris. Endvidere indregnes i resultatopgørelsen alle omkostninger, der er afholdt for at opnå årets indtjening, herunder afskrivninger, nedskrivninger og hensatte forpligtelser samt tilbageførsler som følge af ændrede regnskabsmæssige skøn af beløb, der tidligere har været indregnet i resultatopgørelsen. Aktiver indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde selskabet, og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå selskabet, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt. Ved første indregning måles aktiver og forpligtelser til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og forpligtelser som beskrevet for hver enkelt regnskabspost nedenfor. Nettoomsætningen ved udlejning af ejendomme indregnes i resultatopgørelsen i takt med lejeperioden. Nettoomsætningen indregnes eksklusive moms.Af- og nedskrivninger indeholder årets af- og nedskrivninger afmaterielle anlægsaktiver.Finansielle indtægter og omkostninger indregnes i resultatopgørelsen med de beløb, der vedrører regnskabsåret.Skat af årets resultat, som består af årets aktuelle skat og forskydning i udskudt skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte på egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer direkte på egenkapitalen. Selskabet er sambeskattet med søstervirksomheden og modervirksomheden.. Den danske selskabsskat fordeles mellem de sambeskattede selskaber i forhold til disses skattepligtige indkomster.Materielle anlægsaktiver måles til kostpris med fradrag af akkumulerede af- og nedskrivninger. Kostpris omfatter anskaffelsesprisen og omkostninger direkte tilknyttet anskaffelsen indtil det tidspunkt, hvor aktivet er klar til at blive taget i brug. Afskrivningsgrundlaget, der opgøres som kostpris reduceret med eventuel restværdi, fordeles lineært over aktivernes forventede brugstid, der udgør: Bygninger 50 år Udbytte, som ledelsen foreslår uddelt for regnskabsåret, vises som en særskilt post under egenkapitalen.Udskudt skat måles efter den balanceorienterede gældsmetode af midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssig og skattemæssig værdi af aktiver og forpligtelser, opgjort på grundlag af den planlagte anvendelse af aktivet, henholdsvis afvikling af forpligtelsen. Udskudte skatteaktiver, herunder skatteværdien af fremførselsberettiget skattemæssigt underskud, måles til den værdi, hvortil aktivet forventes at kunne realiseres, enten ved udligning i skat af fremtidig indtjening eller ved modregning i udskudte skatteforpligtelser inden for samme juridiske skatteenhed. Udskudt skat måles på grundlag af de skatteregler og skattesatser, der med balancedagens lovgivning vil være gældende, når den udskudte skat forventes udløst som aktuel skat. Ændring i udskudt skat, som følge af ændringer i skattesatser, indregnes i resultatopgørelsen.Aktuelle skatteforpligtelser og tilgodehavende aktuel skat indregnes i balancen som beregnet skat af årets skattepligtige indkomst reguleret for skat af tidligere års skattepligtige indkomster samt for betalte acontoskatter. Tillæg og godtgørelse under acontoskatteordningen indregnes i resultatopgørelsen under finansielle poster.Fastforrentede lån, som realkreditlån og lån hos kreditinstitutter, indregnes ved låneoptagelsen til det modtagne provenu med fradrag af afholdte transaktionsomkostninger. I efterfølgende perioder måles lånene til amortiseret kostpris, således at forskellen mellem provenuet og den nominelle værdi indregnes i resultatopgørelsen som en renteomkostning over låneperioden. Prioritetsgæld er således målt til amortiseret kostpris, der for kontantlån svarer til lånets restgæld. For obligationslån svarer amortiseret kostpris til en restgæld beregnet som lånets underliggende kontantværdi på lånoptagelsestidspunktet reguleret med en over afdragstiden foretaget afskrivning af lånets kursregulering på optagelsestidspunktet. Øvrige gældsforpligtelser måles til amortiseret kostpris, der i al væsentlighed svarer til nominel værdi.Pengestrømsopgørelsen viser selskabets pengestrømme for året opdelt på drifts-, investerings- og finansieringsaktivitet, årets forskydning i likvider samt selskabets likvider ved årets begyndelse og slutning. Pengestrøm fra driftsaktivitet Pengestrøm fra driftsaktiviteten opgøres som årets resultat reguleret for ændring i driftskapitalen og ikke kontante resultatposter som af- og nedskrivninger og hensatte forpligtelser. Driftskapitalen omfatter omsætningsaktiver minus kortfristede gældsforpligtelser eksklusive de poster, der indgår i likvider. Pengestrøm fra investeringsaktivitet Pengestrøm fra investeringsaktiviteten omfatter pengestrømme fra køb og salg af immaterielle, materielle og finansielle anlægsaktiver. Pengestrøm fra finansieringsaktivitet Pengestrøm fra finansieringsaktiviteten omfatter pengestrømme fra optagelse og tilbagebetaling af langfristede gældsforpligtelser samt ind- og udbetalinger til og fra selskabsdeltagerne.Likvider Likvide midler består af "Likvide beholdninger" under omsætningsaktiver.Likvide midler består af "Likvide beholdninger" under omsætningsaktiver.307263752012-01-01d:ContributedCapitalMember307263752012-12-31d:ContributedCapitalMember307263752012-01-01d:SharePremiumMember307263752012-12-31d:SharePremiumMember307263752012-01-01d:RetainedEarningsMember307263752012-01-012012-12-31d:RetainedEarningsMember307263752012-12-31d:RetainedEarningsMember307263752012-12-31d:LongtermMortgageLoansMember307263752012-01-012012-12-31307263752012-01-01307263752011-01-012011-12-31307263752011-12-31307263752012-12-31307263752011-01-01307263752012-01-012012-12-311307263752012-01-012012-12-311307263752012-01-012012-12-31d:RetainedEarningsMember307263752011-01-012011-12-31d:RetainedEarningsMember307263752012-01-01d:LandAndBuildingsMember307263752012-01-012012-12-31d:LandAndBuildingsMember307263752012-12-31d:LandAndBuildingsMember307263752011-12-31d:LongtermMortgageLoansMemberiso4217:DKK